ETF為什麼受到年輕人“偏愛”_風聞
花椒财经-2小时前
從9月底到現在,A股的走勢,幾乎一直是大家最關心的話題。
本輪行情中,年輕投資者的參與,是一個顯著的變化。
根據各大券商的開户數據,一批年輕的90後甚至00後投資者,也開始體驗在市場中博弈的樂趣。
對於這批“投資新手”,不少券商近期發出公開信,提出了許非常實用的投資建議。其中最常見的一條建議,就是要分散投資,注重資產配置。
比如華泰證券建議新股民們,通過分散投資於不同的資產類別和行業,減少對單一市場或資產的依賴。

(萬和證券給新股民的投資策略建議)
萬和證券建議新股民們,不要將所有資金投入到股票或者單一產品,通過分散投資來降低風險。
華林證券建議,通過購買指數基金或構建投資者組合的方式,可以提高投資勝率。
具體到投資標的,有一類投資產品最近熱度很高:ETF。

年輕人的第一筆場內投資,從ETF開始
ETF即Exchange Traded Fund,即交易型開放式指數基金,又被稱為交易所交易基金。
證券基金,咱們都清楚。ETF也是基金的一種,它也是由於一攬子股票組合而成的。
和普通基金不同的是,ETF是在交易所上市的產品,買賣ETF的手續和流程,跟普通股票是完全相同的。
從這個基本特徵可以看出,ETF其實就是分散投資的絕佳標的。
ETF基金的類型很多,我們以國內老牌基金公司華夏基金為例。
我國首隻ETF基金就是由華夏基金在2004年底設立的上證50ETF(510050)。目前,華夏基金不論是ETF基金數量,還是ETF基金規模,都穩居行業第一。
根據Wind數據,目前華夏基金的ETF總數是91只,規模約6600億元。
此外,易方達基金ETF產品有81只,規模6050億元。華泰柏瑞基金、南方基金、華寶基金、嘉實基金等公司的ETF規模也在行業前列。
ETF根據投資標的,大致可以分為股票ETF、跨境ETF、債券ETF、商品ETF和貨幣ETF五個類別。
其中,股票ETF規模最大,它又可以進一步細分成寬基、行業、主題、策略、風格ETF等。
拿華夏基金來説,它的寬基指數ETF產品就有科創100ETF華夏(588800)、上證50ETF(510050)、創業板100ETF華夏(159957)等。
這些產品跟蹤的就是相應的指數,買了它就等於投資了該指數的所有成分股,屬於典型的分散投資。
寬基指數ETF有波動小、風險更低等特徵。所以這輪行情中,很多人就建議新股民們儘量選擇寬基ETF。
按行業來劃分,目前的ETF市場已經非常豐富了,各種行業ETF琳琅滿目。
比如華夏基金旗下就有芯片ETF(159995)、人工智能AIETF(515070)、券商ETF基金(515010)等。
他們跟蹤的是相關行業標的,要是對單一行業感興趣,買這些行業ETF,是不錯的選擇。

規模大幅膨脹,資金青睞ETF
ETF基金的優勢很多,比如它不僅交易便捷、透明度高、費率還低。
相比現在常見的股票交易,很多ETF買賣要便宜得多。現在有券商優惠已經到“萬0.5免5”,交易比較多的話,能省一大筆錢。
為更好地滿足廣大投資者的投資理財需求,降低投資者的理財成本,基金公司還在持續降費。
此前,華夏基金已經宣佈對旗下創業板100ETF華夏(159957)、科創100ETF華夏(588800)和科創創業50ETF(159783)進行降費。
拿創業板100ETF華夏(159957)來説,調整前該基金及其聯接基金的管理費率、託管費率分別是0.5%、0.15%;調整後分別低至0.15%、0.05%。
華夏基金最近再次宣佈,自2024年10月17日起,旗下黃金ETF華夏(518850)及其聯接基金(008701)的管理費年費率將由0.5%下調至0.15%,託管費年費率由0.1%下調至0.05%,合計費率0.2%。

此次下調後,黃金ETF華夏(518850)已降至全市場同類產品最低費率水平。投資者的持有成本將大幅降低。
當然,ETF還有一些比股票更獨特的優勢。
比如當前A股股票交易均採用T+1模式,今天買下一個交易日才能賣。而部分ETF基金可以T+0交易,當天買了當天就能賣。
再如現在有很多投資者對港股、美股市場感興趣,卻苦於沒有港股賬户,參與港股美股投資不便。買對應的ETF基金就不存在這樣的煩惱。
像華夏基金的恒生ETF(159920)、港股通金融ETF(513190)、港股通ETF(159711)等,都能提供便捷的港股投資。
你要是想跨境投資美股、日股,也有納斯達克ETF(513300)、標普ETF(159655)、日經ETF(513520)等可供選擇。
總而言之,相對於股票,ETF提供了一個低門檻、省心便捷、風險相對更低的投資渠道。
實際上,成熟資本市場的ETF產品組合不僅豐富,而且規模巨大。我國ETF這幾年發展也非常迅速,越來越多的投資者,將ETF作為重要投資產品。
給大家看一組數據:
根據Wind信息,目前我國全部上市ETF基金數量達到998個,較年初增加了121個。
ETF基金的淨值規模已經達到了3.49萬億元(不含ETF聯接基金,下同),較年初大幅增長了1.44萬億元。
從2023年10月到2024年10月,股票型ETF的淨值規模從1.38萬億,增至2.74萬億,差不多翻了一倍。

在9月前的下行市場中,ETF在國家隊助力下,成為A股年內重要增量資金,股票型ETF淨流入大幅增加。在近期的上行行情中,許多ETF產品也頻頻遭遇爆買。
海量的資金流入了ETF。

ETF挑花眼,到底怎麼選?
當然,本輪行情中入場的投資者,絕對不止有股民,基民數量可能也不少。
前面説了,ETF是一種場內基金,買賣需要有股票賬户。假如你是一位沒有賬户的基民,投資ETF產品,就需要通過ETF聯接基金了。
你可以這麼理解,ETF聯接基金,就是一種掛鈎對應ETF產品的基金。買賣聯接基金,就跟買普通基金一樣。
為了方便投資者,很多基金公司都推出了大量聯接基金。
比如前面提到的,華夏基金的科創50ETF,其就有對應的華夏科創板50ETF聯接基金(011612、011613)。
上證50ETF對應的華夏上證50ETF聯接基金(005733、001051),芯片ETF對應的華夏國證半導體芯片ETF聯接(008887、008888),恒生ETF對應的華夏滬港通恒生ETF聯接(005734、000948)等,都是同類產品。

搞清楚了ETF是什麼,下一個難題就是怎麼選了。
收益與風險永遠是相伴相隨的,**市場裏沒有隻漲不跌的產品。**大家要結合自己的承受能力,投資目標、判斷能力綜合選擇產品。
但是,回到開頭券商的公開信,記住一個重要原則就是要分散投資,注重資產配置。
從資產配置的角度來説,還是有一些標準可以初步篩選ETF。
比如同等情況下,你需要考量ETF產品的規模、成交量等。那些規模更大,成交更活躍的產品,往往更適合投資。
另外,基金公司的規模、產品經驗、產品表現也是重要衡量指標。
老牌基金公司因為有着豐富的ETF操盤經驗,他們對產品的設計、掌控能力更強,也能為投資者更精準地跟蹤投資標的,或許更值得投資者選擇。