蘋果也開始搞“花唄”了，先用後付在國外真是火到難以理解_風聞

本文原創於微信公眾號：差評  作者：差評君

甭管錢包癟不癟，打開手機獲取額度，先分期買下，以後再慢慢還款。

最近啊，這種叫做“ 先買後付 ”的支付模式，在國外可以説是火得一塌糊塗。

而它常常也被簡寫為 BNPL （ Buy Now，Pay Later ）。

這麼説吧，根據 Global Payments 報告的數據，去年全球網購總額中的 2% ，就是由 BNPL 支付完成的。

在這大浪下，一個來自瑞典，專門做 BNPL 生意的 Klarna 公司，估值也悄悄漲到了上千億，成為了歐洲最大、全球第五的獨角獸企業。

像是 ZARA、阿迪、耐克、SHEIN 等名頭響亮的品牌，也支持上了 BNPL 支付。

甚至連蘋果這個濃眉大眼的傢伙，在不久前的開發者大會上，都公佈了自家的“ 先買後付 ”業務 Apple Pay Later。

毫不誇張地説，這兩年 BNPL 業務，成了國外巨頭們的瘋狂在追的一個風口。

看到這不少的差友多半會説了，這玩意兒不就是放貸？國內的大廠早就玩過一輪了，監管都整理一波亂象了，老外們至於這麼沒見過市面嗎？

實際上，這個 BNPL 和國內的消費貸們乍看起來有些類似，但在形式上卻又大不一樣。

而今天，差評君就準備和大家聊聊這個讓老外上癮，並且惹得巨頭紛紛入局的“ 海外花唄 ”業務 BNPL 。

首先，咱們都知道，歐美國家的信用卡體系相當完善，網貸平台雖然也有，但是在普及度和資費方面，都又不如信用卡。

像是美國的信用卡利率一般穩定在 15% 左右，網貸平台則從 8% ~ 36% 不等。

但是再完善，對第一次申請信用卡的年輕人來説，最快也得花費個三四天吧，等卡申請下來，可能多半都忘了自己想買啥了。

而 BNPL 服務就看到了這一塊市場，它逮住了那羣還沒信用卡的年輕人狂吸。

信用卡不是流程長，審核慢嗎？

BNPL 和就大夥們熟悉的螞蟻花唄、白條一個樣，一個快字了得。

就拿 Klarna 平台為例子，提交完個人資料，獲取額度之後，在支持的商家直接選擇分期就行。

從註冊到最後使用，大概只花費幾分鐘。

更重要的是，這玩意兒和信用卡和傳統消費貸不一樣，它不上徵信。

因為信用卡少還了幾次錢，最後導致房貸的折扣不下來的故事，差評君可是沒少聽説。

不影響信用分的這一波操作，可以説是讓用户少了很多負擔。

另外除了和消費貸一樣審核快，BNPL 的資費還低，甚至還比信用卡還更低。

像是信用卡常有的手續費、管理費、年費等等的一切費用，BNPL 都不收。。。

更絕的是，大多數的 BNPL 連的利息都不收，借你 925 元，按時總共還上 925 元，一分錢都不多要你的。

要知道花唄的真實年化利率都有 15% 左右。

但開公司又不是發錢做慈善，既然 BNPL 不向借錢的人收利息，那它們賺什麼呢？

答案其實很簡單，因為反過來向用了BNPL服務的商家要錢。。。

在用户 BNPL 分期付款時，平台會直接把錢全額打到商户的賬上，從中收取大概 6% 左右的佣金，

就拿 Klarna 為例，來自於商户的佣金抽成，佔了它們收入的 80% 左右，像是 H&M、耐克等等都是都是它的金主。

説得通俗點，在整個 BNPL 模式中，平台就像是個到處招客攬客的皮條客，找來那些願意消費的年輕人，然後借錢給他們，讓他們去制定的商店裏花錢。

平台因為拉來了客人，賺點手續費很正常吧。

這個點和花唄挺像的，只不過花唄是兩邊薅，只收取商家 1% 左右的手續費。

BNPL 和花唄、白條們最大的區別呢，在於花唄提供的是金融服務，背後錢來自於持牌經營的消費金融公司，和銀行一樣是受到銀保監會監管的。

