銀保監會公佈《保險公司償付能力管理規定》，3月1日起施行

銀保監會網站1月25日消息，近日，中國銀保監會修訂發佈了《保險公司償付能力管理規定》（以下簡稱《管理規定》）。《管理規定》是銀保監會貫徹落實第五次全國金融工作會議精神、防範化解金融風險、補齊監管制度短板的重要舉措，是加強償付能力監管和保護保險消費者利益的重要手段。

《管理規定》自2020年7月30日至8月29日向社會公開徵求意見。保險機構、行業組織、專家學者和社會公眾等給予了廣泛關注。從反饋意見來看，各方對《管理規定》總體支持。中國銀保監會對各方提出的意見和建議，逐條認真研究，充分採納科學合理的意見建議，進一步完善了《管理規定》。

《管理規定》吸收了償二代（觀察者網注：即中國第二代償付能力監管制度體系建設規劃）建設實施的成果，將償二代監管規則中原則性、框架性要求上升為部門規章，並進一步完善了監管措施，以提高其針對性和有效性，更好地督促和引導保險公司恢復償付能力。《管理規定》共6章34條，修訂重點包括：

一是明確償付能力監管的三支柱框架。結合我國保險市場實際和國際金融監管改革發展趨勢，將償二代具有中國特色的定量資本要求、定性監管要求和市場約束機制構成的三支柱框架體系，上升為部門規章。

二是完善償付能力監管指標體系。《管理規定》將償付能力監管指標擴展為核心償付能力充足率、綜合償付能力充足率、風險綜合評級三個有機聯繫的指標。三個指標均符合監管要求的保險公司，為償付能力達標公司。

三是強化保險公司償付能力管理的主體責任。《管理規定》通過要求保險公司建立健全償付能力風險管理的組織架構，建立完備的償付能力風險管理制度和機制，制定三年滾動資本規劃等，進一步強化了保險公司償付能力管理的主體責任。

四是提升償付能力信息透明度，進一步強化市場約束。《管理規定》明確，中國銀保監會應當定期披露保險業償付能力總體狀況和償付能力監管工作情況；保險公司應當每季度披露償付能力季度報告摘要，並在日常經營有關環節，向保險消費者、股東等披露和説明其償付能力信息。

五是完善償付能力監管措施。《管理規定》明確，對於償付能力不達標公司，中國銀保監會應當根據保險公司的風險成因和風險程度，依法採取有針對性的監管措施，並將監管措施分為必須採取的措施和根據其風險成因選擇採取的措施，以進一步強化償付能力監管的剛性約束。

《管理規定》自2021年3月1日起實施。下一步，銀保監會將做好《管理規定》的貫徹落實工作，進一步強化償付能力監管，有效防控保險業償付能力風險，維護好保險消費者利益。

中國銀保監會有關部門負責人就《保險公司償付能力管理規定》答記者問

近日，中國銀保監會修訂發佈《保險公司償付能力管理規定》（以下簡稱《管理規定》）。銀保監會有關部門負責人就相關問題回答了記者提問。

一、《管理規定》修訂背景是什麼？

原《管理規定》（保監會令〔2008〕1號）發佈於2008年。實施10多年來，在加強和完善償付能力監管、強化資本剛性約束、防範和化解保險業風險方面發揮了重要作用。2016年,中國風險導向的償付能力監管體系（以下簡稱償二代）正式實施，原《管理規定》已不能完全適應償二代實施後的實際，需要及時總結吸收償二代建設實施的最新成果以及監管實踐中好的經驗做法，提升償付能力監管規章的科學性和有效性。因此，償二代實施後，原保監會就啓動了對原《管理規定》的修訂工作，2017年形成了初稿。銀保監會成立以來，根據償付能力監管面臨的新形勢新要求，對初稿進行了梳理、研究和完善，廣泛徵求各方意見，形成了修訂後的《管理規定》。

