邁克爾·奧克斯利的下一幕 - 彭博社

作者：瑪麗亞·巴爾蒂羅莫

邁克爾·奧克斯利最為人知的是作為《薩班斯-奧克斯利法案》的共同作者，該法案是2002年制定的，設定了公司董事會、管理層和會計事務所的新問責標準，並導致企業抱怨合規的財務負擔。現在，這位前俄亥俄州國會議員正在努力贏得商業界的支持，擔任NASDAQ的非執行副主席。他將與首席執行官羅伯特·格里費爾德合作，並嘗試吸引公司在交易所上市。我與奧克斯利進行了交談，討論了薩班斯-奧克斯利法案、私募股權和美國的競爭力。

告訴我你在NASDAQ的角色是什麼，以及你期望實現什麼。

我將向鮑勃·格里費爾德和董事會提供公共政策問題的建議，並將在全國範圍內與許多上市公司的首席執行官和首席財務官會面。我將努力更好地向上市公司成員解釋華盛頓在好與壞方面所扮演的角色，並提出一些想法，以更好地服務他們。

有什麼辦法可以收回失去的金融服務業務，尤其是那些流失到海外市場的業務？

首先，我認為[這個問題]有點被誇大了。我不認為我們可以永遠保持壟斷。將會有更多的競爭者。我們只需要做得更好。我還沒有遇到一個不渴望在全球市場上競爭並爭取那種業務的首席執行官。 你是否擔心作為薩班斯-奧克斯利法案的架構師的聲譽，這是一項許多商界人士抱怨的法律？這會在獲得新的納斯達克上市業務方面造成障礙嗎？

哦，我不這麼認為。我認為關於這項法律有很多誤解。第404條的一些變化[要求公司提交年度內部控制報告]將對商業界非常積極。

我們可以期待對404進行哪些類型的更改？

你將看到不是一刀切，而是更具針對性的方法影響小型公司。你將看到一些來自證券交易委員會和上市公司會計監督委員會的常識性提案，這些提案將有助於消除系統中的許多過剩成本，同時保持系統的完整性並保護投資者。

但大型公司也抱怨過404。從回顧來看，那一條款對商業來説是否過於嚴苛和昂貴？

我認為404顯然證明比預期的要昂貴得多，我想每個人都同意這一點，這就是我們在法律中加入靈活性的原因，使SEC和PCAOB能夠進行一些更改。例如，他們的提案將更加重視內部審計而不是外部審計。你可以合理地認為，大多數成本是由於外部審計造成的。

你對私募股權熱潮有什麼看法？你認為我們需要看到更嚴格的監管嗎？

不，我不這樣認為。我認為私募股權在我們的經濟中扮演着一個巨大的角色，這一點有些被誤解。無論是對沖基金還是私募股權公司，他們都提供了真正的服務。在許多情況下，私募股權公司會將一家公司私有化，進行整頓，打扮一番，然後再將其重新上市進行IPO。我們在這裏有巨大的資本，這幾乎是獨特的美國現象。如果我們要監管，比如説對沖基金，你就必須將SEC的預算增加十倍左右。這相當不現實。

你對次貸危機的後果有多擔心？你認為我們今年某個時候會進入衰退嗎？

這總是有可能的。但我認為這不會是由次貸危機引發的。跡象表明，這在整體住房抵押貸款行業中所佔的比例相對較小，在整體經濟中所佔的比例更小。

瑪麗亞·巴爾蒂莫羅是CNBC的 收盤鈴的主播。