張曉宇：保險業應成為養老第三支柱中的支柱

隨着中國社會邁入老齡化時代，老年人口基數大、老齡化速度快、老年人需求結構轉變等問題日益凸顯。進入“十四五”時期後，為貫徹落實積極應對人口老齡化的國家戰略，社會各方採取了許多舉措以緩解我國老齡事業和養老服務不平衡、不充分的問題。以金融行業為例，如何更有機地融入養老產業，從而推動多層次、多支柱的養老保險體系建設，是近年來產業上下游關注的焦點之一。

8月17日，友邦人壽首席執行官張曉宇先生應邀出席2022中國養老金融新發展論壇並發表演講，分享友邦人壽對於養老產業的深入洞察和佈局養老賽道的深層思考，並指出對於構築長期全面的養老保障體系而言，“保險業應成為養老第三支柱中的支柱”。

養老產業還處於初級階段，急需長期和整體的理解與規劃

張曉宇表示，中國的養老產業，不論供給端還是需求端，均處於較為初級的階段。

從社會發展的角度上看，作為我國養老第一支柱的社會基本養老保險主要由社會統籌，存在一定程度上不均衡、不充分的問題；第二支柱的企業年金和職業年金，為企業及職工自願建立，因而覆蓋率相對較低。隨着少子化、老齡化情況的加劇，社會撫養比不斷提高，養老第一支柱和第二支柱的不足愈發凸顯，加快發展養老第三支柱是我國應對老齡化挑戰的一項迫在眉睫之舉。

從公眾角度上看，養老於個人而言也是休慼相關。養老的重要性已經得到了廣泛的認可，但很多人仍將“養老”歸類在“重要但不緊急”的象限之中，認為暫時無需規劃。事實上，隨着“百歲人生”成為常態，實際情況已經發生了變化——壽命的增加，也意味着帶病生存的時間在拉長，如何能夠擁有一個較為從容的老年生活是一個複雜多元的課題，健康保障和財富儲備是安度晚年所必須提前考慮的優先項，“老有所養”如何上升為“老有所享”也成為個人需要深入思考的問題。

由於缺乏對老年人羣需求的透徹研究，除了機構本身良莠不齊之外，還存在養老服務與產品同質化嚴重並較為零散的問題。另以養老金融為例，養老產業所對應的資金，對大多數市場來説是典型的長期資金，通過引導養老等長期資金入市，能夠幫助消除資本市場是短期波動很大的散户市場的狀況。但從當前的中國養老市場來看，對養老資金的支持和引導還缺少整體規劃，養老產業上下游各方任重而道遠。

“對於處在初級階段的養老產業來説，最顯著的痛點之一就是缺乏兼具長期性和整體性的理解和規劃。”張曉宇補充道，“而要想解決這一問題，我們需要從底層邏輯出發，探究養老產業的特殊性。”

隨着人們經濟水平的提升和人口壽命的增長，“養老”展現出跨越多個經濟週期、覆蓋不同人生階段的特點。基於此，如何看待保險的長期性，如何安全、穩健地應對長壽、健康、財富等多種風險，如何在考慮到多元市場需求的同時消除信息的不對稱性——這些是養老產業入局者需要仔細斟酌的本質性問題。但同時，這些問題也正是保險業深度切入養老產業的關鍵點。

與養老產業的底層邏輯高度匹配，保險業有獨特的價值和使命

事實上，保險業在應對養老產業的特殊性上，展現出了其獨特的價值、機遇和使命。

首先，針對養老週期長、跨度大的長期性，險企對於客户養老的承諾相當於長期的負債，而在金融產品中，只有真正的長期產品才不用考慮短期的波動、短期的支取，才有機會參與長期的資本市場投入。而這恰好是保險作為金融工具的獨特屬性，也是保險公司的特殊價值所在。

其次，保險的本質是規避風險，而這一特點則很好地解決了養老對於“安全穩健”和“風險管理”的高度訴求。在養老產業中，投資領域有關於利率、再投資的風險，個人領域也有關於長壽、健康的風險——而正是因為保險能夠妥善應對這些風險，險企才能夠幫助客户在長週期的養老歷程之中獲得更多的“確定性”。

此外，對於養老需求的多元化和複雜性，保險業亦擁有獨特的資源稟賦。險企作為“支付方”，能夠鏈接產業鏈上下游，而健康管理、醫療協助、康養護理等同養老緊密結合的領域，恰恰都是保險公司所致力打造的生態系統中的必須要素。