二、《管理規定》在償付能力監管框架方面有何規定？

《管理規定》明確，中國銀保監會以風險為導向，制定定量資本要求、定性監管要求、市場約束機制相結合的償付能力監管規則。與原《管理規定》相比，修訂後的《管理規定》明確了償付能力監管的三支柱框架體系。第一支柱定量監管要求，即通過對保險公司提出量化資本要求，防範保險風險、市場風險、信用風險3類可資本化風險;第二支柱定性監管要求，即在第一支柱基礎上，防範操作風險、戰略風險、聲譽風險和流動性風險4類難以資本化的風險；第三支柱市場約束機制，即在第一支柱和第二支柱基礎上，通過公開信息披露、提高透明度等手段，發揮市場的監督約束作用，防範依靠常規監管工具難以防範的風險。三支柱相互聯繫，共同作用，構成保險業完整的償付能力風險防範網。

三、《管理規定》規定的償付能力監管指標有哪些？達標標準是什麼？

原《管理規定》下的償付能力監管指標為償付能力充足率，不低於100%即為償付能力達標公司。根據三支柱監管框架體系，修訂後的《管理規定》將監管指標擴展為核心償付能力充足率、綜合償付能力充足率、風險綜合評級三個有機聯繫的指標。具體來説，核心償付能力充足率衡量保險公司高質量資本的充足狀況，不得低於50％；綜合償付能力充足率衡量保險公司資本的總體充足狀況，不得低於100％，風險綜合評級衡量保險公司總體償付能力風險（包括可資本化風險和難以資本化風險）的大小，不得低於B類。以上三個指標均符合監管要求的保險公司，為償付能力達標公司；其中任一指標不符合監管要求的，為償付能力不達標公司。

四、《管理規定》在強化保險公司償付能力管理的主體責任方面有何規定？

保險公司是償付能力管理的主體，其自身管理架構的科學性、制度流程的完備性、數據信息的可靠性等決定了其償付能力管理水平。《管理規定》進一步強化了保險公司償付能力管理的主體責任，包括：要求保險公司建立健全償付能力風險管理的組織架構；要求建立完備的償付能力風險管理制度和機制；要求建立償付能力數據管理制度和機制；要求制定三年滾動資本規劃等。

《管理規定》明確監管部門定期對保險公司的償付能力風險管理能力進行監管評估，並要求保險公司根據評估結果計量控制風險的資本要求。《管理規定》將保險公司風險管理能力與資本要求相掛鈎，有助於進一步強化保險公司償付能力管理和風險防控的主體責任，激勵和引導保險公司不斷提升風險管理水平。

五、在償付能力監督檢查方面，《管理規定》主要有哪些要求？

根據保險業發展實際和我國償付能力監管實踐，《管理規定》進一步強化了償付能力監管檢查要求。一是建立償付能力數據核查機制。監管部門每季度對保險公司報送的季度償付能力報告、公開披露的償付能力信息以及其他償付能力信息和數據進行核查。二是明確核查重點。核心償付能力充足率低於60%或綜合償付能力充足率低於120%的保險公司，將作為重點核查對象。三是強化償付能力現場檢查。監管部門對保險公司開展償付能力現場檢查，內容包括：償付能力管理的合規性和有效性；償付能力報告的真實性、完整性和合規性；風險綜合評級數據的真實性、完整性和合規性；償付能力信息公開披露的真實性、完整性和合規性；對監管措施的落實情況等。

六、《管理規定》在提升償付能力信息透明度、強化市場約束方面，主要有哪些要求？

《管理規定》明確了保險公司償付能力信息公開披露和監管部門償付能力信息發佈要求，進一步提升了信息透明度，有助於強化相關方對保險公司的監督約束作用，更有效地防控償付能力風險。《管理規定》要求保險公司應當每季度公開披露償付能力季度報告摘要，並在日常經營的有關環節，向保險消費者、股東、潛在投資者、債權人等利益相關方披露和説明其償付能力信息；監管部門應當定期發佈保險業償付能力總體狀況、償付能力監管工作情況等信息。

