Smith Douglas Homes Stock(SDHC)的強勁首次公開發行為IPO市場帶來了提振-彭博社
Bailey Lipschultz
Smith Douglas Homes Corp. 在1月11日在紐約證券交易所上市時的標識。
攝影師:Michael Nagle/BloombergSmith Douglas Homes Corp. 在週四首次上市的開盤幾分鐘內大幅上漲,為初次公開發行市場帶來了急需的提振,此前美國交易所經歷了自2008年金融危機以來最糟糕的一年。
這家總部位於喬治亞州的房屋建築商標誌着今年美國交易所上市的第一個引人注目的IPO,華爾街正準備推出一系列備受投資者期待的知名公司,這些投資者渴望有機會退出。在公司將近1.62億美元的IPO定價在其營銷範圍的最高點後,股價上漲了多達17%。
Smith Douglas Homes在銀行家和投資者預期2024年將出現反彈之際開始交易,此前由於IPO稀缺,全球IPO市場經歷了十多年來最為緩慢的一年。威爾遜網球拍製造商Amer Sports Inc.和KKR & Co.支持的BrightSpring Health Services Inc.也在提交了本月的申請後加入了計劃進行公開發行的隊列。
“如果價值10億至50億美元的日常公司能夠成功上市並在上市後表現良好,那對於更主流的IPO市場來説將是一件好事,”T. Rowe Price的私募股權主管David DiPietro説道。DiPietro表示,五六家中型公司的成功IPO將有助於為今年設定基調。
總部位於喬治亞州伍德斯托克的Smith Douglas Homes股票在IP0以21美元的價格出售後以23.50美元開盤。該股票在紐約交易中上漲了14%,至下午1:15的價格為24.04美元,使該公司的市值超過12億美元。根據其提交的文件,該公司將繼續由其創始家族控制,截至9月30日的九個月內,該公司的房屋成交收入接近5.95億美元。
這一首次公開上市可能是對其他一直在關注更具吸引力的IPO市場的公司發出的一個受歡迎的信號。潛在首次公開上市公司的排隊名單包括Reddit Inc.、Syngenta Group和CVC Capital Partners,其中許多公司自2021年以來一直被傳言將進行公開上市。可以承認的是,它們與Smith Douglas Homes沒有太多共同之處。
該公司近1.62億美元的發行將成為2023年35大發行中的一員,而該年僅在美國交易所籌集了260億美元。該年年底的幾次發行交易成績參差不齊,未能引發穩定的新企業湧入。
該發行由JPMorgan Chase & Co.、美國銀行公司、RBC資本市場和富國銀行公司主導。該公司的股票在紐約證券交易所以SDHC為代碼進行交易。
最近幾年一直在權衡上市的其他公司正在考慮在今年採取行動,其中包括穩定幣發行商Circle Internet Financial Ltd.,該公司表示已機密提交了IPO計劃。Shein Group Ltd.和General Atlantic Service Co. LP是據彭博新聞報道,正在準備最早在今年進行IPO的公司之一。
隨着標普500指數距離創紀錄高點僅1%,投資者押注美聯儲將迅速降息,IPO迴歸的基本面正在加強。然而,這並不意味着資金管理人員在2020年和2021年遭受重創後會購買任何公司。
“投資者將會非常謹慎,需要一個非常堅實的未來預期案例,”DiPietro説道。“在好的市場中,你會認為一切都會是向上的案例,但我們還沒有回到人們會假設任何事情的地方。”