卸任8只基金,300億基金縮水2/3,王宗合要被鵬華拋棄了?_風聞
开甲财经-03-13 10:42
鵬華基金“國民基金經理”王宗合的牌子塌了,這是過去幾年,公募基金試圖“造星”被反噬的又一慘重教訓!
急促的交接
今年開年以來,不少知名基金經理辭職另謀高就,例如中銀證券白冰洋、諾安蔡宇濱,也有不少基金經理開始密集卸任旗下基金,如信達澳亞馮明遠、前海開源曲揚、鵬華基金王宗合。
馮明遠22年7月卸任了兩支基金,今年1月份和2月份又卸任了3只基金,5只基金規模約80億,目前他管理規模縮小至235億。曲揚今年2月卸任了一隻基金,規模約20億,目前他的在管基金規模約260億。
鵬華基金王宗合是這3名基金經理中卸任基金最密集、數量最多的,今年2月4日和11日,王宗合分別卸任了2只基金,3月4日和11日,王宗合再次卸任4只基金,合計卸任8只基金,總規模63億。
尤其值得注意的是,王宗合卸任基金中,包括兩年持有期的鵬華價值共贏,以及兩年定開混合的鵬華優質回報,以及三年定開混合的鵬華精選回報。
此外,3月4日,鵬華產業精選剛剛增聘了張鵬共同管理,交接週期剛滿一週,3月10日,王宗合就卸任了。無獨有偶,3月4日,鵬華消費優選混增聘了蔣鑫 共同管理;3月10日,王宗合也卸任了。
鵬華消費優選是王宗合的開山之作,他掌管了13年,如今也交出。對於明星基金經理來説,第一支基金往往都是其職業生涯的業績最優秀代表,不離職很少會交出其管理權。
這樣明顯而急促的交接,是否意味着王宗合要離開鵬華基金?
從時間安排上看也很有意思,2月4日和3月4日被定為交接日,如果王宗合真要離開的話,那下一個交接日很有可能就是4月4日。
巧合的是,王宗合在管基金只剩下2只,分別是規模109.5億的鵬華匠心精選混合A/C,以及規模27.63億的鵬華創新未來混合(LOF)。這兩隻基金都是2020年新發的,過去兩年業績比較悲慘,鵬華匠心精選混合A/C淨值下跌了30%以上,鵬華創新未來淨值下跌了近45%,幾乎腰斬。
從躥紅到衰落
王宗合是鵬華基金的明星經理,也是最有爭議的基金經理之一。他曾被宣傳為 “國民基金經理”,也因為業績大起大落被基民質疑能力有限,無法掌管較大規模的基金。王宗合2010年開始擔任基金經理,他的投資理念簡單概括就是“吃藥喝酒”,也因為這一理念讓鵬華養老產業和鵬華消費優選成為他的成名作。
但是,竄升為“國民基金經理”的王宗合很快就讓投資人失望了。
以王宗合管理規模最大的鵬華匠心精選混合A(009570)為例,今年以來淨值漲幅僅1.77%,落在同類倒數30%區間內;近兩年淨值下跌31.41%,基本排在同類倒數13%區間。不禁讓人懷疑,王宗合老矣,尚能飯否?
鵬華匠心精選混合基金是王宗合聲名鵲起後發行的第一隻大型基金,也是鵬華基金力圖打造其“國民基金經理”人設的重要一步。
2020年7月8日,鵬華匠心精選混合基金正式發行,原計劃募集至7月21日,募集上限300億元。沒想到,“發燒”的投資人只用了一天就申購了1371億元,打破了基金界的歷史記錄,僅招行一家的募集規模已經超過了300億。最終,鵬華匠心精選配售比例只有21.88。
不過,王宗合並沒有持續之前的好業績。鵬華匠心精選混合基金的千億瘋狂認購是他的事業巔峯。該基金上市後,其淨值在2021年2月達到1.3元后便開啓下跌模式,一路跌跌不休,2021年6月後,其淨值便一直在1元以下,最低曾跌至0.69。
業績慘淡,導致投資人蜂擁出逃,鵬華匠心精選的規模快速縮水。
其中,A類份額從2020年7月的266.67 億元降至117.56億元,2020年末至2021年三季度,鵬華匠心精選混合A連續四個季度遭遇鉅額贖回,期間總贖回份額高達202億份,佔募集初基金總份額的76%;同期,新申購份額僅67.59億份,佔募集初基金總份額的25%。這也意味着,鵬華匠心精選混合A成立後一年多的時間,早期投資人已經跑了3/4。
C類份額在2020年募集時為30.24億份。到2021年3月,贖回份額高達25.8億份,同期新申購22.9億份;基金淨資產從募集之處的30.24億降至2022年末的16.76億元,縮水接近一半。
規模27.6億元的鵬華創新未來混合(LOF)似乎更加悲慘。鵬華創新未來也是當時最火熱的螞蟻螞蟻戰略配售基金之一,然而,隨着螞蟻集團暫停上市,這些基金不得不轉型。當年這5只基金裏,王宗合管理的鵬華創新未來混合(LOF)虧損最為慘重。
今年以來,鵬華創新未來淨值漲幅僅有0.07%,漲了個寂寞;近一年,該基金淨值下跌15.61%,近兩年淨值下跌44.64%!
截至2023年3月12日,鵬華創新未來淨值0.55;華夏創新未來混合(LOF)淨值0.79;中歐創新未來淨值0.91;易方達創新未來淨值1.07;匯添富創新未來淨值0.67。
淨值連續兩年下跌,讓王宗合的基金遭到投資人用腳投票,基金份額贖回越來越快,基金淨資產從2020年末的80.52億元下降至2022年末的27.63億元。
王宗合曾經説過一句“名言”:“我作為基金經理,不應該因為擔心部分持有人承受不了波動性,就降低我的產品收益率,這樣對另一部分持有人是不公平的。”
現在看,王宗合產品的巨大波動性,連當初極力宣傳“國民基金經理”的鵬華基金都承受不住了。當然,這不過是公募基金圈過去幾年試圖“造星”卻被反噬的諸多教訓之一。