商業銀行積極發展綠色信貸和碳金融：加大保障力度 豐富金融產品

2020年，我國公佈了“碳達峯”和“碳中和”時間表。要如期實現綠色發展的目標，金融支持是必要條件。近年來，商業銀行在綠色金融領域的探索不斷深入，已經從綠色信貸、綠色債券等向碳金融方向發展。與此同時，商業銀行參與綠色金融的產品逐漸豐富，資金導向作用也日益顯現。

中國農業銀行通過加大信貸政策傾斜和資源保障力度，引導資金向綠色產業傾斜，鼓勵分行加大綠色信貸投放。目前農行綠色信貸指標已覆蓋水泥、鋼鐵、焦化、火電、造紙等55個行業，有效發揮了其在支持產業綠色升級、防控環境與社會風險方面的積極作用。

今年1月份，由中信銀行昆明分行牽頭的武鋼集團昆明鋼鐵股份有限公司40億元綠色貸款完成首筆投放，開啓對武鋼股份實施環保搬遷升級項目的有序支持。昆明鋼鐵股份有限公司按照轉型升級和做優鋼鐵產業鏈的戰略部署，實施本部環保搬遷轉型升級項目建設。為該項目提供融資支持的銀團貸款於2020年12月14日已完成多方簽約。中信銀行昆明分行作為牽頭單位，先後協調16家相關金融機構、借款人、擔保人、評估機構、不動產登記中心快速完成了70份合同，並在兩個工作日內完成評估、抵押登記手續，最終順利投放首筆貸款。

3月上旬，中國銀行協助國網國際融資租賃有限公司成功發行17.5億元“碳中和”綠色資產支持商業票據，優先層票面利率2.99%，這是銀行間市場全國首批“碳中和”資產支持商業票據之一。此前，中國銀行間市場交易商協會推出“碳中和”債務融資工具，推動碳減排效用相關項目融資方式創新。在獲悉國網租賃存在水電、風電等低碳轉型基礎資產後，中國銀行天津市分行聯動北京市分行，在短短5日內完成全部發行備案手續。

如果説綠色信貸和綠色債券是商業銀行的傳統業務，那麼碳金融則是銀行利用金融工具，助力我國實現綠色發展的全新領域。碳金融是指圍繞碳排放權及其交易，金融機構引入融資、保理、資產管理、基金等金融產品，並形成旨在減少温室氣體排放的各種金融制度安排和金融交易活動。過去幾年，興業銀行、中國農業銀行、上海浦東發展銀行等已經推出了碳資產質押授信、碳交易財務顧問、碳交付保函、碳保理融資等產品。

以興業銀行為例，該行已與我國7個碳交易試點省市全部簽署了戰略合作協議，推動國內碳交易市場建設。

3月16日，興業銀行南平分行與福建省南平市順昌縣國有林場簽訂林業碳匯質押貸款和遠期約定回購協議，通過“碳匯貸”綜合融資項目，為該林場發放2000萬元貸款。這是全國首例以遠期碳匯產品為標的物的約定回購融資項目。

閩北森林廣袤，擁有豐富的碳匯資源。去年，南平市成為福建省首批綠色金融改革試驗區之一。以順昌為試點基地，興業銀行積極探索碳金融創新，將順昌縣國有林場10.4萬畝林業碳匯項目中剩餘未售的碳匯轉化成“金山銀山”。興業銀行還採用“售碳+遠期售碳”的林業碳匯組合質押模式，將遠期碳匯交易權作為擔保方式，並設定林業碳匯遠期約定回購，為順昌縣國有林場林業碳匯交易權進行綜合質押融資。

此外，興業銀行圍繞全國碳市場建設在交易平台合作方面，與全國碳排放權交易系統營運機構探討開展資金存管、清算、結算等合作；在重點排放單位合作方面，提供集團化、碳金融特色的綜合性金融服務方案；在與監管部門、碳資產管理公司合作方面，探索成立引導基金、擔保基金等產品，同時研究開展碳金融衍生品包括遠期、期貨、期權等交易工具。