七、根據《管理規定》，對於償付能力不達標的保險公司，監管部門可以採取哪些監管措施？

《管理規定》明確，對於償付能力不達標公司，監管部門應當根據其風險成因和風險程度採取針對性的監管措施。

對於償付能力充足率不達標的公司，《管理規定》將監管措施分為必須採取的措施和根據其風險成因選擇採取的措施。必須採取的措施包括：監管談話；要求保險公司提交預防償付能力充足率惡化或完善風險管理的計劃；限制董事、監事和高級管理人員的薪酬水平；限制向股東分紅等。除上述必須採取的措施外，監管部門還可以根據其償付能力充足率不達標的具體原因，採取責令增加資本金、責令停止部分或全部新業務、責令調整業務結構、限制增設分支機構等措施。對於採取上述措施後償付能力未明顯改善或進一步惡化的，監管部門依法採取接管、申請破產等監管措施。

對於核心償付能力充足率和綜合償付能力充足率達標，但操作風險、戰略風險、聲譽風險、流動性風險中某一類或某幾類風險較大或嚴重的C類和D類保險公司，監管部門應根據風險成因和風險程度採取監管措施。

以下是《管理規定》全文：

中國銀行保險監督管理委員會令（2021年第1號）

《保險公司償付能力管理規定》已經2020年6月11日中國銀保監會2020年第9次委務會議審議通過。現予公佈，自2021年3月1日起施行。

主席  郭樹清  

2021年1月15日  

保險公司償付能力管理規定

第一章 總則

第一條 為加強保險公司償付能力監管，有效防控保險市場風險，維護保單持有人利益，根據《中華人民共和國保險法》，制定本規定。

第二條 本規定所稱保險公司，是指依法在中國境內設立的經營商業保險業務的保險公司和外國保險公司分公司。

第三條 本規定所稱償付能力，是保險公司對保單持有人履行賠付義務的能力。

第四條 保險公司應當建立健全償付能力管理體系，有效識別管理各類風險，不斷提升償付能力風險管理水平，及時監測償付能力狀況，編報償付能力報告，披露償付能力相關信息，做好資本規劃，確保償付能力達標。

第五條 中國銀保監會以風險為導向，制定定量資本要求、定性監管要求、市場約束機制相結合的償付能力監管具體規則，對保險公司償付能力充足率狀況、綜合風險、風險管理能力進行全面評價和監督檢查，並依法採取監管措施。

第六條 償付能力監管指標包括：

（一）核心償付能力充足率，即核心資本與最低資本的比值，衡量保險公司高質量資本的充足狀況；

（二）綜合償付能力充足率，即實際資本與最低資本的比值，衡量保險公司資本的總體充足狀況；

（三）風險綜合評級，即對保險公司償付能力綜合風險的評價，衡量保險公司總體償付能力風險的大小。

核心資本，是指保險公司在持續經營和破產清算狀態下均可以吸收損失的資本。

實際資本，是指保險公司在持續經營或破產清算狀態下可以吸收損失的財務資源。

最低資本，是指基於審慎監管目的，為使保險公司具有適當的財務資源應對各類可量化為資本要求的風險對償付能力的不利影響，所要求保險公司應當具有的資本數額。

核心資本、實際資本、最低資本的計量標準等監管具體規則由中國銀保監會另行規定。

第七條 保險公司逆週期附加資本、系統重要性保險機構附加資本的計提另行規定。

第八條 保險公司同時符合以下三項監管要求的，為償付能力達標公司：

（一）核心償付能力充足率不低於50%；

（二）綜合償付能力充足率不低於100%；

（三）風險綜合評級在B類及以上。

不符合上述任意一項要求的，為償付能力不達標公司。

第二章 保險公司償付能力管理

第九條 保險公司董事會和高級管理層對本公司的償付能力管理工作負責；總公司不在中國境內的外國保險公司分公司的高級管理層對本公司的償付能力管理工作負責。

第十條 保險公司應當建立健全償付能力風險管理的組織架構，明確董事會及其相關專業委員會、高級管理層和相關部門的職責與權限，並指定一名高級管理人員作為首席風險官負責償付能力風險管理工作。

