51信用卡上半年“成績單”：業務穩健增長 金融科技成色矚目_風聞

文/鄧一鳴 編輯/馬程

成立7年，51信用卡完成了自我的迭代升級，從信用卡管理工具演變為功能全面、用户體量龐大的金融科技綜合服務平台。近日，51信用卡交出了今年首份“成績單”。

8月28日晚間，51信用卡公佈了2019年半年業績報告。這份半年報亮點頗多。其中，總收入和經調整淨利潤仍保持雙增長，截至2019年6月30日，51信用卡實現營收人民幣14億元，經調整淨利潤人民幣3.09億元。

在穩健的增長之外，更值得關注的是51信用卡的多元發展。根據財報顯示，51信用卡在信貸撮合業務中，機構資金已經佔比超過50%，科技板塊收入已經佔到上半年總營收的42.6%。平台業務向金融科技領域不斷擴張。

過去一年間，金融科技行業經歷了劇烈的整合期，包括51信用卡在內的諸多頭部平台在保持住自身的領先優勢之外，走出新的發展道路，成為行業關注的重點。

這份“成績單”讓市場看到了51信用卡的領先實力：其選擇了審慎增長信貸業務，同時多元化自身的營收模式，不斷加強與金融機構“流量+科技”的深度合作，To B金融服務的比例不斷升高，同時提升自身的科技創新能力。

成立7年，依靠科技成為金融工具的51信用卡，正在深度挖掘科技潛力，逐步成長為一家純金融科技公司。

總收入淨利潤增長 營收多元化

51信用卡成立於2012年，最初憑藉信用卡管理的獨特商業模式，在互聯網科技領域一枝獨秀。

以上市為契機，51信用卡開啓了金融科技的道路。

2018年下半年至今，金融科技行業也隨着政策和頭部企業的發展，改變了行業的風向，51信用卡、樂信等頭部企業通過賦能金融機構，獲得了收入的增長。

這一點也在財報中體現出來。根據財報來看，截至2019年6月30日，51信用卡實現營收人民幣14億元，經調整淨利潤人民幣3.09億元，總收入和經調整淨利潤仍保持雙增長，盈利能力持續向好。

一方面，51信用卡的信貸撮合業務在行業整合期保持着穩健的增長。財報透露，2019年上半年，51信用卡的信貸撮合總量為138.33億元，比去年同期129.88億元同比增長6.5%。

另一方面，在財報公佈的總營收中，信用卡科技服務、介紹服務及其他收益三項營收共占上半年總營收的42.6%，金融科技屬性使得51信用卡的收益結構更加多元。

上市以來，51信用卡的高價值用户不斷增長，這也是51信用卡的發展基礎。

51信用卡管家APP界面 圖片由51信用卡提供

財報顯示，2019上半年以來， 51信用卡的用户規模仍然在持續增長。在營銷及廣告開支有所收窄的情況下，51信用卡管家註冊用户仍實現較大增幅，達到8340萬人，較去年同期增長21%。

同時，51信用卡的用户黏性也不斷增強。根據財報，51信用卡管家管理的信用卡數量較去年同期增長了16.9%，達到1.387億張。

龐大、高質量的用户吸引了金融機構與51信用卡的合作。而金融機構助推了51信用卡的多元化發展。

根據財報披露，目前51信用卡的機構合作伙伴已經超過100家，包括銀行、消費金融公司、信託公司等，開啓了更加深度的“流量+科技”的全面合作。

同時，在信貸撮合業務中，機構資金的比例也不斷增長。財報顯示，來自機構資金的貸款撮合量約為48.3億元，較去年同期的10.99億元增長339.3%。各合作金融機構對51信用卡授信額度累計超過150億元，財報預計，機構資金佔比未來將持續提升。

51信用卡的收益多元化還得益於對於科技能力的不斷提升，以及對金融機構的科技金融輸出。

從半年報透露出的51信用卡多元化的收益結構中看出，51信用卡儼然已經成為一家技術驅動的金融科技企業。

賦能金融機構 觸達更多用户

近日，51信用卡、小贏科技、360金融等金融科技企業紛紛發佈二季度財報、半年報。其中，一項醒目的指標紛紛出現在各家企業財報的重要位置，成為了財報的亮點。這項指標就是“機構資金比例”。

鋅財經發現，在互聯網金融行業監管趨嚴的趨勢下，開闢助貸業務，調整助貸業務比例結構已經成為金融科技行業的一個重要方向。

“機構資金比例大幅增長”是各家金融科技公司重點提及的業績。據鋅財經瞭解，拍拍貸公佈的2019年第二季度財報顯示，拍拍貸2019年第二季度機構資金合作伙伴撮合的借款佔總撮合金額比例的44.8%；小贏科技表示，2019年第二季度，其撮合借款業務總量中，非個人資金（主要來源於金融機構）佔比達到26.7%。

而51信用卡也在其半年報中公佈了其信貸撮合業務中的機構資金比例。2019年6月，機構資金佔比已達50.5%，在行業中名列前茅。

51信用卡與光大銀行達成合作

但隨着今年金融科技行業的收緊，很多商業銀行已經開始收縮與金融科技企業的合作。據經濟日報統計，廣東華興銀行、新安銀行、上海華瑞銀行、重慶富民銀行等多家銀行在今年開始收縮網貸存管業務。