當然，長期性、整體性的養老規劃離不開負責任的人才來提供高質量的服務。因此，養老產業中“人”的培養和參與更加重要，某種程度上也決定了養老服務的最終體驗。

保險業如何抓住這難得的機遇

總的來看，就保險公司相比其他行業主體在養老產業發展的獨特性，可歸納為“六大能力”：

第一，清晰的目標和定位。保險業在養老金融產業中的定位，應該是陪伴客户一生的,綜合解決方案提供者，這是險企入局養老賽道需要考慮清楚的大前提。

第二，清晰的客户分層及深刻的洞察。近年來，保險業更加強調“以客户為中心”，能夠真正理解客户多元化的風險偏好和養老需求，並基於此為客户提供合適的養老規劃。

第三，專業的投資及穩健的資金管理。此二者是保險公司的優勢，相比其他金融機構，保險公司更善於穿越經濟週期，做資產和負債的長期匹配。

第四，合適充足的風險保障。尤其是長壽風險和健康風險。比如，當前社會環境下越來越多的次標準體和亞健康人羣的保險保障是非常缺乏的。如何針對他們做好風險安排和風險轉移，是險企需要持續建立的能力。

第五，全旅程康養服務的整合與把控。保險業善於擔當優質資源的整合者角色，在鏈接資源之後，還能成為高品質的把控者，並幫助客户消除信息不對稱、進行養老規劃。

第六，高質量的陪伴和縝密的規劃。在養老服務跨越的漫長時間中，永遠不要忽視人的服務重要性，專業精準的規劃和長期高質量的陪伴至關重要。

“保險業的特性和資源稟賦與養老產業非常契合，保險業應該並且有條件在養老產業中大有作為。”張曉宇表示，“作為長期的、全方位的解決方案的提供者，保險業正應該通過不斷深化關鍵性的‘六大能力’，把握‘養老第三支柱中的支柱’的重要定位，深度融合到養老產業之中，從而真正體現我們的特殊價值、真正為社會公眾創造更多價值。”

友邦模式助力“老有所養”進階為“老有所享”，成為養老產業的長期貢獻者和引領者

面對中國養老呈現的“90-7-3”格局，友邦人壽以“動態”的視角予以密切關注。選擇居家養老、社區養老或機構養老的老年人，或許會隨着時間的推移、健康狀況的變化、生活地域的轉變，而調整養老的方式。所以，區別於傳統的養老社區佈局或養老增值服務，友邦人壽希望探索出一條覆蓋整個養老週期、更加普適性的綜合解決方案之路。

2021年7月，友邦人壽推出全旅程、全方位、廣覆蓋的綜合養老解決方案，一站式滿足養老客户對於資金儲備、健康保障、康養服務的全方位需求，通過培育“養老規劃師”隊伍、整合養老產業上下游優質資源組建專業的“康養管家”並搭建完善的服務定製和評價體系等方式，打通醫、藥、健、護、養全程，打造覆蓋全生命旅程的“康養生態圈”。

而經過入局養老賽道一年多的探索和實踐，友邦人壽為應對客户對於養老不斷演進的需求，於2022年7月圍繞“康養管家”服務的煥新迭代，重磅升級了其康養生態圈，從客户生命全旅程角度設計解決方案，涵蓋居家養老、社區養老、醫養協助三大板塊。依託友邦人壽合作的逾130家的康復醫院、養老機構資源網絡，為客户打造更加完善的康養服務體系。

其中，創新性且不斷升級的“康養管家”服務更是彰顯了友邦人壽長期以來對客户需求和痛點的洞察。通過“鏈接”、“選擇”、“品質”，對康養上下游優質資源進行高效鏈接整合，為客户消除信息壁壘，以獲取無縫銜接其需求的高品質服務資源並做出合適的選擇。為將這一方法論真正落到實處，友邦人壽在團隊建設、系統搭建、體系建立等各方面都進行了大量的投入。例如友邦人壽的大健康管理部，在建立僅4年後，已有近百人的規模，並且成立了具有專業背景的自建服務團隊和自建質檢團隊，不僅保證康養生態圈中自營服務的質量水平，也能嚴格把控第三方合作伙伴的服務水準。

“做養老需要長久規劃，不論是人才的培養，還是科技的創新，都需要不斷保持進化、投入、研發和迭代。養老佈局是一個系統工程，需要全方位的能力培養。”張曉宇強調，“我們希望可以給市場提供一個養老服務的框架性範例，也希望通過我們長期的、全方位的養老解決方案，幫助中國家庭實現‘老有所養’到‘老有所享’的進階，這是保險業作為第三支柱中的支柱所肩負的使命。”