業績下行、IPO暫停，新官上任能否挽救東莞證券？_風聞

5月20日，東莞證券發佈了《基金行業高級管理人員變更公告》，任命羅貽芬為公司財務總監、董事會秘書，任命張亦超為總裁助理；合規總監、首席法務官郭小筠和此前代為履行財務總監、董秘職責的副總裁郜澤民均因工作調整，於5月18日離任且均被聘任為東莞證券高級顧問。

而就在此前的5月8日，東莞證券原總裁潘海標因工作調動原因離任，目前由黨委書記、董事長陳照星代為履行總裁職務。

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8年副總熬成總裁，或因業績不佳黯然離去

公開信息顯示，潘海標於2004年3月加入東莞證券，曾歷任證券營業部經理、副總經理等職務。潘海標自2012年起擔任東莞證券副總裁，擔任副總裁8年後於2020年10月升任總裁一職。

在潘海標正式上任後的第一年2021年，東莞證券還保持着業績的正增長，但是在2022年，東莞證券的業績就開始急轉直下。

2022年，東莞證券實現營業收入22.99億元，同比下降37.88%；實現淨利潤7.89億元，同比下降22.41%。東莞證券解釋稱，因為報告期內不再將原控股子公司華聯期貨納入合併範圍影響，大宗商品貿易收入大幅減少，另外，受市場行情影響，證券經紀業務收入同比減少，且IPO項目發行承銷收入較上年有所下降。

2023年，東莞證券雖然跌幅收窄，但業績表現依然不樂觀。報告期內，東莞證券實現營業收入 21.55 億元，同比下降6.26%，實現淨利潤6.35億元，同比下降19.70%。東莞證券解釋稱主要是受市場行情和佣金率影響，證券經紀業務收入同比減少，且受市場IPO 及再融資節奏放緩影響，投行業務收入較上年有所下降。

東莞證券的保薦業務連續下滑成為影響其業績的重要因素。2021年，東莞證券成功保薦4家IPO項目發行，完成2家非公開發行以及1家可轉債項目，IPO業務承銷規模合計35.89億元，同比增長87.81%，創下該公司歷史新高。

在2022年，東莞證券成功保薦5家IPO項目發行，完成1家非公開發行以及3家可轉債項目，IPO業務承銷規模下滑至15.88億元。2023年，東莞證券成功保薦3家IPO項目發行，完成3家非公開發行項目，IPO 業務承銷規模進一步下滑至4.66億元。三年時間，東莞證券IPO承銷規模從2021年的35.89億元一路俯衝至2023年的4.66億元。

有評論認為，東莞證券要想扭轉頹勢，就有必要對自身進行改革，調整管理層可能就是第一步，作為總裁的潘海標可能也因此黯然立場，讓位於新一代管理層。

但是對後來者而言，接手東莞證券仍要面臨不小的挑戰。

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合規問題面臨挑戰，9年IPO路漫漫

東莞證券首先要面對的就是合規問題。在5月10日，東莞證券因作為作為泉為科技IPO的保薦機構，在持續督導履職過程中存在存在未對上市公司大額資金往來交易真實性審慎核查、未按規定完整填報2019年度現場檢查報告，廣東證監局決定對東莞證券及相關責任人採取出具警示函的行政監管措施。

此前的2022年9月，東莞證券因保薦天威新材IPO項目時，存在質控負責人同時擔任保薦代表人，在相關流程中未嚴格落實迴避要求的情形，公司內控管理存在較為嚴重的缺陷，原副總裁郜澤民被中國證監會出具警示函。

另一方面，東莞證券作為1998年成立的全國首批承銷保薦機構之一，自己的上市之路卻非常曲折。2015年，東莞證券遞交了首發上市申請資料並獲受理，卻因為實控人楊志茂涉及行賄案件，於2017年5月其暫停IPO。2022年2月，東莞證券首發獲得通過，但未拿到上市批文。2023年，東莞證券再次衝刺IPO，卻又因為暫緩提交IPO申請文件中的財務資料，自2024年3月31日起IPO審核進入中止狀態。

不過，東莞證券也在積極擴展業務。2024年4月1日，證監會接收了東莞證券申請設立公募基金管理公司的材料。東莞證券此前在招股書中已表示啓動基金管理子公司的申請工作，後續將適時啓動香港子公司的設立工作，開展港股業務和公募基金業務。

東莞證券能否實現浴火重生有待觀察。（內容來源|華博商業評論）