Cantor Fitzgerald協助監管Tether持有的390億美元美國國債——《華爾街日報》

支撐全球交易量最大加密貨幣的數十億美元國債正在華爾街運作。

據知情人士透露，穩定幣Tether的持有方——總部位於香港的神秘公司Tether Holdings Ltd.正與Cantor Fitzgerald合作管理其390億美元的債券投資組合。Tether如何管理這些資產的細節此前並未廣為人知。

Tether曾因其穩定幣底層資產的管理方式和信息披露問題受到監管審查並支付罰款。該公司試圖通過會計師事務所發佈的報告來消除外界對其資產儲備的質疑。其中一位知情人士稱，2021年底與監管機構達成和解前後，Tether開始將其儲備金轉移至這家華爾街經紀商。

根據CoinMarketCap.com數據，這些證券是支撐Tether的690億美元債券、現金及貸款組合的一部分。Tether目前是市值第三大加密貨幣，也是交易量最大的數字貨幣。

Tether的穩定性（每枚代幣始終錨定1美元）是加密貨幣生態系統的關鍵支柱，這取決於投資者對其底層資產的信任。這種模式使該公司更類似於銀行或貨幣市場基金等傳統金融機構，同樣需要複雜的投資組合管理和交易策略。

該投資組合表明，儘管加密貨幣領域存在監管和治理方面的爭議，但華爾街部分機構仍願意為管理加密貨幣公司積累的數十億美元資產提供專業服務。

美國監管機構上月告知銀行，在加密貨幣行業一系列公司倒閉後，他們將謹慎審查銀行參與加密市場的提案。

Tether是市值第三大加密貨幣，也是交易量最大的加密貨幣。圖片來源：Gabby Jones/Bloomberg News有時，其他美國金融機構不願涉足Tether的業務。2017年，富國銀行作為其台灣賬户的代理行，停止處理該公司的電匯業務。

Tether和Cantor未回應置評請求。

儘管Tether對加密貨幣生態系統很重要，但該公司並未分享太多關於其所有權或資產的信息。它已要求法院阻止其首席投資官的名字被披露，或通過公開記錄請求公開其資產的詳細信息。上週，《華爾街日報》報道稱，該公司86%的股份由四人持有，其高管幾乎沒有如此大規模金融業務的經驗。

這過去曾導致一些失誤。2021年，Tether及相關公司支付了6100萬美元，以和解兩項調查，調查發現Tether在2016年至2019年間經常向公眾虛假陳述其儲備的真實狀況。其中一項和解還禁止該公司向紐約居民提供其產品和服務。該公司表示，已不再在美國運營或允許美國用户使用其平台。

Tether在兩項和解協議中均未承認或否認存在不當行為。

坎託·菲茨傑拉德CEO霍華德·盧特尼克。這家金融公司多年來一直對加密貨幣感興趣。圖片來源：斯特凡·維爾穆特/彭博新聞Tether從未公佈經審計的財務報表。作為和解協議的一部分，該公司開始披露更多資產持有信息。週四發佈的最新數據顯示，在第四季度實現7億美元利潤後，其2022年末儲備金達670億美元，支撐着661億美元已發行泰達幣。

該公司表示已不再持有任何商業票據，減少了貸款敞口，其持有的392億美元美國國債佔投資組合的59%。其餘資產包括數十億美元的貨幣市場基金、現金、逆回購協議、公司債券和貴金屬。

作為華爾街交易商最大中介機構之一的私營全球金融公司坎託，多年來始終關注加密貨幣領域。2017年該公司宣佈，將在其運營的小型期貨交易所推出與比特幣價格掛鈎的期貨合約。

坎託關聯公司BGC Partners的首席執行官霍華德·盧特尼克去年在分析師電話會議上表示，計劃在2023年第一季度推出加密貨幣交易所。

該公司過去的激進作風曾涉足高風險業務。2016年，其體育博彩關聯企業因參與非法賭博和洗錢活動支付2250萬美元和解調查。

通過聘請Cantor，Tether獲得了一家在國債市場根基深厚的公司。Cantor是美國國債市場所謂的25家主要交易商之一，這一身份使其能夠直接與紐約聯邦儲備銀行交易，並承銷美國政府債券的銷售。

聯繫Peter Rudegeair，郵箱：[email protected]，以及Ben Foldy，郵箱：[email protected]

本文刊登於2023年2月11日的印刷版，標題為《Tether獲得華爾街投資組合支持》。