保險公司應當通過聘用協議、書面承諾等方式，明確對於造成公司償付能力風險和損失的董事和高級管理人員，公司有權追回已發的薪酬。

未設置董事會及相關專業委員會的外國保險公司分公司，由高級管理層履行償付能力風險管理的相關職責。

第十一條 保險公司應當建立完備的償付能力風險管理制度和機制，加強對保險風險、市場風險、信用風險、操作風險、戰略風險、聲譽風險和流動性風險等固有風險的管理，以有效降低公司的控制風險。

固有風險，是指在現有的正常的保險行業物質技術條件和生產組織方式下，保險公司在經營和管理活動中必然存在的客觀的償付能力相關風險。

控制風險，是指因保險公司內部管理和控制不完善或無效，導致固有風險未被及時識別和控制的償付能力相關風險。

第十二條 保險公司應當按照保險公司償付能力監管具體規則，定期評估公司的償付能力充足狀況，計算核心償付能力充足率和綜合償付能力充足率，按規定要求報送償付能力報告，並對其真實性、完整性和合規性負責。

第十三條 保險公司應當按照中國銀保監會的規定開展償付能力壓力測試，對未來一定時間內不同情景下的償付能力狀況及趨勢進行預測和預警，並採取相應的預防措施。

第十四條 保險公司應當建立償付能力數據管理制度，明確職責分工，完善管理機制，強化數據管控，確保各項償付能力數據真實、準確、完整。

第十五條 保險公司應當按年度滾動編制公司三年資本規劃，經公司董事會批准後，報送中國銀保監會及其派出機構。保險公司應建立發展戰略、經營規劃、機構設立、產品設計、資金運用與資本規劃聯動的管理決策機制，通過優化業務結構、資產結構，提升內生資本的能力，運用適當的外部資本工具補充資本，保持償付能力充足。

第三章 市場約束與監督

第十六條 保險公司應當按照中國銀保監會制定的保險公司償付能力監管具體規則，每季度公開披露償付能力季度報告摘要，並在日常經營的有關環節，向保險消費者、股東、潛在投資者、債權人等利益相關方披露和説明其償付能力信息。

上市保險公司應當同時遵守證券監督管理機構相關信息披露規定。

第十七條 中國銀保監會定期發佈以下償付能力信息：

（一）保險業償付能力總體狀況；

（二）償付能力監管工作情況；

（三）中國銀保監會認為需要發佈的其他償付能力信息。

第十八條 保險公司聘請的會計師事務所應當按照法律法規的要求，獨立、客觀地對保險公司償付能力報告發表審計意見。

精算諮詢機構、信用評級機構、資產評估機構、律師事務所等中介機構在保險業開展業務，應當按照法律法規和執業準則要求，發表意見或出具報告。

第十九條 保險消費者、新聞媒體、行業分析師、研究機構等可以就發現的保險公司存在未遵守償付能力監管規定的行為，向中國銀保監會反映和報告。

第四章 監管評估與檢查

第二十條 中國銀保監會及其派出機構通過償付能力風險管理能力評估、風險綜合評級等監管工具，分析和評估保險公司的風險狀況。

第二十一條 中國銀保監會及其派出機構定期對保險公司償付能力風險管理能力進行監管評估，識別保險公司的控制風險。

保險公司根據評估結果計量控制風險的資本要求，並將其計入公司的最低資本。

第二十二條 中國銀保監會及其派出機構通過評估保險公司操作風險、戰略風險、聲譽風險和流動性風險，結合其核心償付能力充足率和綜合償付能力充足率，對保險公司總體風險進行評價，確定其風險綜合評級，分為A類、B類、C類和D類，並採取差別化監管措施。

