樓市依賴症顯現 可能重現次貸危機
互聯網金融顛覆銀行業務的餘波未平，中國銀行業又在遭受經濟下行時期帶來的壞賬衝擊，2016年商業銀行的日子並不平靜。淨利潤增速依舊無法衝破低速增長的難關，不良貸款的增長雖有減緩勢頭，但關注類貸款卻迅速抬頭。在中小企業貸款風險加劇的情況下，銀行紛紛發力房貸業務，但房地產貸款依賴症的苗頭也引起市場警覺。
總負債：首破200萬億
銀監會發布的2016年三季度主要監管指標數據顯示，銀行業資產和負債規模穩步增長，今年銀行業金融機構境內外本外幣負債總額為205.9萬億元，同比增長15.5%，首次突破200萬億元大關。其中，大型商業銀行負債總額77.8萬億元，佔比37.8%，同比增長8%；股份制商業銀行負債總額38.6萬億元，佔比18.8%，同比增長14.8%。
三季度末，我國銀行業金融機構境內外本外幣資產總額為222.9萬億元，同比增長15.7%。其中，大型商業銀行資產總額84.3萬億元，佔比37.8%，同比增長8.3%；股份制商業銀行資產總額41.2萬億元，佔比18.5%，同比增長14.9%。
雖然近幾年銀行業資產負債表快速擴張，但無論從資產端還是從負債端來看，存貸款在資產負債表中的佔比均明顯下降。有數據顯示，貸款佔總資產的比重由2003年的約61.4%，降為現在的49.5%；存款佔總負債的比重由2003年的82.7%，降為現在的68.9%。銀行的投資類資產大幅度增加。
貨幣投放主要跑到信貸之外的投資類資產，這些資金中的相當一部分流入到各級政府手中，主要用於基礎設施投資，併成為近兩年來拉動中國經濟增長的重要力量。
A股IPO：中小銀行開閘
在今年以前，我國A股市場中僅有3家城市商業銀行，即寧波銀行、北京銀行與南京銀行，在2007年3家城商行成功上市之後，城商行的IPO大門一關就是九年。
而在今年，城商行IPO重新開閘，農商行首次實現A股IPO，而隨着江蘇銀行、杭州銀行、貴陽銀行、常熟農村商業銀行、無錫農村商業銀行、江陰農村商業銀行、上海銀行、吳江農村商業銀行等快速登陸A股，A股上市銀行隊伍擴容至24家。
今年重啓銀行IPO以來，多家城商行和農商行實現了上市，同時還有許多銀行在排隊和準備。根據證監會發布的公告，截至12月8日，徽商銀行、哈爾濱銀行、威海市商業銀行、浙江紹興瑞豐農村商業銀行、江蘇張家港農村商業銀行、盛京銀行、蘭州銀行、蘇州銀行、青島農村商業銀行、江蘇紫金農村商業銀行等10家銀行正在排隊上市。其中，張家港農村商業銀行首發申請已獲證監會通過。
此外，鄭州銀行、錦州銀行、青島銀行等也在籌備A股上市。例如鄭州銀行7月初在香港聯交所公告稱，該行董事會日前通過決議，擬首次公開發行A股並上市，發行數量不超過6億股。錦州銀行則早在今年3月，就在港交所發佈公告稱，為進一步優化公司治理結構，打造境內外融資平台，實現股東所持全部股份的流動性，董事會建議申請公司A股首次公開發行及上市。
中小銀行對IPO和資本的渴望非常強烈，除了優化公司治理結構、提高聲譽度和知名度外，這些銀行對IPO最為看重的一點就是能有效補充資本金，應對風險能力會大大提高，銀行也有更多的放貸空間，得以快速擴張，預計未來將有更多中小銀行衝擊IPO。
盈利：從存款立行到資產驅動
金融市場化改革後，銀行息差收窄，銀行的盈利也有所轉向。不過，欣喜的是，銀行的“賺錢”方式正在悄然轉變。
三季報中，撇除新上市的6家銀行，相較去年同期，A股上市銀行中除了民生銀行佔比略降外， 其餘15家銀行的非利息收入佔比均出現較大幅度增長，其中非利息收入佔比超過30%的有10家，分別為民生、中行、招行、平安、建行、浦發、工行、交行、中信、光大。另外的6家銀行非利息收入佔比也都超過20%。這種轉變折射出銀行的經營模式正從“存款立行”向“資產驅動負債”轉變。這種情況意味着很多銀行在轉型的過程中，盈利渠道正在慢慢轉變，業務來源和業務收入結構在逐步多元化。
不良：上升壓力減少
從銀監會的數據來看，2015年一季度以來，銀行業不良率曾出現一輪快速上漲、然後增速趨緩的過程。尤其在2015年一季度至2016年一季度，不良率從1.39%攀升至1.75%。但是自2016年二季度開始，不良率的漲跌幅度明顯變換，2016年二季度與一季度持平於1.75%，三季度微增0.01個百分點至1.76%。
不良率與整個實體經濟運行情況密切相關，今年二、三季度，實體企業端的效益有改善跡象，所以不良率上升趨緩，如果這種改善跡象可以持續的話，那麼銀行不良上升的壓力會逐步減小。
值得關注的是，隨着監管的推進，不良資產處置渠道拓寬，債轉股在今年重新啓動，農業銀行等已經着手成立處理債轉股的專營機構；同時不良資產證券化試點也已開展，農業銀行、招商銀行、建設銀行、中國銀行等首批試點銀行已經發布不良資產支持證券；此外，地方性資產證券化公司也加快擴容，這些市場化方式有望成為化解不良資產處置壓力的助推器。