美股盤前全知道|美國恐怖數據即將重磅登場，富國基金看好成長股_風聞
美股研究社-2021-06-15 17:08
中金：市場終將修復，對美股維持樂觀
富途資訊報道，展望下半年，中金認為，當前面臨的主要問題是，一方面經過上半年大宗領銜的新一輪上漲，資產定價普遍都不便宜；另一方面，政策空間和疫苗獲得性導致不同市場修復不均衡並沒收斂。在大家都努力修復時，問題還不突出，畢竟美國釋放的大量流動性和財政刺激通過全球貿易還有明顯正面外溢，但待美國修復完畢，要撤走梯子時，其他落後者該如何？
本質上，這既是美國自身增長和政策的賽跑、也是新興與美國的賽跑。問題的核心在於美國何時、以多大力度撤走梯子？首先要搞清楚美國自身的情況。中金的分析思路是以供需裂口為切入點並結合庫存變化來分析美國增長和政策的動態演變。進一步由美國變化輻射全球。分析框架是以美國增長和流動性為主線看其的外溢和反噬作用，將去年底以來分為四個階段。結論上，中金認為海外風險資產還未到悲觀時，長短利率上行還未結束，對海外資產排序為：股>大宗>黃金>債券。
瑞銀：再通脹預期下，短期內重返科技股對投資者而言將是個錯誤
財聯社報道，當地時間週一，瑞銀（UBS）財富管理團隊在報告中表示，投資者不應急於購買大型科技公司的股票，因美債收益將再次回升（借貸成本將上升），且大型科技公司近期還面臨着監管阻力。瑞銀表示，對投資者而言，短期內重返科技股可能是個錯誤。
摩根大通：美債上漲不可持續 堅定擁抱“順週期”交易
財聯社報道，美東時間週一，摩根大通發佈全球市場策略報告。報告稱，儘管近期美債收益率下滑，但這並不意味着市場通脹預期降温。摩根大通認為，“順週期交易”將繼續從經濟復甦中受益，投資者應繼續減持債券，進行“順週期交易”。
富國基金：長期成長股是主要投資方向
富途資訊報道，富國基金表示，抓住長期產業投資機會，一定要關注受益於時代變革帶來的新變化。未來站在產業週期的角度來看，技術升級和消費升級仍然處在長週期成長賽道中。一方面，科技的螺旋式發展進入嶄新的發展階段；從最早PC時代的多人對應單台終端，慢慢過渡到移動互聯時代的單人對應多台終端，再到未來多台終端對應多台終端。科技互聯進入新的爆發階段。比如家電、汽車、可穿戴甚至工廠裏的設備、機械都在互聯互通，交互計算。另一方面，中國已經逐步進入老齡化社會，參考日本當年的經驗，抗老齡化行業正在蓬勃發展。比如當前逐漸興起的健身、醫美、護膚等行業，代表新型健康消費理念的益生菌、代餐、代糖也開始逐步深入人心。
在一個信息爆炸的時代，儘管專業投資者能通過孜孜不倦地努力去找到被低估的股票。但是，目前信息傳播的速度和深度，已經很難複製深度價值時代那種被長期低估的投資標的。很多公司會一時被低估，但也會很快被修正；而一些看起來長期低估的股票，可能都有自身長期的問題。從投資的角度來看，長期成長股仍是投資的主要方向。
2、熱點全知道
調查顯示美國通脹預期顯著上升
新華社報道，紐約聯邦儲備銀行14日發佈的調查結果顯示，5月美國通脹預期顯著上升，其中一年通脹預期中值創下新高。5月美國一年通脹預期中值環比上升0.6個百分點至4%，為連續第七個月上升，並創下新高；三年通脹預期中值上升0.5個百分點至3.6%，為2013年8月以來最高。目前美聯儲正密切關注美國通脹走勢。分析人士預測，在本週美聯儲貨幣政策例會上，美聯儲官員或將就何時開始縮減量化寬鬆規模展開討論。
「美國優先」迅速降温，標普500指數創紀錄領跑行情岌岌可危
富途資訊報道，美國股市多年來一直位居世界榜首，先是科技股的強大幫助美股在疫情中鶴立雞羣，然後是疫苗接種領跑帶來了經濟重新開放的樂觀情緒。「美國優先交易」幫助標普500指數連續5年跑贏歐洲基準指數，為歷史最長紀錄。
但這個連勝勢頭如今似有終結之相。
儘管最終走出兩個月的昏沉，並在上週再創新高，在從1月以來的累計表現看，這個美國基準指數已經落後於斯托克歐洲600指數。在通脹擔憂導致科技股受挫的情況下，歐洲指數更高比例的價值股和週期股、更低比例的科技股吸引了投資者。
歐洲經濟體也開始結束防疫封鎖，因此投資者認為能源等可能受益的行業有更多上漲空間。而且，歐洲央行決心提供大量貨幣刺激，為復甦助力。
傳奇交易員：如本週FOMC美聯儲繼續忽視物價，將全倉買入抗通脹資產
富途資訊報道，成功預言1987年股災的華爾街傳奇交易員保羅·都鐸·瓊斯稱，本週FOMC將是鮑威爾職業生涯中最重要的會議，美聯儲信譽可能因「通脹是暫時的」觀點受到威脅。如果央行繼續無視價格上漲，自己將全力以赴進行通脹交易，「我可能會購買大宗商品、加密貨幣和黃金。」
美國“恐怖數據”即將重磅登場
美港電訊APP 15日訊，素有“恐怖數據”之稱的美國零售銷售月率將於今晚20:30公佈，市場預期5月該數據將時隔三個月再次錄得下降，因供應不足導致的汽車銷售疲軟使整體銷量有所下降。若數據降幅超出預期可能會緩解通脹擔憂，促使股市行情出現異動，敬請各位投資者留意。
