行業洗牌後 費控SaaS廠商憑生態迎戰下半場_風聞

作者：sunny

疫情之下，企業不斷加快數字化轉型謀求生存，生存的考驗也使得它們認識到“費用管控”的重要性。需求端的爆發，使得專注於費控市場的SaaS廠商們迎來發展紅利期。

不過，在這紅利期之下，費控市場正在悄然發生改變。

費控SaaS廠商正處市場紅利期

企業費用管控主要涉及工作內容含費用報銷、費用審核流程、費用票據查驗等，如同一面鏡子，費控SaaS可以照見公司管理的方方面面：

比如，簽字流程與權籤額度體現了公司的內控水平；

發票審核與費用歸屬可折射税控風險意識；

有無私費公報、鋪張浪費可甄別高管的廉潔程度；

費用動向則能透視公司的運作效能。

可以説，企業在費用管控方面若能夠高效運作，對整體業務運行效率具有極大促進作用。然而現實情況卻是中國企業費用管控運行效率仍有較大的提升空間。

據SAP Concur調研顯示，在中國，46%的企業員工在費用報銷及申請方面，仍然通過手動來完成財務和行政流程，佔用原本正常工作的時間，只需節省10％的提交和審批報銷時間，每年就能潛在為中國市場帶來79.1億美元GDP。

需求端長期存在的痛點，催化如何幫助企業在費用控制方面降本增效這門生意經。

艾瑞諮詢數據顯示，2019年中國費控行業的市場規模大約在7.3億元，相較2018年增長100%以上，且將在三年內保持高於60%的高速增長。預計2022年市場規模將達到39億元，年複合增長率（CAGR）75.2%。相較於全球，中國企業支出管理軟件起步晚，滲透率不足1%，未來發展空間巨大。

數據來源：艾瑞諮詢

除了來自企業需求端對費控市場的催化，政策端驅動也成為費控市場保持高增長另一重要動力。

在政策端，伴隨着金税工程逐步落實，政府強化對會計檔案及發票電話的倡導，導致票據電子化進程不斷加快，票據報銷數字化逐漸成為費控行業普遍現象。

據《關於進一步深化税收徵管改革的意見》，2021年建成全國統一的電子發票服務平台，24小時在線免費為納税人提供電子發票申領、開具、交付、查驗等服務。制定出台電子發票國家標準，有序推進鐵路、民航等領域發票電子化，2025年基本實現發票全領域、全環節、全要素電子化。

對此，相關機構預測，未來3-5年電子專票佔比將超50%，2025年電子發票的比例達到最高，增值税電子普票佔比99%，增值税電子專票達到73%。

正所謂有人的地方就有江湖，有金子的地方就有淘金者。在費控市場這塊大蛋糕的面前，已經有不少SaaS廠商埋頭紮根進去，資料顯示，目前這些SaaS廠商主要分為三大流派：

一是純起步於費控賽道的SaaS廠商，代表廠商有每刻科技、會聯易、易快報、簡約費控等；

二是起步於財税以外賽道拓展至費控這個細分領域的SaaS廠商，代表廠商有元年雲、分貝通等；

三是起步於財税賽道逐漸拓展費控這個細分領域的SaaS廠商，代表廠商有金蝶、用友網絡等。

值得注意的是，元年雲與分貝通這兩家均有商旅管理從業背景，進而轉型至費控這個領域實現業務融合。

為何會出現這種轉型發展呢？

原來，出差作為企業工作人員工作高頻場景之一，商旅報銷問題自然成為企業費控管理重要組成內容，這也為原本從事商旅管理的SaaS廠商將業務轉型至費控賽道提供存活土壤。

《中國商旅管理行業研究報告2021》顯示，2021年中國商旅管理行業逐步回暖，預計2021年市場規模將到1848.6億元。其中差旅成本高，管控難是企業管理者主要痛點，出差要墊資、報銷流程繁瑣是差旅員工主要痛點

費控SaaS廠商正去弱留強

回顧中國費控SaaS廠商發展歷史，其起步相對較晚，其發展更多是受到外國廠商的激勵。不過，在短短几年時間內費控SaaS廠商多如繁星，可謂星星之火可以燎原。

在海外，知名的企業費用支出管理廠商主要有SAP Concur、Expensify等，其中Concur被SAP 於2014年以 83 億美元的價格收購，2016年開始進入中國市場。

而這場收購案則成為中國費控市場的點火石。

隨後，在2014-2015年期間，國內出現了多家以商旅和費用管控的 SaaS 創業者。2016年是費控廠商的井噴之年，至少有14起融資事件，市面上有六七十家費控SaaS創業公司。

費控管理模式也從最原始的員工線下申請報銷逐步轉移到企業依託自建的差旅非空平台或SaaS平台模式。不過，在這這個過程中廠商間出現分化與淘汰。行業內存活下來的小巨頭逐漸得到資本進一步的扶持。

每刻科技在2020年至2021年累計獲得4億元b輪融資，投資方為綠洲資本、CMC資本、博將資本等。

分貝通在2020年獲得3600萬美元b輪融資，投資方為IDG資本、斯道資本等，在2021年獲得9250萬美元c輪融資，投資方為高瓴資本、騰訊、IDG資本等。

從整體來看，費控SaaS廠商獲得融資越來越集中在頭部企業，且獲得的投資金額也越來越大。2020-2021年，費控SaaS賽道頭部企業初步顯現，基本上只能看到，元年雲、每刻科技、匯聯易等幾家公司的融資消息，且融資金額大、輪次靠後。這也從側面印證出費控SaaS這條賽道發展到了新的階段。

不過，這是一個逐步洗牌的過程——雖然費控SaaS這條賽道上剩下一些頭部玩家，但玩家之間的競爭並未停息，因為該賽道的持續增長還吸引了金蝶、用友網絡這類財税巨頭的目光，這類巨頭的下場，對起步就從事費控賽道的SaaS廠商來説，無疑是強大的壓制力：

2022年5月12日，金蝶正式官宣，金蝶雲·星空旗艦版發佈面向中型企業的差旅及費用解決方案，基於全棧雲原生架構，自主安全可控，可擴展、可組裝特性的平台，為目標客户提供領先的直達差旅、財税票一體化雲服務。

與此同時，元年雲、分貝通則正在深入融合商旅管理與費控管理兩大業務模式。

比如，每刻科技費控平台從企業實際需求出發已接入了數十家消費平台。覆蓋了企業在飛機、火車、打車、住宿、用餐和支付等主要消費場景。

以差旅為例，可以將費控廠商劃分為生態模式與平台自營模式。其中代表生態模式的有每刻報銷和簡約費控，代表平台自營模式則有易快報和匯聯易。

總體來看，這些費控SaaS廠商正在幹着的是同一件事，即以自己原有業務基礎與業務特色，打造各自具有差異化特色的生態系統，維持自己走的更遠。

或許對這些尚存的費控SaaS廠商來説，它們的下半場才剛開始！