 BNPL 則不一定，人家不收利息，這種模式是不是金融服務，在有些國家都還有待商榷。。。背後資金的來源可能五花八門不受監管。

反正根據 Karna 的數據顯示，用了 BNPL 服務之後，客户買東西的次數勤了，花得錢也多了。

可能這就是傳説中的借來的錢花得更香吧。

就這樣，支持 BNPL 支付的店鋪更容易受到剁手黨的關注。

在英國，有半數以上的年輕人使用過 BNPL，澳大利亞有五分之一的人口使用過 BNPL。

接受 BNPL 支付的商店數量也越來越多，據説到 2030 年，BNPL 的總規模會竄個 40 倍，到達 39800 億美元。。。

市場足夠大，模式走得通，資本們也紛紛入局。

所以除了蘋果之外，自己有商城的亞馬遜，就和 BNPL 平台  Affirm 合作，加入了這一波放貸浪潮。

像是微軟也就早和 Quadpay 合作，在自帶瀏覽器上集成了 BNPL 功能。

當時這一波更新，還被大夥們狂噴是“ 不務正業 ”。

用户這邊呢，則是收到 BNPL 廣告狂轟濫炸，據統計超過一半的美國年輕人，在 TikTok 或者是 Facebook 上見到過 BNPL 的投放。

各種各樣的推廣獎勵也是層出不窮，活脱脱有點當年國內外賣和打車補貼大戰的感覺。

這一場資本的狂歡，讓差評君不由得想感嘆一句，互聯網的盡頭果然是放貸。

但與此同時，差評君覺得在促進經濟和帶動消費的背後，BNPL 還是存在着不少的問題。。。

因為拋開那些花裏胡哨的商業模式不談，BNPL 的生意，本質還是向年輕人放貸。且不説道不道德了，光是風險就十分巨大。

“ 巧 ”的是，因為這一套不要利息的還款模式，BNPL 就多多少少鑽了些法律的漏洞。

像是美國的《 信用卡法案 》就規定，禁止向未滿 21 週歲的年輕人發信用卡，但 BNPL 又不歸他們管，所以不少 21 歲以下的年輕人，就成了 BNPL 服務的主力用户。

這兩年光是在美國，用 BNPL 的年輕人，數量就整整漲了 300%。

同樣在英國和澳大利亞，這一套利息的模式，或多或少都幫助 BNPL 脱離了些金融監管，從而讓這套東西更好地生根散葉。

但俗話説得好，欠的東西，總是要還的。

澳大利亞的 FCA 就整過一個調查，説是發現有六成的受訪者因為過度使用 BNPL，身負多重的 BNPL 賬單，導致了自己正常生活受到了影響。

一家名叫 Afterpay 的 BNPL 公司，壞賬率也高達了 15%，資金鍊可能隨時會出現斷裂。

有“ 北美支付寶 ”之稱的 Affirm 公司，甚至還搞起了資產證券化，把手上的各種 BNPL 欠條打包起來出售，希望讓市場消化掉部分壞賬的風險。。。只能説有點次貸危機那味兒了。

差評君呢，也去查了查國內有沒啥比較的類似海外的 BNPL 模式平台。

最後，則查到了一家名叫“ 西瓜買單 ”的 App，去年還剛拿到了澳洲 BNPL 平台 AfterPay 的融資。

這平台好不好用，近況如何，差評君不大好評價。

但可以肯定的是，這個平台目前已經被一些專門擼小貸的黑產老哥盯上。

一羣等着套現老哥在貼吧裏嗷嗷待哺。

所以，最後差評君想説的是，目前的 BNPL 商業模式雖然能説得通。

但無論是風控，還是監管合規等問題上，在全球範圍內，都還道阻且長。

單純慫恿年輕人超額消費和透支未來的生意，可是走不長遠的。

畢竟，對於剛剛經歷過各種 P2P 暴雷事件，全面清退不合規網貸的咱們來説，可都是身經百戰，見得多了。

圖片、資料來源：

人人都是產品經理，亞馬遜、SHEIN 都在用的 BNPL，憑何成為歐美出海新利刃？

中國經濟週刊，科技的盡頭是放貸？蘋果為“先買後付”服務成立專門金融子公司

極客公園，一秒到賬不收利息，「消費貸」掏空歐美「00後」

人人都是產品經理，深入聊聊先買後付（BNPL）