泉果基金董事長任莉被曝失聯，知情人士最新回應_風聞

出品 | 子彈財經

作者 | 王亞靜

編輯 | 蛋總

美編 | 倩倩

審核 | 頌文

一則董事長更替的消息，將泉果基金推到了聚光燈下。

11月13日，泉果基金官網發佈公告稱，董事長因個人原因暫不能履行職務，暫由總經理王國斌代行董事長職務。在此之前，任莉是泉果基金的董事長，但在這篇公告中，卻對任莉隻字未提。

而前一天，任莉剛剛被爆失聯。11月12日，財新報道稱，“泉果基金創始人任莉近期失聯，應是被有關方面帶走。”

11月14日，一位接近泉果基金的知情人士告訴「界面新聞·子彈財經」，任莉在國慶後（10月8日）就請了病假。

這也意味着，任莉至少已有1個多月時間沒到公司工作，並不是突然不能履職的。此時此刻，外界更關心的還有：“任莉失聯”產生的蝴蝶效應，究竟會波及到哪兒？

1、知情人士回應：任莉國慶後請了病假

其實，“任莉失聯”的事情早有跡象。

早在10月底，有關“任莉失聯”的消息就在上海資管圈內流傳。據《財經》報道，11月初時，泉果基金曾回應稱是因為任莉視網膜脱落做了手術，需要在家靜養。

直到11月12日，財新報道稱，“泉果基金創始人任莉近期失聯，應是被有關方面帶走。”

次日，泉果基金緊急在官網發佈了一則公告，宣佈董事長因個人原因暫不能履行職務，暫由總經理王國斌代行董事長職務。

不過，任莉未到泉果基金工作的時間應該更早。11月14日，「界面新聞·子彈財經」從一位接近泉果基金的知情人士處瞭解到，任莉從國慶後開始請病假，但對於她不能履職的具體原因並不清楚。

據財新報道，任莉事發的具體原因尚不明確，可能是因某股份制商業銀行一位原副行長的案件被牽連，該原副行長或藉由他人代持了泉果基金的股權。目前，該副行長正在接受相關部門的紀律審查和監察調查。

對於上述消息，上述知情人士表示“並不是很清楚（這個事情）”。

針對任莉無法履職的問題，上述知情人士回應「界面新聞·子彈財經」稱，在公募基金公司，總經理實際負責整個公司的經營和管理，董事長其實不參與實際經營。因而，董事長個人的事情對公司正常經營沒有影響。

泉果基金方面則表示，公司始終堅持合規經營，嚴格遵守法律法規和行業監管要求，各項業務正常運轉。

但仍值得注意的是，對於絕大多數公司來説，董事長都有舉足輕重的地位，就像王健林之於萬達、雷軍之於小米，他們不會事事親力親為，但起到了統籌方向、穩定軍心的作用，是難以替代的。

任莉本人也不是“無名之輩”，而是在圈內頗具知名度，且營銷能力極強。

（圖 / 任莉（泉果基金官網））

公開資料顯示，2010年，上海東方證券資產管理有限公司（以下簡稱：東方紅資管）正式成立。2010年至2021年，任莉歷任東方紅資管的總經理助理、副總經理、聯席總經理、董事、董事會秘書、總經理等職位。

據媒體報道，2016年6月末，在任莉出任總經理一職之前，東方紅資管的公募基金規模不到250億元；在其2021年離職前，東方紅資管規模超過2500億元，5年時間規模暴漲10倍。

2022年2月，任莉和老搭檔王國斌共同出資成立泉果基金，倘若在企業發展初期便失去如此重要的大將，恐怕不是“無足輕重的小事”。

2、基金規模175.16億，核心基金虧損

在“個人系”基金中，泉果基金的表現屬於中等偏上。

Wind數據顯示，目前市場上共有23家“個人系”公募基金（編者按：不包括私募轉公募的公司），泉果基金以175.16億元的管理規模位列第8位。

（圖 / Wind）

不過，和行業領頭羊相比，泉果基金仍存在差距。「界面新聞·子彈財經」注意到，行業TOP5公司的管理規模均已超過400億元。其中，蜂巢基金、泓德基金的管理規模均超510億元，將近是三個泉果基金的規模。

具體到泉果基金來看，企業自身也面臨着壓力。

目前，泉果基金共管理6只基金。其中，“泉果旭源三年持有期混合”分為“泉果旭源三年持有A”、“泉果旭源三年持有C”兩隻下屬基金，截至2024年三季度末，這兩隻下屬基金合計規模達到131.24億元，約佔公司總基金規模的75%，算是公司的核心產品。

而這隻基金的虧損也最高。泉果基金官網披露數據顯示，自成立以來（至2024年11月14日），“泉果旭源三年持有A”虧損17.56%、“泉果旭源三年持有C”虧損18.25%。

