在線教育“急剎車”，雲計算為何躺槍？_風聞

“黑天鵝”之下，機遇與挑戰並存。

撰文**/**陳鄧新

編輯**/** 孟會緣

誰都沒有想到，雲計算也受到雙減的影響。

2021年7月24日，《關於進一步減輕義務教育階段學生作業負擔和校外培訓負擔的意見》發佈，要求持續規範校外培訓，上半年炙手可熱的在線教育，面臨“風停了”的危機。

雙減之下，雲計算賽道有了微妙的變化。

在阿里巴巴的財報電話會議上，高盛分析師詢問“對於下一個季度的展望”，阿里巴巴CFO武衞坦承，“未來雲服務可能出現一些坎坷，比如來自在線教育類客户可能受到影響”。

那麼，整改教培行業，雲計算將何去何從？

樂觀者看多，悲觀者看空

事實上，外界對雲計算可能受到的影響看法不一。

一種聲音認為，實際影響不大，更多的是在心理層面。

一名互聯網觀察人士告訴鋅刻度：“要回答這個問題，首先要弄明白在線教育類客户對阿里雲業績的具體貢獻有多少，財報沒有這個詳細數據。那反過來看，財報表示互聯網、金融和零售行業的收入強勁增長，推動阿里雲第二季季度營收增長，而該季度教培還沒有正式整改，可見在線教育或並非阿里雲的重要增長點。”

上述互聯網觀察人士進一步表示，在線教育的支出涉及營銷費用、教學資源、系統開發定製以及雲服務等，雲服務的佔比並不高。

另外，“雲”是一個互聯網基礎需求，一個行業的起伏改變不了其長期發展的趨勢。

一種聲音認為，影響是實質性的，不能完全無視。

一名私募人士告訴鋅刻度：“説實話，這之前大家的共識是廣告業首當其衝，畢竟在線教育恐不再燒錢投廣告了，如果阿里雲不披露誰也想不到會影響到雲計算行業。從阿里雲的預期管理來看，影響肯定是存在的，不然也不需要告知投資者了。”

據艾媒諮詢發佈的《2020中國在線教育行業創新趨勢研究報告》顯示，2019年中國在線教育市場規模為4041億元，預計2020年市場規模將達4858億元，增速為20.2%。

數據來源：艾媒諮詢

顯而易見，這是重量級的千億賽道。

眼下，在線教育面臨業務量縮減、生存空間縮小的難題。

譬如，VIPKID依託阿里雲在國內與海外兩地節點之間建立高速通道，在最高達3.5萬課程實時併發的環境下，網絡延時少於200ms，同時讓完課率提升到了99.5%，而官方宣佈2021年8月7日起，不再售賣涉境外外教的新課包；8月9日起，不再對老用户開放涉境外外教的課程續費。

於是，止損成為行業的共識，在線教育對雲計算的需求自然也面臨塌方式的下滑，這意味着為在線教育提供服務的雲計算公司或可能都會受到衝擊。

內卷加劇，增速承壓

實事求是地看，頭部雲計算公司的“安全墊”較厚。

以阿里巴巴為例，其2021年第二季度財報顯示，該季度阿里雲的營業收入為160.51億元，去年同期為124.37億元，同比增長29%，在總營業收入的佔比為7.8%；淨利潤為3.4億元，實現了連續三個季度盈利，之前兩個季度的淨利潤分別為2400萬元、3.08億。

這麼來看，2021年原本將成為阿里雲盈利的分水嶺。

而2021年7月7日，阿里巴巴CEO張勇在《董事會主席兼首席執行官致股東的信》中表示：“作為阿里巴巴面向未來的第二增長曲線，阿里雲去年銷售額已突破600億元人民幣，同比增長50%，繼續在市場上保持領先地位。”

由此可見，阿里雲肩負了何等重任。

那麼，阿里雲亟需補上在線教育雙減可能帶來的空缺，從而維繫盈利持續增長的趨勢不變，向資本市場證明其商業價值。

對此，華泰證券分析師告訴鋅刻度：“在線教育方面，國家政策面的變化，具有長期性，影響深遠。如若營收增速下滑這個趨勢持續下去，淨利潤就很難説了。”

