SEC在德克薩斯州因合併審計跟蹤系統（CAT）的合憲性問題而被起訴 - 彭博社

美國證券交易委員會總部位於華盛頓特區。

攝影師：Graeme Sloan/BloombergGlenn Hegar

攝影師：Callaghan O’Hare/Bloomberg美國證券交易委員會被一個保守智庫和一對個人投資者起訴，他們聲稱監管機構的新市場監控工具違反了他們的憲法隱私權。

這起訴訟是由國家公共政策研究中心領導的，週二在德克薩斯州韋科的聯邦法院提起，指控SEC未經授權創建了“綜合審計跟蹤”（CAT）數據庫，旨在收集幾乎所有美國交易數據。

根據訴訟，CAT將“對數百萬美國投資者施加反烏托邦式監視、無端扣押和實際或潛在的搜查。”

德克薩斯州的這起訴訟要求宣佈CAT無效並清除其數據庫，這是繼Citadel Securities和美國證券協會在十月提起的針對該項目的法律挑戰之後。該訴訟更側重於SEC對CAT的資金模式——向經紀商收取數十億美元的費用——但也突出了日益引起保守派關注的隱私問題。

SEC並未立即回應週二的訴訟請求，但在週一對Citadel Securities的訴訟做出了回應。SEC稱這一挑戰“毫無價值”，捍衞CAT作為其監督權力的自然延伸，並強調CAT對個人數據的訪問和使用存在限制。監管機構譴責了“對數據庫進行歪曲描述”，稱其被用來“窺探美國人的個人財務決策”。

這正是德克薩斯州的訴訟所引起的幽靈，該訴訟稱CAT“使SEC能夠審查私人公民的投資選擇，並在許多情況下查看他們的整個投資組合。” 這將使政府“審查公民的交易策略，從而評估激發美國人投資決策的核心價值觀和道德信仰。”

該訴訟稱CAT違反了言論自由和反對無需搜查和扣押的憲法保護。

在2010年“閃崩”之後提出的CAT最初的構想，當時這次事件短暫地使美國股市蒙受了近1萬億美元的損失，旨在為SEC提供一個幾乎實時跨市場的視窗，以便檢測異常活動和不當行為。

SEC在週一的簡報中表示，追蹤訂單從發起到執行的先前“繁瑣、耗時且經常不成功”的過程在當今更快速和更自動化的市場中已經過時。

該案件是Davidson訴Gensler，24-cv-00197，美國得克薩斯州西區地方法院（韋科）。

德克薩斯州首席財務官週二告訴銀行家，他希望儘可能多的公司參與到該州，即使對銀行的ESG政策進行的調查威脅到它們開展業務的能力。

“我希望你們參與德克薩斯州。我希望你們參與到德克薩斯州，”財務主管格倫·赫加爾在週二在奧斯汀由債券買家主辦的公共金融會議上的講話中説。