我們需要讓退休人員更容易規劃如何投資和花費他們的儲蓄 - 《華爾街日報》

喬納森·I·申克曼是紐約申克曼財富管理公司總裁

退休規劃的積累階段已取得重大進展。通過自動加入企業401(k)計劃、自動提升繳存比例以及默認投資選項等機制，投資者能夠更順暢地為退休儲備可觀的資金。

然而在退休規劃的支出階段，創新卻寥寥無幾。

退休人員難以從各類收入來源中確定最優的現金流生成方式。此外，根據全部資產和收入來源制定安全提款率也非易事。

舉例而言，希望最大化退休現金流的投資者需要計算開始領取社保的最佳年齡。但這需要與租賃房產等收益性資產進行協調，還需確定應從401(k)等固定繳款賬户提取的金額。所有這些操作都必須以最節税的方式完成。若現有收入來源無法滿足現金流需求，則需在市場上尋找能彌補缺口的金融產品。

整個過程即便往好了説也是令人困惑且繁瑣不堪。

我對退休人員及準退休者的願景是：開發易於使用的個人化軟件，通過自動化計算幫助人們以最成功的方式支配多年積累的辛苦錢。

此類工具應簡單易用，用户只需輸入年齡、健康狀況（用於估算壽命）、收入來源和社會保障信息等各類數據點。程序隨後將無縫整合個人的退休收入來源，評估預期收入與現金流需求，並計算出從各類收入來源中安全提取的比率。

該工具的最終功能是彙總年金市場上的保守收入解決方案，以彌補現金流缺口。此特性會篩選可用的躉交即期年金（SPIA）——投資者向保險公司一次性支付款項後，即可獲得終身的收入保障。

當然，軟件程序可能無法涵蓋某些個性化情況。健康狀況、生活方式等因素的突發變化也可能影響工具預測的可行性。儘管如此，開發一款易於使用、着眼全局、提供支出指導並給出合理解決方案的軟件，對數百萬每年退休的美國人而言仍能產生巨大影響。

致信申克曼先生請發送郵件至[email protected]。