Wamco關鍵債券基金因贖回而跌破100億美元，正面臨Leech調查 - 彭博社

西方資產管理公司位於加利福尼亞州帕薩迪納的總部。

攝影師：凱爾·格里洛特/彭博社投資者贖回潮已將西方資產管理公司的旗艦核心加債券共同基金的規模削減至100億美元以下，主要的資金流出發生在對該公司資深交易員兼聯合首席投資官肯·李奇的聯邦調查之中。

自從位於加利福尼亞州帕薩迪納的公司在8月21日宣佈李奇因收到美國證券交易委員會可能建議採取執法行動的通知而休假以來，客户們一直在撤回他們的資金。根據彭博社彙編的數據，核心加基金的資產已從2024年初的223億美元縮減至11月1日的99.6億美元，代表着今年超過一半的下降。

富蘭克林資源公司，擁有Wamco，週一報告的第四季度調整後每股收益未能達到平均分析師預期。

分析師格倫·肖爾領導的團隊在Evercore ISI的一份新報告中寫道：“沒有辦法掩飾或減輕西方對富蘭克林資源的負面影響，西方將繼續產生這樣的影響。”“但我們可以指出多個積極趨勢，這些趨勢最終應該會導致富蘭克林的增長和更加多元化。”

富蘭克林資源的股票在紐約時間10:22上漲了3.3%，達到了21.50美元。

Wamco表示投資者在9月份從該公司整體贖回了279億美元，根據10月9日的文件。截至9月30日，Wamco的管理資產降至3533億美元，而一個月前為3768億美元。根據彭博社自2007年以來編制的數據，截止9月30日的三個月是富蘭克林有記錄以來贖回最嚴重的時期。

一位發言人拒絕發表評論。司法部正在調查Leech是否將獲勝交易分配給優先客户，而損害了其他客户的利益——這種做法被稱為“挑選交易”。

一些表示將離開西方資產的大投資者中，包括俄亥俄州工人賠償局，該局決定撤回大約7.5億美元。芝加哥教師退休基金與該公司的關係也將結束，之前與其有大約5.5億美元的投資。

資金流出在西方資產核心加債券基金中尤為明顯，該基金在第三季度錄得淨流出81.8億美元，使其年初至今的資產下降達到111億美元，數據來源於晨星直接。與此同時，Wamco的核心債券共同基金在截至九月的三個月內也出現了60億美元的淨流出。

隨着核心加債券基金的流出速度加快，該基金開始出售現有持倉。數據顯示，該基金在過去三年和五年期間以及今年迄今為止的表現都嚴重落後於同行，排名處於底部。

在近三年內，Wamco的旗艦基金因持續流出而受到重創，該基金在2021年8月的近期峯值約為423億美元。 在Leech的領導下，該公司的債券策略反映了對2022年美聯儲加息將是適度的看法，並不會將國債收益率推高至去年的5%峯值。