風險綜合評級具體評價標準和程序由中國銀保監會另行規定。中國銀保監會可以根據保險業發展情況和監管需要，細化風險綜合評級的類別。

第二十三條 中國銀保監會及其派出機構建立以下償付能力數據核查機制，包括：

（一）每季度對保險公司報送的季度償付能力報告的真實性、完整性和合規性進行核查；

（二）每季度對保險公司公開披露的償付能力季度報告摘要的真實性、完整性和合規性進行核查；

（三）對保險公司報送的其他償付能力信息和數據進行核查。

核心償付能力充足率低於60%或綜合償付能力充足率低於120%的保險公司為重點核查對象。

第二十四條 中國銀保監會及其派出機構對保險公司償付能力管理實施現場檢查，包括：

（一）償付能力管理的合規性和有效性；

（二）償付能力報告的真實性、完整性和合規性；

（三）風險綜合評級數據的真實性、完整性和合規性；

（四）償付能力信息公開披露的真實性、完整性和合規性；

（五）對中國銀保監會及其派出機構監管措施的落實情況；

（六）中國銀保監會及其派出機構認為需要檢查的其他方面。

第五章 監管措施

第二十五條 中國銀保監會及其派出機構將根據保險公司的風險成因和風險程度，依法採取針對性的監管措施，以督促保險公司恢復償付能力或在難以持續經營的狀態下維護保單持有人的利益。

第二十六條 對於核心償付能力充足率低於50%或綜合償付能力充足率低於100%的保險公司，中國銀保監會應當採取以下第（一）項至第（四）項的全部措施：

（一）監管談話；

（二）要求保險公司提交預防償付能力充足率惡化或完善風險管理的計劃；

（三）限制董事、監事、高級管理人員的薪酬水平；

（四）限制向股東分紅。

中國銀保監會還可以根據其償付能力充足率下降的具體原因，採取以下第（五）項至第（十二）項的措施：

（五）責令增加資本金；

（六）責令停止部分或全部新業務；

（七）責令調整業務結構，限制增設分支機構，限制商業性廣告；

（八）限制業務範圍、責令轉讓保險業務或責令辦理分出業務；

（九）責令調整資產結構，限制投資形式或比例；

（十）對風險和損失負有責任的董事和高級管理人員，責令保險公司根據聘用協議、書面承諾等追回其薪酬；

（十一）依法責令調整公司負責人及有關管理人員；

（十二）中國銀保監會依法根據保險公司的風險成因和風險程度認為必要的其它監管措施。

對於採取上述措施後償付能力未明顯改善或進一步惡化的，由中國銀保監會依法採取接管、申請破產等監管措施。

中國銀保監會可以視具體情況，依法授權其派出機構實施必要的監管措施。

第二十七條 對於核心償付能力充足率和綜合償付能力充足率達標，但操作風險、戰略風險、聲譽風險、流動性風險中某一類或某幾類風險較大或嚴重的C類和D類保險公司，中國銀保監會及其派出機構應根據風險成因和風險程度，採取針對性的監管措施。

第二十八條 保險公司未按規定報送償付能力報告或公開披露償付能力信息的，以及報送和披露虛假償付能力信息的，中國銀保監會及其派出機構依據《中華人民共和國保險法》等進行處罰。

第二十九條 保險公司聘請的會計師事務所的審計質量存在問題的，中國銀保監會及其派出機構視具體情況採取責令保險公司更換會計師事務所、行業通報、向社會公眾公佈、不接受審計報告等措施，並移交註冊會計師行業行政主管部門處理。

第三十條 精算諮詢機構、信用評級機構、資產評估機構、律師事務所等中介機構在保險業開展業務時，存在重大疏漏或出具的意見、報告存在嚴重質量問題的，中國銀保監會及其派出機構視具體情況採取責令保險公司更換中介機構、不接受報告、移交相關部門處理等措施。

第六章 附則

第三十一條 保險集團、自保公司、相互保險組織適用本規定。相關法律法規另有規定的，從其規定。

第三十二條 外國保險公司分公司，如在中國境內有多家分公司，應當指定其中一家分公司合併評估所有在華分公司的償付能力，並履行本規定的償付能力管理職責，承擔償付能力管理責任。

第三十三條 本規定由中國銀保監會負責解釋和修訂。

第三十四條 本規定自2021年3月1日起施行。《保險公司償付能力管理規定》（中國保險監督管理委員會令2008年第1號）同時廢止。