這意味着，阿里雲要做更大的努力才行。

儘管阿里雲雖然在海內外依然能打，當下卻面臨營收增長疲軟的問題：營收同比增速從巔峯期的103%下滑至29%，更為關鍵的是第一次出現了環比減少，即2021年第二季度的營業收入比第一季度的少了0.71億元，為何如此？

據IDC 發佈的2021年第一季度中國公有云市場數據顯示，阿里雲排名第一，市場份額為40%；騰訊雲、華為雲分別位列第二、三名，市場份額均為11%。

阿里雲排名第一

追趕者與阿里雲的差距雖然巨大，但崛起速度仍值得警惕。

這其中，最為高調的當屬華為雲，2017年成立之初定下“三年幹掉阿里，躋身世界雲五強”的目標，令外界瞠目結舌。

如今來看，華為把雲計算想簡單了。

**不過，**隨着巨頭們的持續發力，雲計算“內卷”越來越嚴重，也是不爭的事實，哪怕領跑的阿里雲也未能倖免。

此外，To G一直是雲計算競爭高地，阿里雲在To G領域的佈局頗深，譬如阿里雲城市大腦已在40座城市落地，累計形成500多個應用場景。

然而，如今To G業務承壓。

據《華爾街日報》報道，受到強監管影響，阿里雲短期難以獲得To G的新合約，甚至連邀約相關客户開會都有困難。

“3A”較量，未來何處是主戰場？

也就是説，阿里雲亟需改變營收增長疲軟的勢頭，海外市場或是一個突破口，畢竟雲計算天然契合全球化。

阿里雲智能國際事業部總經理袁千表示：“阿里雲從2014年出海，過去幾年，我們在海外市場有24個地域75個可用區，覆蓋非常廣。最近幾年，我們在海外市場的業績增長也非常好，規模在三年增長了10倍。”

多家調研機構的排名都顯示，阿里雲僅次於亞馬遜AWS、微軟Azure，位列全球第三，這意味着全球雲計算賽道呈現“3A”較量的格局。

亞馬遜與微軟的實力不容小覷。

亞馬遜作為全球第一家切入賽道的公司，先發優勢明顯，底藴深厚，提供的雲服務齊全成為其標識，譬如針對頻繁讀寫的熱數據提供SSD storage存儲服務、針對備份的冷數據據提供Glacier存儲服務、針對正常數據提供S3存儲服，而不少同行僅提供1~2種服務。

微軟下場較晚，但憑藉Azure與原有產品線無縫融合，圍繞微軟龐大的用户羣體做文章，完成從單一賣產品到雲生態體系的轉型，更為關鍵的是拿下全球最大的開源代碼社區GitHub。

GitHub活躍用户地域分佈

有業內人士告訴鋅刻度，GitHub最大的價值不再於共享的免費代碼，而是超5600萬的程序員用户羣體：“用哪家雲服務平台，公司領導有決定權，但更為關鍵的建議權在程序員手中，特別是非IT公司，還不是程序員建議用什麼就用什麼。”

不可否認，亞馬遜與微軟是阿里雲出海的“兩座大山”。

2021年第二季度，亞馬遜AWS的營業收入為148.09億美元，同比增長37%；微軟智能雲部門的營收為173.75億美元，同比增長30%。

從體量來看，差距肉眼可見。

不過，阿里雲在這場持久的較量中仍握有籌碼：聚焦主戰場，尋求差異化競爭。

一方面，越來越多的中國公司選擇攻略海外，對雲計算的海外需求也會越來越多，自然傾向於熟門熟路、可與國內業務無縫連接與同步的平台。

另外一方面，東南亞由於經濟、文化等因素，與中國市場有着高度的相似性與關聯性，國內雲計算平台對本土化的理解更為深刻。

據Gartner數據顯示，印尼、菲律賓、泰國等的雲計算市場增速為60%左右，成為全球雲計算市場增速最快的地區。

總而言之，在線教育遭遇“黑天鵝”，對雲計算行業的衝擊不可謂不大，然而行業也仍有突破口，這意味着機遇與挑戰並存。

雲計算，亟需穿越迷霧。