金融服務綜述：市場話題 - 《華爾街日報》

圖片來源：卡洛·阿萊格里/路透社最新一期《市場對話》聚焦金融服務領域。獨家發佈於道瓊斯通訊社，美東時間4:20、12:20及16:50播出。

美東時間14:50 - Strategas分析師託德·索恩在研究報告中指出，5月固定收益ETF錄得340億美元資金流入，追平"美聯儲2020年債券市場干預期間創下的月度紀錄"。他表示：“一方面，我們認為部分資金流入是風險與久期曲線大幅下挫後的再平衡操作”，同時指出債券共同基金出現顯著資金外流。“另一方面，這確實反映出市場共識心態已從大型成長股轉向債券的’逢低買入’策略。“索恩稱國債ETF創紀錄流入180億美元，“我們持續關注市場對長期債券配置的共識預期”。([email protected]; @ptrevisani)

美東時間13:47 - 富國銀行從銀行業內部挖角，聘請摩根大通的艾米·博尼塔布斯擔任新任首席傳播與品牌官，9月12日入職。博尼塔布斯自2012年效力摩根大通，現任其零售業務部門Chase的首席傳播官。前任品牌傳播負責人巴里·拉弗蒂曾執掌公關公司且無銀行業背景，自2020年7月主管這家舊金山銀行的傳播事務後，已於5月1日離職。博尼塔布斯將向公共事務副主席比爾·戴利彙報。([email protected])

1342 美國東部時間 - 瑞穗證券的丹·多列夫、瑞安·科因和尼古拉斯·盧卡斯在研究報告中指出，如果蘋果向PayPal旗下Venmo開放近場通信技術，Venmo的"輕觸支付"功能可能帶來約10%的總支付額增長，以及15%至20%的營收上升空間。調查顯示，近80%使用Apple Pay進行店內結賬的Venmo用户表示，若有選擇會考慮改用Venmo的"輕觸支付”。分析師認為，鑑於蘋果已與金融服務公司Block的Square平台達成"輕觸支付"合作，其逐步向Venmo開放NFC技術的可能性正在增加。在週一的全球開發者大會上，蘋果還推出了整合到Apple Pay中的"先買後付"功能。([email protected]; @pennedbyden)

1213 美國東部時間 - 富國銀行分析師在回顧60年數據的研究報告中稱：“銀行在通脹高於平均水平的年份往往實現更高營收和盈利增長，而在通脹處於或低於平均值的年份則增長乏力。“該投行補充道，由於銀行業務偏向淨利息收入，“通脹上升有助於推動貸款和資產增長”。基於此，富國銀行表示正在增持包括美國銀行、五三銀行、PNC銀行、美國合眾銀行、Truist金融和Regions金融在內的銀行股。([email protected]; @ptrevisani)

1132 美國東部時間 - 加拿大皇家銀行經濟學家指出，加拿大經濟超越潛在增長水平的空間有限，預計2023年下半年GDP增速將大幅放緩至季度環比年化約1%。加拿大央行上週加息50個基點至1.50%，RBC表示控制通脹已成為央行首要任務，即便犧牲經濟增長。RBC預計加央行政策利率將在10月達到2.75%的峯值。異常緊張的勞動力市場也將制約增長機會。利率上升已對房市造成壓力，預計今年現房銷售將下降13%，房價從峯值到谷底可能下跌10%。總體而言，RBC預測2023年經濟增長1.9%，低於今年的4.2%。([email protected]; @paulvieira)

0402 美國東部時間 - 花旗在一份報告中指出，Biffa的運營模式符合Energy Capital Partners的投資計劃，盡職調查完成後收購可能正式化。這家富時250指數成分股的廢物管理公司已收到該私募股權公司的收購要約。銀行指出，消息公佈後Biffa股價上漲28%，因報價較最後交易價溢價近37%。ECP已獲准查閲盡職調查材料，需在7月5日前確認其報價意向。([email protected])

0310 美國東部時間 - 中金公司分析師林秀琪和陳伊莎貝拉在報告中表示，揚子江金融憑藉40%的股息支付率可能成為強勁投資機會。該券商以"增持"評級和0.74新元目標價首次覆蓋這家基金管理公司股票。揚子江造船旗下投資管理子公司計劃利用其強大網絡，在三到五年內將管理資產規模翻倍至70億新元，以切入中國不斷增長的財富管理市場。中金指出，該基金管理公司上市首月即新增5.6億新元管理規模，從母公司分拆前年化回報率穩定在11%。股價下跌1.9%至0.53新元。([email protected])

2334 美國東部時間 - 標普全球評級表示，在集團完成與伍德賽德石油的油氣資產合併後，必和必拓可能繼續持有專屬保險公司BHP Marine & General Insurances和Stein Insurance。“我們認為M&G和Stein仍是必和必拓重要的專屬保險子公司。我們預計必和必拓將保持所有權並支持這些保險公司。因此，我們維持其核心專屬集團地位的評估。“標普指出，M&G和Stein專門承保集團風險，履行關鍵風險管理職能。該評級機構對兩家保險公司給出穩定展望，反映標普認為未來兩年它們將保持作為必和必拓核心專屬子公司的地位。([email protected])

2203 美國東部時間 - 瑞士信貸分析師Jarrod Martin在一份研究報告中指出，麥格理集團運營的三個區域中有兩個正面臨滯脹威脅，這可能抑制近年來推動這家澳大利亞金融公司利潤驚人增長的條件。“利潤正常化主要受面向市場的業務驅動，尤其是兩大業務板塊的投資收益和交易收入下降，“報告稱。該行預計2023財年盈利為39億澳元，較2022財年下降17%，較Visible Alpha共識預期低6%。瑞士信貸重申對該股的"跑輸大盤"評級。([email protected])

2141 美國東部時間 - RHB Research分析師Fiona Leong和Eddy Do在報告中表示，由於馬來西亞央行預計將在下半年上調基準利率改善淨息差前景，馬來西亞銀行股2022年有望實現穩定增長。年初至今銀行股上漲9.0%，而市場基準指數下跌1.0%。RHB Research預計銀行業今年盈利將增長5.4%，並維持"增持"評級。該機構將馬來亞銀行、AMMB控股和豐隆銀行列為首選股。馬來亞銀行股價持平於8.88林吉特，AMMB控股下跌0.3%，豐隆銀行下跌0.7%。([email protected])

2106 美國東部時間 - 摩根士丹利分析師在研究報告中表示，澳大利亞保險理事會20億澳元的抗災投資提案可能帶來超過190億澳元的效益，是減輕自然災害影響的良好開端，但還需要更多投入。該投行指出，氣候委員會預測到2030年，澳大利亞每25處房產中可能就有一處將無法投保（定義為年損毀成本預計達1%或以上的房產）。“因此我們認為需要更多抗災投資，“報告稱，並指出保險理事會估計未來50年需要300億澳元投資用於海岸防護以應對海平面上升造成的損害。([email protected])

2054 東部時間 - 根據麥哲倫金融五月的基金管理更新，摩根士丹利估計該公司全球基金當月資金外流為20億澳元，而四月份約為15億澳元。儘管如此，摩根士丹利分析師在一份研究報告中表示，這相比三月份80億澳元的資金外流有所改善。分析師表示：“大部分外流來自全球股票，基礎設施僅見1億澳元外流。”該投行表示，20億澳元的資金外流相當於管理資產年度流失率的35%，並且與他們對下半年剩餘時間的預測基本一致。([email protected])