物流公司普洛斯發行3億美元債券 財報顯示虧損——彭博社

亞洲物流地產開發商GLP普洛斯發行了3億美元債券，在近期取消發債後重返債務市場，該公司即將面臨10億美元票據到期。

根據週四定價文件和彭博終端數據，GLP自2021年以來首筆美元債券票面利率定為9.75%，幷包含最高2億美元本金的超額配售權。這家總部位於新加坡的公司同時公佈2024年業績，顯示虧損18億美元，營收同比下滑11%。

在當前中國經濟疲軟及特朗普加徵關税餘波的雙重打擊下——其競爭對手同樣面臨中國市場的沉重風險敞口——這筆票據將為公司提供財務緩衝。GLP表示計劃將發債所得資金部分用於回購6月到期的10億美元票據。

彭博行業研究分析師Andrew Chan和Lisa Zhou在報告中指出，GLP"可通過此次發債增強流動性"，且"可能在去年暫停派息後計劃於2025年發放超額股息"。

重返市場

此次發債前，GLP去年曾嘗試以超10%的初始票息發行票據未果。這家將中國列為最大投資市場的公司當時表示，投資者需求不足以支撐其預期定價。

首席財務官Nicholas Johnson在週四投資者電話會上表示，2024年虧損部分源於中國物流行業供應過剩導致投資性房地產估值下降。

根據其財務報告，截至2024年底，該公司通過70只基金管理的資產達到1200億美元。

GLP在另一份聲明中還表示，已贖回2024年到期的20億美元債券，其總貸款和借款減少了12億美元。該公司表示，在將其國際業務出售給Ares Management Corp.後，擁有約60億美元的“幹火藥”。

GLP全球財務主管Edwin Tey在投資者電話會議上表示，公司已確定償還GLP中國2026年到期的7億美元債券的資金來源，中國子公司也可能考慮利用熊貓債券市場。

他補充説，GLP尚未就永續債券的贖回做出最終決定。