美國銀行數量眾多，甚至某個小鎮就能開一家銀行，只做一條街的放貸生意_風聞

【本文來自《銀行倒閉，銀行家發財！》評論區，標題為小編添加】

• 理塘丁真
• 1，不要用中國人對銀行業和金融市場的認知來評論美國銀行。中國沒有金融市場，中國的金融業、資金要素被牢牢控制在國家手中。美國的銀行業、資金要素已經完全市場化了。在美國銀行和小商店一樣，有生有滅，全由市場競爭。2022年美國就倒閉了幾千家銀行。這在美國沒有什麼大不了的。

2、美國銀行倒閉，超過存款保險額度的，也不是説就完全損失了。破產監管人後續資產處理完畢了，或者説銀行接管人救活了，一半還是可以拿回來，拿不回來的，存款客户承擔了。中國雖然少見銀行破產，但實際上銀行產生的死賬並不比美國少。截止2022年底，我們累計為商業銀行核銷貸款7.54萬億，這個錢哪來的？全國人民買單。

3、我們的銀行靠利差掙錢，美國銀行靠服務和投資掙錢。硅谷銀行是全球投貸聯動的典範，以股權投資機構（PE/VC）和科創企業為主要客户。中國大陸由於嚴格的分業經營，沒有真正的投貸聯動。多年來，硅谷銀行經營業績突出，估值長期處於較高的水平。

4、這一次硅谷銀行的危機源自流動性衝擊。2020年疫情時期，美國大刺激，存款大幅增長，硅谷銀行資產負債大幅擴張，當時在收益率低位配置了大量的MBS。美聯儲暴力加息後，長債出現鉅額浮虧。這兩家科技企業日子不好過，硅谷銀行存款流失，被迫砍倉部分長債持倉，負面消息引發客户進一步轉走資金，進入死亡循環。除非政府出面剛兑，不然擠兑沒法避免。但美國政府選擇按制度辦事，直接存款保險機構接管，讓銀行倒閉。

5、銀行業最大的風險是擠兑，作為高杆杆行業，美聯儲近兩年前所未有地加息四五百BP，長債持倉浮虧超過淨資產。擠兑導致銀行被迫大幅砍倉，危機出現。即便嚴重資不抵債的銀行，如果沒有擠兑等流動性危機，短期也不會倒閉。硅谷銀行倒閉是暴力加息的副作用，危機的出現可能使得美聯儲提前結束加息，可能早於預期進入降息通道。在利率高位大量配置長債的銀行未來將顯著受益，所以買長債的時點很重要。

6、儘管美國銀行業每年都有數以千家倒閉，中國很少。但我們的銀行業被包在國家的襁褓中，弱不禁風，我們銀行掙的錢，都是國家給予其壟斷地位掙的錢，並非依靠其自身的經營能力，美國銀行的盈利能力、競爭力，比我們有代差。這也是當時我們加入WTO承諾放開金融業，但到現在都不敢放開的根本原因。

7、基於1-6，那些渲染、嘲笑硅谷銀行倒閉一事的，只能説沒見過世面，沒開過眼界，自嗨而已

為了防止這顛倒是非者誤導人，我來簡單的講下美國銀行的事情。

1、因經濟危機的教訓，美國有非常嚴厲的銀行法，把銀行業進行分拆。一部分是商業銀行，以吸儲、放貸為主營業務，像這次破產的硅谷銀行就是典型的商業銀行；另一部分是投行，相當於中國證券公司，但業務上廣泛的多。高盛就是典型的投行。

2、除了對經營範圍進行限制，美國還對商業銀行的經營區域進行了限制。商業銀行不允許跨州辦理業務。差不多等同於，中國的商業銀行的每個支行都是獨立銀行。因為經營範圍、區域的限制，美國銀行數量眾多，有數千家，甚至某個小鎮就能開一家銀行，然後只做一條街的放貸生意。所以，美國小銀行一旦失去了某個主要客户，就可能破產或者主動關閉。

3、美國的商業銀行是允許購買美債、大額存單、大企業債券等等。事實上，以上雖也是投資，但卻是公認的低風險投資，是能夠輕易兑現，所以各國商業銀行購買都不會被限制。美國的商業銀行是不能進行購買公司股票等等活動的。

4、美國有銀行保險制度，小銀行將保證金存放於大銀行，破產了也沒什麼大不了。但硅谷銀行明顯不是小銀行，坑死的主要是硅谷的相關企業。有傳言，美國政府託市，保證每個儲户安全。但如真的能保證，儲户們就不需要排隊，而是直接拿到存款了。

5、硅谷銀行算是乖寶寶了。這家銀行在大放水期間吸納了大量的存款，將其購買美債穩健投資。然後，美聯儲加息，美債下跌，存款擠兑，這銀行就完了。也就是説，美聯儲挖了個坑，坑死了硅谷銀行。