颶風“伊恩”重創佛羅里達州困境中的房屋保險公司——《華爾街日報》

颶風伊恩將對佛羅里達州獨特的房屋保險市場構成嚴峻考驗——該市場由數十家中小型保險公司和一家州立最後承保機構主導理賠事務。

這些相對不知名的私營保險公司與快速擴張的州立承保機構，均由再保險公司提供支持。官員表示，即使颶風伊恩登陸坦帕，現有承保能力也足以處理索賠。但保險公司可能面臨訴訟潮推高成本，或再保險公司再次提高保費率的衝擊。

佛羅里達州坦帕市西部的印第安海岸居民週一為颶風伊恩做準備。圖片來源：裏卡多·阿杜安戈/法新社/蓋蒂圖片社佛羅里達州現行體系誕生於1992年安德魯颶風與2005年卡特里娜颶風的重創之後，當時州農場（State Farm）和好事達（Allstate）等全國知名保險公司縮減了在該州的業務。

該體系曾經受住2018年邁克爾颶風和2017年艾爾瑪颶風的考驗，但在颶風伊恩逼近該州人口稠密的西海岸前已承壓。過去兩年中，許多專注佛羅里達市場的保險公司出現運營虧損，並非直接源於颶風，而是州官員所稱的保險索賠過度訴訟，以及保險公司認為大量存在的虛假屋頂維修索賠。

這些問題導致房主們的保費以兩位數增長。根據行業組織保險信息協會的預測，佛羅里達州居民已承擔着全美最高的房屋保險費率，今年平均達到4,231美元。

州立最後擔保機構"公民財產保險公司"首席執行官巴里·吉爾威表示，過去18個月已有六家小型保險公司破產，更多公司停止簽發新保單。隨着接收破產公司客户及新遷入居民，該公司保單持有量較兩年前翻倍，現略超100萬份，市場份額約13%。

部分小型保險公司今年未能獲得足額再保險。由於擔憂訴訟形勢和氣候變化，再保險公司今春縮減了在佛羅里達州的資金配置規模並大幅提高報價。

達信集團旗下佳達再保險佛羅里達業務董事總經理蘭迪·富勒指出：“許多專注佛羅里達市場的房屋保險公司處境艱難，颶風無疑會加劇困境。“但他表示，最終大部分損失可能由再保險公司承擔。

吉爾威稱，公民保險公司也因成本問題未購足預期再保險，但現有68億美元可用資金。在啓動總額數十億美元的再保險賠付前，公司需先行支付20億美元賠款。

“颶風就像房地產：最重要的三件事是位置、位置、位置，”總部位於波士頓的卡倫·克拉克説道，她的公司運營的災害建模軟件在美國保險業被廣泛使用。她週二上午表示，例如，在人口密集的坦帕地區，颶風路徑50英里的差異可能導致數十億美元的保險損失差異。

家庭保險政策為風災和某些其他類型的損害提供賠付，但通常不包括洪水災害。房主必須單獨購買洪水保險——通常是通過聯邦政府的國家洪水保險計劃——以支付風暴潮造成的損失。如果颶風掀翻屋頂，由此導致的水漬損害通常會被包含在家庭保險政策中。

在過去幾年的訴訟問題中，專注於佛羅里達州的家庭保險公司“通過房主的資本注入和費率上漲”維持了業務，專門研究佛羅里達州房主市場的保險評級公司Demotech Inc.的總裁約瑟夫·佩特雷利表示。他説，再保險公司的保費率今年對許多保險公司來説上漲了15%至25%，這是在2021年類似漲幅的基礎上。

佩特雷利認為，保險公司穩定性的不確定因素“不是直接的財產損失本身。我認為這已經得到了充分的再保險。而是可能由此引發的訴訟。”

高保險費率可能會抑制佛羅里達州的房地產市場。佛羅里達州立法者近年來已批准了旨在限制訴訟的措施。原告律師堅持認為，這些舉措通過限制對保險公司的法律追索權可能會損害消費者利益。

迄今為止，訴訟仍在持續，監管機構和保險公司表示。最新措施於五月底獲得批准。該州自行運營一個再保險實體——佛羅里達颶風災難基金，該基金提供了大部分後備保障。該州其他保險提供商包括慕尼黑再保險、倫敦勞合社、日本的東京海上控股株式會社、總部位於德國的安聯保險集團，以及眾多總部位於百慕大的公司。

週一，佛羅里達州南帕薩迪納的公寓中，泳池椅被儲存在水下，為颶風“伊恩”做準備。圖片來源：瑪莎·阿森西奧-萊茵/坦帕灣時報/Zuma Press聯繫萊斯利·西斯姆，郵箱：[email protected]

刊登於2022年9月28日印刷版，標題為《保險公司面臨新挑戰》。