金融服務綜述：市場話題 - 《華爾街日報》

圖片來源：卡洛·阿萊格里/路透社最新金融市場動態聚焦金融服務領域。獨家發佈於道瓊斯通訊社，美東時間4:20、12:20及16:50更新。

美東時間11:05——Zillow數據顯示，在利率持續高企的背景下，購房者正尋求包括購買貸款折扣點在內的省錢方式。2022年，近45%的傳統自住房貸款借款人選擇購買折扣點以降低月供，而2019-2021年曆史低利率期間選擇該方式的買家明顯減少。選擇套現再融資貸款的借款人在2022年購買更多折扣點，比例達57.8%。貸款折扣點允許購房者通過預付費用降低貸款利率，通常每支付貸款金額1%可減少0.25%利率。([email protected])

美東時間10:41——微軟股價飆升帶動部分科技類ETF上漲。槓桿基金Direxion Daily MSFT Bull 1.5X Shares和MicroSectors FANG+ Index 3X分別上漲10%和7.5%，位列《華爾街日報》ETF漲幅榜前列。FactSet數據顯示，科技類ETF整體上漲1.5%。微軟週二盤後公佈超預期的第三季度財報後股價大漲7.5%，其對人工智能的佈局也令投資者看好公司前景。([email protected]; @ptrevisani)

1025 美國東部時間——根據公司最新彙總的12位分析師預估共識，英國巴克萊銀行週四公佈財報時，其一季度利潤預計將與去年同期基本一致。該行截至3月31日的三個月集團税前利潤預計為22.31億英鎊（去年為22.34億英鎊），季度可歸屬淨利潤預計從14.04億英鎊增至14.45億英鎊。但巴克萊總收入預計將達67.88億英鎊（高於去年的64.96億英鎊）。市場共識認為該集團現階段不會宣佈股票回購或分紅。([email protected])

1023 美國東部時間——摩根大通表示，現在對英國車險行業持樂觀態度為時過早。過去六個月中，保險公司雖自認為已為理賠通脹定價，但最終賠付成本仍大幅超出預期。摩根大通分析師卡姆蘭·侯賽因指出：“我們確實認為市場將轉向並帶來利潤率改善，但鑑於該行業過去半年多次重啓失敗的經歷，投資者需要先看到明確證據表明保費漲幅能跑贏理賠通脹，才會轉為更積極看法。"([email protected])

0959 美國東部時間——Humana公司就賠付天數下降指標作出解釋，這個引發管理醫療行業投資者擔憂的指標波動被歸因於機械性因素：包括年初支付更高比例患者藥費的操作特性，以及向醫療機構付款和理賠處理週期等。該公司強調賠付天數並非最佳觀察指標，並表示對醫療使用率趨勢感到滿意。([email protected]; @annawmathews)

0949 美國東部時間——根據美國銀行最新的信貸投資者調查，投資者並不指望私人信貸市場能填補歐美銀行放貸減少造成的資金缺口。調查顯示：“沒有投資者強烈認為私人信貸市場會介入並取代流失的銀行貸款。“美國銀行稱，36%的受訪者（佔比最大）認為銀行業動盪只會影響"少數商業模式存在問題的銀行”，但仍有超過20%的受訪者"擔心信貸緊縮開始出現及違約率上升”。([email protected])

0944 美國東部時間——波音重申2023年財務指引推動其股價早盤上漲2.8%，而其他航空航天和國防承包商股價下跌。與波音不同，通用動力公司雖然超出賣方盈利預期，但股價仍下跌3.2%。一季度美國銀行倒閉事件與供應鏈問題共同影響了其高端灣流商務機的訂單和交付，不過預計未來幾個季度情況會有所改善。([email protected])

0939 美國東部時間——Humana公司表示，包含賬單規則變更的2024年聯邦醫療保險優先計劃費率將使其支付金額下降約23個基點，而行業平均降幅為112個基點。該公司認為差異源於其在創收質量評級方面的成功。Humana相信聯邦醫療保險優先計劃將繼續增長。([email protected]; @annawmathews)

0712 東部時間 - 花旗分析師Maria Semikhatova和Guru Prasad Chowdhary在報告中指出，SEB強勁的第一季度業績（主要由淨利息收入驅動）可能推動個位數百分比的共識盈利預期上調。“鑑於…CEO關於[高利率帶來的]積極效應具有暫時性的評論，我們預計市場將關注淨利息收入的可持續性。“花旗稱，一季度税前利潤超出共識預期22%，成本基本符合預期，全年成本指引根據2023年一季度匯率更新為269-274億瑞典克朗（共識預期為271億）。19.2%的CET1比率超出預期0.2%，而新宣佈的12.5億瑞典克朗股票回購意味着全年回購規模將達到50億瑞典克朗（共識預期為64億）。([email protected])

0710 東部時間 - 普華永道計劃未來三年在其美國業務中投資10億美元，用於ChatGPT開發商OpenAI的生成式人工智能技術，加入其他大型會計師事務所行列，利用語言模型實現會計、税務準備、審計和其他金融服務環節的自動化。行業分析師表示，該領域與生成式AI完美契合。IT研究公司Forrester分析師Rowan Curran表示，像GPT-4這樣的大型語言模型可以快速處理信息發現和檢索，並有望以"遠低於人類審計師的工作量"改進報告編制流程。根據市場研究公司Enterprise Technology Research最近對企業IT高管的調查，諮詢和商業服務是企業計劃評估和使用生成式AI的頂級行業之一。([email protected])

0630 東部時間——花旗在一份報告中指出，渣打銀行管理層預計第二季度財富管理業務不會像去年那樣下滑，這得益於中國和香港的重新開放。分析師安德魯·庫姆斯表示：“首席財務官甚至指出，如果將2023年第一季度的業績年化，收入將恢復到2021年的水平。”他補充説，首席財務官確認淨息差指引下調是由遠期曲線下降驅動的，存款遷移和貝塔值符合預期。花旗將其2023年每股收益預期上調，目標股價提高10便士至720便士。股價上漲1.45%，報629.6便士。（[email protected]）

0607 東部時間——AJ Bell表示，渣打銀行第一季度業績超出預期，淨息差擴大、成本節約和低信貸減值推動這家專注於新興市場的銀行盈利增長。貝爾指出，儘管銀行業和宏觀經濟存在廣泛擔憂，但渣打正受益於中國大陸和香港疫情後的經濟重啓。貝爾投資總監拉斯·莫爾德寫道：“渣打已啓動10億美元回購計劃，並預計今明兩年將支付12億美元股息，但首席執行官比爾·温特斯目前的目標是到2024年底向股東返還超過50億美元現金——約佔公司當前市值的五分之一。”股價上漲0.5%。（[email protected]）