通過區塊鏈幹案手法趨複雜 穩定幣成不法分子洗錢新工具 | 聯合早報

不法分子使用區塊鏈洗黑錢的手法愈發複雜，不過越來越多通過中介錢包洗錢的非法資金是採用穩定幣（stablecoin），更少採用加密貨幣龍頭老大比特幣。

區塊鏈分析平台Chainalysis星期四（7月11日）發佈報告，分析不法分子使用區塊鏈洗錢的最新趨勢。

洗錢過程一般包括三個階段：處置、掩藏，以及整合。處置是指非法資金進入金融系統的初始階段。接着再利用一系列的金融交易，掩藏資金來源。最後是整合，即這些非法資金重新進入合法經濟體系。

掩藏非法資金來源的形式有很多種，傳統途徑是使用多個銀行賬户和空殼公司洗錢，而通過加密貨幣洗錢的最常用手法，是使用個人中介錢包（intermediary wallets）。

中介錢包在區塊鏈洗錢過程是要角，通常佔交易總值80％以上。

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[不法分子利用區塊鏈 三方式隱藏黑錢來源

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](https://www.bdggg.com/2024/zaobao/news_2024_06_27_691013) 非法資金從個人中介錢包轉到兑換平台之後，可轉換成法定貨幣，或其他加密貨幣。兑換平台包括一般的中心化交易所（centralized exchanges）、去中心化金融服務（DeFi）平台、賭博網站、加密貨幣混幣器（mixer）等。混幣器將加密貨幣交易與其他交易混合，從而消除第三方發現交易源頭的可能。

穩定幣佔所有非法交易大多數

Chainalysis指出，自2019年以來，已有將近1000億美元（約1350億新元）的已知非法資金，從中介錢包轉到兑換服務平台。最高金額是於2022年被揭發、涉及俄羅斯交易所Garantex的交易，金額高達300億美元。

報告還説：“越來越多通過中介錢包洗錢的非法資金是穩定幣，這和我們的研究發現是一致的，穩定幣目前佔所有非法交易的大多數。”

Chainalysis認為，使用穩定幣洗錢的情況增加，很可能反映過去幾年，穩定幣使用量總體增長。“畢竟，無論是好人或壞人，通常更願意將資金存放在價值不會隨市場波動而變化的資產中。”

超過50％非法資金流向中心化交易所

犯罪分子可能會將不義之財存放在個人錢包數年之久。但大多數會將加密貨幣轉換為現金，超過50％的非法資金最終都流向中心化交易所。

Chainalysis認為，由於中心化交易所的流動性更高，不法分子可輕易將加密貨幣轉換成法定貨幣。而且，這些交易所和傳統金融服務也有連接。

為遏止不良分子使用加密貨幣洗錢，各國都出台與加密貨幣有關的反洗錢、打擊恐怖主義融資的法規。

在新加坡運營的加密貨幣業者，或稱為數碼支付代幣（digital payment token）服務商，會受新加坡金融管理局的付款服務法（Payment Services Act）監管，這法令於2020年1月生效。

不久前，金管局提出修訂，進一步擴大管制範疇，授權金管局對數碼支付代幣服務商，施加與反洗黑錢、打擊恐怖主義融資、用户保護和金融穩定相關的要求。