小米小貸業務生變，消費貸業務併入小米消金_風聞

作者 | 周古

來源 | 鐳射財經（leishecaijing）

天星數科的消費金融業務已開始與小米消費金融合並。「鐳射財經」注意到，天星數科旗下的現金貸品牌隨星借正式由重慶小米消金提供服務，此前隨星藉由小米小貸負責管理並提供資金。

知情人士透露，小米已經對旗下的金融業務進行調整，其中包含了小貸業務。“天星數科遲遲未增資小米小貸，可能效仿螞蟻集團，將消費金融業務全部納入消費金融公司，這既符合監管趨勢，又不用受網絡小貸新規影響。”

針對近期市場傳出的天星數科業務線縮減、團隊縮減的消息，天星數科回應稱，團隊不存在縮減的情況。天星數科在2021年第四季度進行了組織架構的調整，將相關業務線整合形成數字產業金融部和數字零售金融部，數字零售金融部下設信貸科技業務部、綜合業務部、支付業務部及國際業務部。

從天星金融的消費貸產品調整動作看，小米消費金融開始承接小米小貸業務，拳頭產品隨星借或成小米消費金融的品牌，而天星金融僅提供信息展示服務。小米消費金融於2020年5月開業，小米集團作為控股股東持股50%。

天星數科的消費金融業務併入消費金融公司，與監管對互聯網金融的整改有關。去年，監管部門約談了包括螞蟻集團、天星數科在內的14家互聯網金融平台，對網絡小貸、支付等業務提出若干整改問題。此外，監管還要求其他平台對照螞蟻集團約談內容自查整改。

根據監管公開的信息，監管約談螞蟻集團的內容包含消費信貸業務。螞蟻集團在之後的整改方案中表示，將花唄、借唄全部納入消費金融公司。目前，花唄、借唄已完成品牌隔離，屬於螞蟻消費金融的獨立品牌，螞蟻旗下小貸公司業務有序退出市場。

以螞蟻集團為標杆，由消費金融公司承接網絡小貸的消費貸業務，可能是互聯網金融消費貸業務整改的重要方向。與此同時，網絡小貸新規浮出水面，網絡小貸公司的註冊資本金、融資及槓桿政策收緊，導致網絡小貸牌照價值縮水。

按照此前銀保監會發布的《網絡小額貸款業務管理暫行辦法（徵求意見稿）》，跨省級行政區域經營網絡小貸業務的小貸公司的註冊資本不低於人民幣50億元，且為一次性實繳貨幣資本。網絡小貸公司在聯合貸中作為合作方單筆貸款中出資比例不得低於30%。

網絡小貸新規總的原則和方向已基本確定，面對監管政策壓力，頭部互聯網金融平台紛紛通過控股或參股的方式佈局消費金融牌照。騰訊、京東、美團、字節跳動等互聯網企業尚未完成消費金融牌照佈局，仍出手增資旗下小貸公司，使註冊資本達到50億合規門檻。

業內人士分析，小米與螞蟻對旗下消費金融公司的控制權相似（均持股50%），對照螞蟻集團消費貸業務整改方案，小米完全可以把小米小貸的消費貸業務也轉給消費金融公司，這樣不僅整改更徹底，而且節省小貸業務的運營成本。

無論是產品端的變化，還是人事調整，均能看出天星數科消費貸整改動向及對小米消費金融業務的重視。從小米消費金融的管理層看，董事長洪鋒為天星數科董事長，去年12月份獲批董事資格的林世偉為天星數科CEO。另外，去年11月重慶銀保監局核准了王劍的總裁助理、趙文龍的副總裁和項錕的首席信息官任職資格。

吸收天星數科消費貸資產後，小米消費金融的體量可能會出現明顯增長。以往，小米消費金融比較獨立，並未出現在小米金融旗下場景中，由於缺少小米金融導流，小米消費金融僅靠自營發展得較緩慢。

開業兩年，小米消費金融還未上線獨立App，目前僅接管了小米隨星借App。小米消費金融線上自營現金貸產品為星享貸，線下擁有業務員團隊，負責場景分期業務。

數據顯示，2021年，小米消費金融累計放款超過150億，服務用户超130萬；共取得50家銀行等金融機構授信，包括交行、建行、招行、百信銀行等。小米消費金融業績起伏較大，去年上半年淨虧損或超6000萬。

獲得小米生態流量加持後，小米消費金融將以存量身份參與持牌消費金融市場競爭，盈利能力也將得到改善。