那麼51信用卡為何能在這樣的行業趨勢下保持和金融機構的合作？

歸根結底，還是因為51信用卡擁有龐大的信用卡持卡用户，而這一人羣擁有一定的消費能力和經濟基礎。

圖片來源於51信用卡《2018年度在線信用卡消費報告》

根據51信用卡在今年年初發布的《2018年度在線信用卡消費報告》顯示，上海市憑藉經濟地位優勢成為人均持卡量和年人均消費金額第一，31-40歲人羣在使用51信用卡生活繳費功能人羣中佔比超一半。

51信用卡所帶來的信用卡消費人羣流量，吸引了金融機構的合作。2019年上半年，51信用卡的用户還有一定的增長，達到了8340萬人。

同時，金融科技已經成為了互聯網金融領域的發展趨勢。

近日，央行印發的《金融科技（FinTech）發展規劃（2019-2021年）》中也明確指出，要全面提升金融科技應用水平，將金融科技打造成為金融高質量發展的“新引擎”。

這為51信用卡等頭部金融企業指明瞭方向，而51信用卡先行一步，緊跟風向，在上市的一年中不斷提升自身的金融科技能力。

據瞭解，51信用卡自主研發的風險評估系統iCredit，依託於公司過億用户和海量大數據，形成了超過20個維度的近萬個風控變量，提供一站式全流程風險管理服務，保護用户資金安全；“光錐”平台則進一步提高了51信用卡的風控體系效率，實現了大數據時代各數據源的統一和風險特徵及上線效率的大幅提升。

在發展的過程中，51信用卡不斷積攢科技實力。同時，商業銀行等金融機構對於金融科技企業也有合作上的渴求。

據鋅財經統計，2018年下半年，建設銀行、招商銀行、浦發銀行等商業銀行已經推出了自己的“開放銀行”，這意味着上述銀行開放自身數據端口，尋求外部金融科技機構的合作。

而在開放銀行方面，51信用卡一直走在行業的前列。據悉，基於海量用户流量和深耕金融科技的技術優勢，51信用卡已經與眾多全國型、區域型銀行、互聯網銀行達成戰略合作。

一方面51信用卡藉助合作銀行的渠道能力和客户資源，大幅拓展公司的金融服務半徑，加快生態圈升級。

另一方面，51信用卡將其流量和在大數據挖掘、智能風控、反欺詐、精準營銷等方面積累的技術和經驗進行有效輸出，與合作伙伴共同探索“人工智能+大數據”在金融場景的應用，切實助力銀行合作伙伴數字化升級。

51信用卡與百信銀行達成合作 圖片由51信用卡提供

踐行金融普惠 助力小微企業

2019年，小微金融成為金融領域新的風口，商業銀行、金融科技公司都開始加緊佈局。

根據愛分析發佈的《中國小微金融行業報告》顯示，預計2019年全年普惠型小微貸款餘額增速在25%，2020年仍能保持20%以上增速。屆時，小微金融貸款餘額將達到14萬億元，年增量相當於當前五大行小微金融貸款餘額之和。

同時，銀保監會主席郭樹清也曾透露，5月末，五大銀行對普惠型小微企業貸款比去年底增長23.7%，已完成全年計劃的絕大部分。

作為頭部的金融科技上市平台，51信用卡早在2018年3月就推出了面向小微企業主、個體工商户等人羣的“51生意金”產品，為持營業執照的小微商户主提供資金週轉。小微企業主最高可獲得授信額度20萬元。

51信用卡官方數據顯示，截止到2019年8月26日，生意金服務商家人數超260萬，提供信貸規模超過100億。

同時，面對以信用卡用户為主的主營業務市場，51信用卡未來的發展依然非常清晰。

中國人民銀行數據顯示，截至2019年第二季度末，中國在用的信用卡數量進一步增長至7.11億張。中國人均持卡量僅0.51張，與美日等發達國家相比增長潛力巨大。

同時，51信用卡在半年報中稱，隨着宏觀經濟穩中向好的基本格局，大力度減税降費舉措也將直接促進居民的財富收入增長與消費需求提升，而這些因素也將使信用卡行業在可預見的未來仍保持增長態勢，並且也將有利於51信用卡用户基礎的持續擴大以及各項業務增長。

由於行業處於加速整合階段，在這一過程中，51信用卡始終立足服務好自己的高質量用户，深耕不斷增長的信用卡用户。

在To B金融服務方面，51信用卡以大數據、人工智能等自身的金融科技創新能力，賦能金融機構，多元化金融科技企業的發展道路。

對於金融科技企業的發展，普華永道發佈的《中國金融科技調查報告》指出，在金融科技3.0模式下，未來的創新將圍繞3個E展開，即Efficiency（效率）、Experience（體驗）和Ecosystem（生態圈）。

下一步，51信用卡將圍繞信用卡用户生態，依靠自身的金融科技實力繼續提升效率，從而獲得可持續的發展道路。