比特幣升至逾兩週最高點，技術面上看5萬美元
富途資訊報道，在經歷一個動盪週末之後，比特幣再次邁過40000美元，達到兩週多以來最高水平。
這種全球最大加密貨幣週一連續第二天上揚，盤中最高漲3.9%，至40795美元左右。上週五以來，比特幣已累計上漲約9%。跟蹤主要加密貨幣的彭博Galaxy加密貨幣指數一度上漲7.7%。
隨着比特幣價格突破4萬美元大關，許多分析師認為42500美元將是下一個重要關位。該水平大致相當於200天移動均線，如果能突破，比特幣可能上探50000美元。
前美林證券交易員，Sevens Report創始人Tom Essaye認為，「比特幣一直走勢動盪的，這種狂熱勢頭不可持續。問題是它會在什麼時候停下來？比特幣的新底部是什麼？如果比特幣要恢復漲勢，其需要獲得更廣泛的法律認可」。
高盛：增長勢頭正在從美國轉向歐洲
彭博社報道，高盛表示，增長勢頭已開始從美國轉向歐洲，歐洲PMI可能會繼續保持強勁勢頭。歐洲股市最近開始再次跑贏美國。繼續推薦選擇性的週期/價值板塊，但也開始注意到防禦性增長領域的機會。高盛表示，最近防禦性增長板塊表現最好，主要原因在於債券收益率下降、相對估值有吸引力以及在固定收益以外對收益率的追求。
大摩CEO：AMC和Gamestop等系列meme股票大幅上漲或會“帶來災難”
智通財經APP獲悉，大摩CEO James Gorman稱，meme股票帶來了一些好處，因為這一趨勢吸引了更年輕的投資者進入市場，但警告稱，AMC和Gamestop等股票的戲劇性上漲可能是“災難的原因”。
Gorman認為，一些meme股票在短時間內獲得的巨大回報並不是健康的，表示這些收益“在某種程度上是災難的根源”。
在談及archgos造成的9.11億美元損失時，Gorman表示，他對此“非常、非常失望”，但這並沒有削弱公司整體業務的價值。不過，他確實表示，該公司在事後重新評估了其保證金要求。
對此，Gorman承認，大摩本不該承受如此大的虧損，但表示該公司已從此次事件中吸取了一些教訓。
3、機構評級全知道
Tigress Financial：重申Facebook“買入”評級 目標價430美元
Tigress Financial重申Facebook“買入”評級，目標價430美元，對應潛在29.81%上升潛力。分析師Feinseth稱，Facebook將繼續受益於往社交商務領域的轉變，並通過增加通信和電子商務功能增強其應用表現。公司平台創新將繼續推動活躍用户的強勁增長，而不斷推出的新應用和服務，以及廣告收入的增加，也將繼續推動其用户和收入的增長。
Canaccord：下調特斯拉目標價至812美元，維持“買入”評級
受通脹及美國宏觀政策短期不確定性影響，Canaccord將特斯拉的目標股價從974美元下調至812美元，並維持“買入”評級。此外，特斯拉取消了Model S Plaid Plus版車型，據報道，這將是第一款採用新 4680 電池設計的車型。對此該行分析師Jed Dorsheimer表明，這意味着這款新電池單體規格尚未準備好投產，且像Powerwall這樣的家用儲能電池產能限制仍然存在。
投行Northland：企業筆記本電腦市場份額有望大幅增長，重申AMD“跑贏大盤”評級
投行Northland 分析師Gus Richard發佈研究報告，重申AMD“跑贏大盤”評級，目標價116美元，意味着較當前股價有42%的上漲空間。分析師認為，AMD今年在企業筆記本電腦市場的份額將大幅增長。
大摩上調樂信評級至“增持”，交銀國際升樂信目標價至17.15美元
樂信優異的季報獲得了各大投行的認同。大摩近期將樂信的評級上調至“增持”評級；交銀國際將樂信目標價從15.52美元提高到17.15美元，維持“買入”評級。
天風證券：首予華住集團-S“買入”評級，目標價557.8港元
天風證券發佈研究報告，隨着疫情好轉，酒店行業復甦，華住秉持“千城萬店”戰略加速擴張營收有望增長。該行看好華住酒店的長期成長，預計2022年淨利為29.74億元，對應50xPE總市值為1662.7億港元，目標價557.8港元，首予“買入”評級。
安信證券：首予京東物流“增持”評級，看好長期發展空間
安信證券發佈研究報告稱，考慮到一體化供應鏈市場廣闊的行業空間以及京東物流在該領域具備長期競爭力，看好公司的長期發展空間，短期仍處於資源投入期以及市場擴張階段，盈利將承壓，但中長期看隨着規模效應的逐步體現，盈利能力有望大幅提升。參考可比公司，考慮到其成長性、平台資源等因素，予2.5xPS，按照2021年營收1030億元對應短期目標市值為2575億元人民幣，首予“增持”評級。
