大閲兵進入倒計時 航天軍工等三類概念股顯露“升”機

國防軍工 事件性催化劑增多

上週國防軍工板塊跟隨大盤經歷了較大的調整，板塊內可交易個股僅銀邦股份、秦川機牀、同有科技實現上漲，周漲幅分別為：2.58%、2.03%、1.83%。市場人士表示，國防軍工板塊短期具備事件性交易機會，本週或有突出表現。

在《中國製造2025》提出的十大重點發展領域中，航空航天裝備、海洋工程裝備及高技術船舶位居重點發展領域前列，同時新一代信息技術、高檔數控機牀和機器人與軍工高端裝備製造緊密相關。國防軍工作為中國製造的最強音，將領銜“中國製造2025”。

安信證券表示，下半年是投資軍工的最佳時機，事件性催化劑增多，建議尋找確定性較強的機會，國家意志+軍民融合，國家意志主要就是主戰裝備的重要性提升、國產化要加快、軍民融合上升為國家戰略。如果從主戰裝備的角度來看，站在空間爭奪戰的角度（自上而下，佈置一個立體的攻擊防護網絡），上面是北斗，中間是雷達，再下層是先進戰鬥機、無人機、預警機等，再下面是電子信息化和作戰平台。

軍工主戰裝備：中直股份、中航飛機、中國重工等，主要選擇大作戰平台和電子信息化受益標的。

軍民融合上升為國家戰略，主要包括北斗和民參軍，其中民參軍的階段性彈性比較大：閩福發A、光電股份、四川九洲、通達動力、海特高新、新研股份等。

安防 市場規模不斷擴大

上週安防板塊中可交易個股全線下跌，不過迪馬股份、大華股份、高新興、鑫茂科技、英飛拓等個股相對抗跌，跑贏大盤。

安防行業最早起源於發達經濟體國家，上世紀70年代末在我國逐漸興起。隨着我國政府對於平安城市的推進以及金融和交通運輸等領域對於安防產品需求的不斷提升，安防市場規模也在隨之不斷擴大。2014年我國安防市場規模達到4200億元，同比增長17%，預計2015 年我國安防市場規模有望超過5000億

元，同比增長超過20%，增速遠高於國際平均水平，仍然具有很大的發展潛力。從細分市場來看，工程產值佔比將逐年提升，到2015工程產值在全部安防產值佔比將達到54%；設備產值佔比將有所下降，達到40%；運維產值佔比實現微幅提升，達到6%。

隨着IT技術的進步，以大數據和雲計算為核心的數據挖掘、分析、存儲和傳輸在現代生活中得到廣泛應用。視頻監控設備作為視頻數據的重要入口為相關IT技術的運用提供物理基礎，安防行業IT化大勢所趨。目前，我國安防行業的IT應用仍屬於新興領域，市場集中度很低，具有先發優勢和持續研發能力的中小企業有望成為行業黑馬。

在個股選擇上，華泰證券推薦：海康威視（產業大腦，引領歷次行業升級，各層次市場一馬當先），大華股份（市場地位穩固，技術積累深厚，客户資源豐富），東方網力（收購行業新入口，構建智能生態圈）。

網絡安全 關注兩大主題

上週網絡安全板塊中可交易個股僅拓爾思、任子行實現上漲，漲幅分別為：23.52%、1.31%，工大高新、梅泰諾、啓明星辰、美亞柏科、飛天誠信則跑贏大盤。

2015 年8 月4 日，工信部向各省、自治區、直轄市通信管理局、中國電信、中國移動、中國聯通發佈了《工業和信息化部關於開展電信行業網絡安全試點示範工作的通知》，面向基礎電信企業集團公司或省級公司遴選網絡安全管理系統或技術平台等試點示範項目。試點示範重點引導方向包括企業內部集中化安全管理、網絡和信息系統資產安全管理、數據安全保護、網絡安全威脅監測與處置、抗拒絕服務攻擊、雲平台安全防護、域名系統安全等。

分析人士表示，“稜鏡門”事件爆發以後，信息安全領域問題頻發，引發了監管層在信息安全領域政策持續加碼。而此次監管層開展網絡安全試點示範工作，無疑彰顯了其對於電信業網絡安全的高度關注，預計後續監管層將會開展更多的工作部署，推進電信業網絡安全建設，提升網絡基礎設施安全保障能力。

在個股選擇上，安信證券表示，繼續推薦“國進洋退”主題：1.信息安全：衞士通、啓明星辰、綠盟科技、北信源等；2.國產化：浪潮信息、華東電腦、東方通、超圖軟件、天璣科技、同有科技等。證券日報