科技、媒體與電信行業綜述：市場動態 - 《華爾街日報》

圖片來源：Dean Mouhtaropoulos/Getty Images最新一期《市場對話》聚焦科技、媒體與電信行業。該專欄由道瓊斯通訊社獨家發佈，發佈時間為美國東部時間4:20、12:20和16:50。

美國東部時間14:23 - 索羅斯基金管理公司週五提交的13F季度持倉報告顯示，其新建倉30萬股優步科技股票，而Sachem Head資本管理公司將其持倉從370萬股增至460萬股。隨着週一截止日前更多持倉文件披露，Maplelane資本宣佈已清倉優步股票。五月披露持有優步股票且預計將於週一下午提交13F文件的知名機構包括阿帕盧薩資產管理公司和老虎環球管理公司。優步股價當日幾無變動，年內累計下跌23%。（聯繫郵箱：[email protected]）

美國東部時間11:37 - 日益善變的流媒體用户正對行業構成更大挑戰，各平台在爭奪新用户的同時還需構建強大內容庫。Antenna最新研究顯示，過去兩年取消過三項及以上流媒體服務的用户比例持續攀升，全行業用户流失率整體呈上升趨勢。許多用户在追完喜愛的劇集或電影后便會退訂，轉而嘗試其他眾多可用應用和頻道。這意味着奈飛、迪士尼和華納兄弟探索等公司不得不通過營銷活動和持續內容投入，反覆爭取同一批流媒體用户。（聯繫郵箱：[email protected]）

1126 東部時間 - 摩根大通表示，歐洲互聯網公司的前景應在下半年有所改善。摩根大通指出，過去九個月中，由於重新開放的負面影響、消費者預算惡化以及利率上升，該行業已失去疫情期間的所有股價漲幅。摩根大通分析師馬庫斯·迪貝爾在一份報告中表示，儘管第二季度財報季引發了對許多行業公司不可避免的評級下調，但預期現已大幅重置，同比數據有所緩和，為下半年的實質性改善鋪平了道路。該美國銀行表示，其關鍵行業選擇包括Scout24、Kahoot!、Delivery Hero、Adevinta和Auto1集團。它將Auto1的評級從低配上調至超配，但將Auto Trader的評級從中性下調至低配，並將Trainline的評級從超配下調至中性。（[email protected]）

0834 東部時間 - Unity Software表示，其董事會已在外部和法律顧問的幫助下完成了對該提議的全面財務和戰略評估，現在不會接受AppLovin的合併提議。Unity董事會還重申了其建議股東投票支持先前宣佈的ironSource交易的建議。上週，AppLovin主動向Unity提出收購要約，稱這將使Unity的股價達到每股58.85美元。該提議要求Unity放棄上個月以44億美元收購IronSource的交易。這三家公司均為移動遊戲開發商提供資源，其中Unity是最大的。（[email protected]; @saraheneedleman）

0144 東部時間 - 大和資本分析師趙美琪和許瑞克在研究報告中指出，當前智能手機需求疲軟可能對韋爾半導體構成挑戰，因其可能導致積壓過多庫存。儘管韋爾預計其過剩庫存將在第三季度有所緩解，但分析師表示，若公司考慮降價或減記庫存，下半年毛利率可能承壓。大和將韋爾2022-23年每股收益預測下調13%-34%，以反映短期智能手機需求疲軟。大和同時將該股目標價從166.67元人民幣下調至140.00元，但維持買入評級，認為韋爾的非智能手機業務將支撐長期增長。該股現跌3.0%，報108.54元人民幣。([email protected])

2344 東部時間 - 傑富瑞分析師Nick Cheng團隊在報告中稱，中芯國際的盈利可能受智能手機和消費電子需求疲軟拖累。這兩大業務佔中芯國際營收比重較大，促使傑富瑞將這家中國芯片製造商2022年收入預測下調4.1%，2023年下調12%。分析師表示，在地緣政治緊張局勢下，他們認為"關鍵設備再次斷供的風險持續存在"，這可能限制中芯國際股價上行空間。傑富瑞將H股目標價從27.89港元下調至25.28港元，但維持買入評級。該股現跌4.6%，報16.30港元。([email protected])