發揮第三支柱養老保險作用 銀保監會擬出台個人養老金配套政策

人民網北京11月11日電 （記者杜燕飛）日前，銀保監會就《商業銀行和理財公司個人養老金業務管理暫行辦法（徵求意見稿）》（以下簡稱《暫行辦法》）公開徵求意見。《暫行辦法》明確個人養老金業務範圍、個人養老理財產品類型、信息報送、監督管理等多方面內容。

當前，我國正逐步邁入人口老齡化社會，但我國多層次養老保障體系存在發展不充分不均衡的問題，對第一支柱依賴程度較高，呈現 “一支獨大”的結構特徵；第二支柱企業（職業）年金髮展緩慢；以個人養老儲蓄投資形成的第三支柱正在探索過程中，未建立起完善的制度安排。因此，需要健全多層次社會保障體系，在基本養老保險及企業年金、職業年金之外，發展第三支柱養老保險。

“《暫行辦法》既有制度安排又具有可操作性，在規範個人養老金業務發展、完善第三支柱養老保險等方面起到積極作用。”招聯金融首席研究員董希淼對人民網記者表示。

郵儲銀行研究員婁飛鵬在接受人民網記者採訪時表示，《暫行辦法》明確了商業銀行和理財公司參與個人養老金的業務範圍、產品類型、准入要求等，對商業銀行和理財公司規範參與個人養老金，推動個人養老金髮展具有積極推動作用。

根據《暫行辦法》，個人養老金資金賬户，是指具有個人養老金繳費、交易資金劃轉、收益歸集、支付和繳納個人所得税、信息查詢等功能的特殊專用賬户，參照個人人民幣銀行結算賬户項下Ⅱ類户管理。未達到國家規定的領取條件前，資金賬户封閉運行。個人養老金產品是指符合金融監管機構要求，運作安全、成熟穩定、標的規範、側重長期保值的金融產品。包括個人養老儲蓄、個人養老金理財產品、個人養老金保險產品、個人養老金公募基金產品等。開辦個人養老金業務的商業銀行所發行的儲蓄存款（包括特定養老儲蓄，不包括其他特定目的儲蓄）可納入個人養老金產品範圍，由參加人通過資金賬户購買。

記者梳理，目前，我國養老理財產品試點範圍擴大至11家機構和10個城市，產品募集額度超過900億元。特定養老儲蓄試點也將自今年11月20日起，由工商銀行、農業銀行、中國銀行和建設銀行在合肥、廣州、成都、西安和青島市開展，試點期限暫定一年。

業內人士認為，商業銀行、理財公司覆蓋海量客户羣體，分支機構觸及城鄉各地，能夠提高個人養老金業務的覆蓋面和可得性。通過其銀行及理財公司在債券和非標投資的長期投資經驗和風控能力，將為個人養老金產品帶來長期穩健的收益。

“個人養老金業務發展，商業銀行提供賬户管理服務可以帶來資金沉澱，豐富負債來源；同時提供養老儲蓄產品，直接增加儲蓄；再者為個人養老理財、基金產品發展提供託管服務，增加中收。理財公司也可以充分發揮其專業優勢，發展養老理財，在資產管理領域增強市場競爭力。”婁飛鵬表示，下一步，商業銀行和理財機構需要抓住個人養老金髮展的市場機遇，在存款、保險、基金、理財領域根據客户年齡和風險偏好等從產品期限、風險等級等方面差異化發展，滿足不同類型客户需求。

董希淼表示，商業銀行、理財公司應着眼於養老市場長遠發展，抓住資管、存款、託管等直接業務機會，挖掘賬户、髮卡、結算等間接業務機會。有條件的銀行可設立養老金融事業部或專門組建養老金融服務專營機構如設立養老金管理公司，以增強養老領域金融服務能力。除商業銀行、理財公司外，保險公司、基金公司等也應積極探索個人養老金業務。

“國家要完善相關制度安排，明確專屬理財、保險、基金、信託等養老金融產品定位，鼓勵各類金融機構推出適老性金融產品，有效支撐第三支柱養老保險作用發揮，成為社會保障體系的有益補充。”董希淼表示。