10歲基金公司沉浮錄之大摩華鑫曾經黑馬曾涉黑幕
摩根士丹利華鑫基金成立於2003年初,在其10年發展歷程中,其產品曾因業績領先而聲名大噪,也曾因涉嫌黑幕交易而品牌蒙塵。大摩華鑫基金目前資產規模123億元,在11家10歲基金公司當中,規模優勢並不突出。目前,旗下共有14只產品,以權益類品種居多。股票型基金曾因業績突出而成為業界黑馬,量化投資方面優勢也較明顯。
曾創業績黑馬 量化投資具優勢
2009年,隨着基金界老人項志羣、原工銀瑞信渠道總監、素有“鐵娘子”之稱的秦紅等加盟,大摩華鑫旗下基金業績在2010年得到全面改善,規模迅速擴張,引起了市場的關注。
大摩領先優勢和大摩資源優選在2010年取得驕人業績,淨值收益率分別達到21.97%和18.44%,雙雙進入同類型基金排名的前十名,這對一家全新的基金公司來説,成績斐然。當年年底,大摩華鑫管理資產約125億元,以281.5%的資產規模增長率和318.6%的份額增長率奪得業內兩個第一。規模、業績雙贏,大摩華鑫成為2010年不折不扣的黑馬基金公司。今年以來,大摩卓越成長再度脱穎而出,至10月末,其累計淨值增長率已高達41.70%,在500餘隻股票型基金中排名第18位。
此外,公司量化產品的業績也比較突出。成立於2011年的大摩多因子策略,2012年全年業績在同類基金排名中居前三分之一陣營。2013年,其量化投資策略繼續展現出優勢,最新數據顯示,其今年以來淨值累計上漲超過19%,在同類排名中居前五分之一陣營。
曾涉基金黑幕交易漩渦
2011年,經部分媒體曝光,稱大摩華鑫存在內幕交易、異常交易、操縱股價等多種違規操作行為。
時任基金經理徐強在短時間內頻繁加減倉,也被媒體稱其操作風格如同散户。在操盤過程中,對偏股型基金最低60%倉位的規定也毫不知情。
有內部員工質疑基金經理涉嫌操縱股價,甚至在一些股票上涉嫌內幕交易,比如對華茂股份,在利好公佈前買入,利好公佈時立馬賣出,涉及到大摩華鑫旗下4只基金。
此外,媒體披露的問題還包括基金經理幫私募接盤、投研團隊分崩離析、交易投研流程嚴重違規,甚至公司治理漏洞重重,督察長兼任交易部總監等。
此事件一出,將大摩華鑫置於輿論漩渦。儘管大摩華鑫在澄清公告中表示,公司旗下基金投資股票時,不存在內幕交易、利益輸送、操縱股價、隨意加減倉等行為。督察長僅臨時代理交易部總監一職,過渡交接後已經解除代理職務……但還是給自身品牌形象留下陰影。
2012年9月,捲入該事件的基金經理徐強,因自身身份敏感,以身體原因為由離職。