富裕的中國人回到香港，新加坡加強審查 - 彭博社

Denise Wee

2024-07-09

根據兩位高級私人銀行家的説法，由於中國客户的推動，香港的收入今年已經實現了兩位數的增長。

攝影師：Paul Yeung/Bloomberg美國證券交易委員會（SEC）總部位於華盛頓特區。

攝影師：Tierney L. Cross/Bloomberg香港通過為富人鋪設紅地毯而重新吸引了富裕的中國人，而新加坡則在審查外國資金。

根據情報公司New World Wealth和移民諮詢公司Henley & Partners提供的數據，這個中國領土預計將在今年迎來約200名高淨值個人，這是在富豪們連續五年離開之後的情況，這要歸功於包括家族辦公室税收優惠、簽證和居留計劃在內的倡議。

與此同時，一起價值30億新加坡元（22億美元）的洗錢案的影響使該市的家族辦公室和富裕移民受到了審查。

這標誌着從疫情年份開始，香港嚴格的隔離和政治動盪導致中國內地人湧向新加坡的情況發生了轉變。現在，私人銀行家、服務提供商和保險公司都表示香港的業務正在增長，而新加坡加強的反洗錢規定正在讓一些客户望而卻步。

經過五年的淨流出後，預計香港將在2024年迎來200名百萬富翁的淨流入

來源：新世界財富與亨利財富遷移報告2024

注：百萬富翁指的是可投資財富超過100萬美元的個人，2024年的初步數據基於截至2024年6月的高淨值個人流動情況，數據四捨五入到最接近的100

香港的資產管理規模在2023年增長了2.1%，達到31萬億港元（4萬億美元）。受私人銀行和財富管理業績強勁推動，去年淨資金流入增加了3倍多，達到近3900億港元，財政司司長陳茂波本月在他的博客中寫道。2022年，私人銀行和財富基金流入下降了約80%。

接受彭博新聞採訪的私人銀行家和服務提供商要求匿名，因為討論的信息是私人的。

在新加坡，洗錢案件的後果意味着一些銀行正在重新進行了解客户流程，據兩名私人銀行家稱，在新加坡的富裕中國人受到了嚴密審查。他們表示，他們的客户對流程和提出的問題感到沮喪。

新加坡金融管理局於4月推出了一個數字平台，用於共享客户信息以打擊洗錢。自那時以來，一家香港的服務提供商表示，他們收到了來自富裕中國人的超過15個尋求在該市遷移或設立家族辦公室的諮詢。他們表示，其中一半的諮詢已經轉化為實際業務。

“對於許多內地億萬富翁來説，因為他們不喜歡政府的任意干預或對個人財富的威脅，所以他們想要將資金轉移出中國，” 香港大學金融學教授陳志武説道。“如果新加坡會像內地一樣進行許多審查和更嚴格的監管，那麼他們為什麼要去那裏呢？”

陳説他認識一些億萬富翁，他們已經開始更多地將家族辦公室業務設在香港，因為他們對新加坡的熱情已經減退。

據兩位高級私人銀行家稱，在香港，私人銀行的中國業務有所增長，而在新加坡，同一集團的增長速度放緩，這意味着更少的資金流向新加坡。

新加坡長期以來一直是超級富豪的避風港，擁有低税收、安全和穩定。然而，一場價值22億美元的洗錢醜聞威脅着這一精心打造的形象。儘管這個城邦的絕大多數投資都是合法的，但它對資金流入的開放態度現在受到審查。

2023年，香港受益於邊境的重新開放。該城市通過高鐵線路與深圳及周邊大灣區有高效的連接。這對於想要密切監控內地業務的中國富人來説很有吸引力。

“儘管香港發生了政治變化，以及與此相關的一些挑戰，但對於財富和企業所有者來説，仍然有充分的理由與香港建立和保持聯繫，” 在財富和税收方面為全球家族和金融機構提供建議的菲利普·馬科維奇説。

城市引入的頂尖人才簽證計劃針對高收入者和大學畢業生正在取得成功，自2022年引入以來，已批准超過68,000份申請。根據政府數據，其中95%來自中國大陸。

其中一位受益者是王先生，一位來自中國西南部重慶的技術工作者。他表示，擁有香港身份證使他更容易前往美國和其他地方工作。

他的許多朋友在疫情期間擔心中國政府政策的未來走向，尋求在其他地方居住，尋找更加中立的地盤，以應對不斷升級的地緣政治緊張局勢。儘管有一種説法認為香港正在變得更像中國，但他表示香港仍然更加開放，特別是對於資本流動。

“香港對商人仍然是一個好地方，”他説，特別是“如果你想經常旅行或自由轉移資金。”

根據兩位高級私人銀行家的説法，香港的收入今年已經以兩位數增長，主要受到中國客户的推動。另一位私人銀行家表示，大多數客户的資產在500萬至1000萬美元之間，不屬於超級富豪範疇。

對於中國公民來説，將資金轉移到海外仍然很困難，而億萬富翁財富的創造受到香港首次公開募股市場不景氣的阻礙。

但另一位高級銀行家表示，原本流向新加坡的中國資金現在正轉向香港。這得到了數據的支持，包括大陸富裕中國人喜歡的保險產品銷售額，與2023年同期相比，第一季度躍升63%至156億港元。

2021年6月，政府成立了香港家族辦公室團隊，以鼓勵該城市的財富管理行業發展。自那時以來，根據政府數據，大約有64個家族辦公室已經建立或擴大了業務，其中49個來自內地。

然而，新加坡洗錢醜聞的揭露也引發了香港對一些新來者可能有所隱瞞的擔憂。

一項計劃為在香港投資3000萬港元的人提供居留權自3月啓動至5月底已吸引了超過250份申請。根據官方數據，其中近200份來自幾內亞比紹和瓦努阿圖，這些國家的居留計劃曾被金融犯罪分子利用。

持有瓦努阿圖、聖基茨和尼維斯以及土耳其護照的中國公民是新加坡洗錢醜聞中被定罪的人之一。亞太地區法國外貿銀行首席經濟學家阿麗西亞·加西亞·埃雷羅表示：“這引發了對洗錢的疑慮。”

香港財政司司長陳在7月的博客中寫道，自推出以來已收到超過340份居留計劃申請，如果獲批，預計將為香港帶來超過100億港元。

毫無疑問，新加坡仍然是移民百萬富翁的熱門目的地。根據漢萊與合夥人的數據，今年預計將有淨增3500名百萬富翁，排名全球第三。

但根據亨利研究合作伙伴新世界財富的研究主管安德魯·阿莫爾斯（Andrew Amoils）的預測，2023年香港的百萬富翁人口最終將在失去大約500人遷移後出現反彈。

“儘管經歷了艱難的十年，香港仍然是世界頂級的百萬富翁中心之一，”阿莫爾斯説。他表示，“那裏肯定正在發生變化。”

共同基金行業在週一取得了勝利，此前美國證券交易委員會表示，它可能會重新調整一項原本將迫使資產管理人改變部分定價模式的計劃。

SEC最新的規則制定議程表明其工作人員正準備建議重新提出該機構2022年11月的提案，以使投資者在市場極端動盪時更昂貴地贖回股份。原始計劃將在高贖回期間實施所謂的擺動定價，這一計劃遭到了行業的激烈反對。