（圖 / 泉果基金官網）

另據Wind數據，自成立以來的絕大多數時間裏，“泉果旭源三年持有A”、“泉果旭源三年持有C”一直落後於業績比較基準、也落後於滬深300。

（圖 / Wind）

對於“泉果旭源三年持有期混合”基金回報偏低的問題，上述知情人士對「界面新聞·子彈財經」表示，公司整體是基本面投資風格，之前中小微盤行情的時候，這種風格確實不佔優勢。同時提及，自9月底市場企穩以來，這隻基金反彈力度遠超市場同類。

據悉，9月24日，央行、金融監管總局、證監會召開發佈會，向市場傳遞了明確的積極預期，資本市場出現快速的上漲。

受益於9月末市場回暖，這隻基金近期表現的確出現了回升。11月15日，同花順數據顯示，這隻基金近三個月增長率超過36%。

（圖 / 同花順）

除此之外，泉果基金的多隻基金表現一般。泉果基金官網數據顯示，自成立以來（至2024年11月14日），泉果思源仍在虧損，泉果泰然、泉果泰巖、泉果消費機遇增幅在1%以下，僅有泉果嘉源保持在8%以上的回報率。

（圖 / 泉果基金官網）

在複雜多變的市場環境中，越來越多投資者變得更加審慎，在這種情況下，相比於有機構背書的公募基金，“個人系”公募基金更需要用實力、口碑來吸引投資者。未來，泉果基金或需花費更多的精力、財力來留住客户。

3、老友抱團，苦等春天

公開資料顯示，泉果基金成立於2022年2月，由王國斌、任莉、姜荷澤、李雲亮等人發起成立，是2022年唯一一家獲批的“個人系”基金公司。

9月21日，泉果基金披露的基金招募説明書顯示，任莉、王國斌、姜荷澤、李雲亮分別持有35%、35%、7.04%、3%股權，而這4位都出自東方紅資管，相識已久。

（圖 / 泉果基金招募説明書）

據悉，東方紅資管原來只是東方證券的一個資產管理業務部，2010年從東方證券剝離，2005年首批開展集合資產管理業務，發行東方紅1號集合資產管理計劃，“東方紅”品牌由此誕生。

其中，王國斌參與打造了東方紅資管並擔任過董事長。在東方紅資管時，姜荷澤擔任過總經理助理，李雲亮曾出任督察長。

在泉果基金的高層中，監事孫媛、副總經理韋海菁也均出身東方紅資管。除此之外，泉果基金目前共有5位基金經理，其中3位都有在東方紅資管工作的經歷，分別為剛登峯、錢思佳及孫偉。

今年9月21日，由孫偉擔任基金經理的“泉果消費機遇混合發起式”基金髮布了招募説明書，這是泉果基金的第一隻發起式基金。上述知情人士稱，這隻基金最終全部由孫偉以及泉果基金的高管出資，並未對外界投資者募資。

（圖 / 泉果基金公告）

按照規定，發起式基金不少於1000萬元就可以成立，而孫偉的這隻基金募集資金淨額剛剛過1000萬元，這和孫偉曾經管理的超200億元基金規模相比，不到1/2000。

（圖 / 泉果基金公告）

其實，拉長時間來看，除2022年成立的“泉果旭源”超過百億之外，泉果基金後期發起的基金規模總體呈現下滑趨勢。

截至2024年9月30日，公司先後成立的泉果思源、泉果嘉源、泉果泰然基金規模分別為20.93億元、8.22億元、6.24億元。今年6月成立的泉果泰巖規模略有回升，達到8.43億元。

（圖 / Wind）

客觀而言，每個基金經理在組建基金時會有多方因素考慮，並非一味求資金規模。但一般來説，資金規模越大，多元化投資的機會越多、空間越大。

而泉果基金招募的基金規模走低，或許與市場艱難不無關係。此前，泉果基金的高層多次提及市場“寒冷”。

今年4年，王國斌在泉果基金2024年度策略研討會上表示：“長期投資是一件艱苦的事，即使我們知道拉長週期，我們的判斷和決定是對的，但（現階段）大家心裏感受到的寒冷，我們也是感同身受。”

早在2023年12月，任莉就在“新浪財經2023年會暨第16屆金麒麟論壇”上表示，所有的錢除了買了一套房子，全都買自己公司的產品，“當然在這樣的市場環境下，我一定是虧損的。”

任莉曾説，自己作為基金管理人，必須和客户在一起，陪伴他們走過冬天，“從來不會懷疑春天會來，只是它足夠冷，我們就穿好棉襖，大家一起抱團取暖。”

如今天氣又已入冬，今年冬天，在上海的泉果基金或許會感受到東北般的寒冷。

*文中題圖來自：泉果基金官網。