廣州農商行資產質量惡化，屢屢暴露出合規問題_風聞

近年來，廣州農村商業銀行（下稱“廣州農商行”）經營狀況引發廣泛關注。從淨利潤持續縮水到資產質量惡化，再到頻繁甩賣資產、拍賣房產，這家曾被視為區域金融領頭羊的機構正陷入前所未有的困局。2024年末，廣州農商行以99.93億元將價值145.92億元的債權資產出售給廣州資產管理有限公司，錄得3.4億元虧損，而這僅是其危機自救的一環。

百億資產甩賣：背後盈利困境凸顯

根據公告，此次廣州農商行轉讓的資產主要為房地產業和批發零售業貸款，截至2024年9月30日，涉及本金118.61億元，利息26.72億元，以及代墊司法費用0.59億元，賬面價值約為103.4億元。雖然賬面減值已經計提，但最終轉讓價格為99.93億元，仍造成了3.4億元虧損。

與此同時，廣州農商行密集處置房產資產，僅2024年12月掛牌11處物業，起拍價總計13.87億元。2025年年初又掛出番禺區市橋街等多套商業房產，起拍價累計超1500萬元。如此大規模的資產處置，表明其經營壓力已難以通過正常業務調整緩解。

2024年前三季度，廣州農商行實現營業收入112.86億元，淨利潤21.19億元，同比下降23.39%。較2019年75.2億元的淨利潤巔峯相比，已縮水超過60%。盈利能力下滑與資產減值壓力並存，使得其財務狀況更加脆弱。

信貸質量承壓，房地產業成不良重災區

廣州農商行信貸資產質量持續惡化。2020年至2023年，不良貸款率分別為1.81%、1.83%、2.11%和1.87%。2024年上半年，雖然不良率環比持平，但逾期貸款從2020年的125億元飆升至2023年的428億元，2024年上半年進一步攀升至491.2億元，逾期貸款率高達6.6%。

房地產貸款成為主要“雷區”。截至2024年上半年，房地產業貸款餘額為530.55億元，佔總貸款餘額7.13%，但不良貸款率高達5.59%。相比之下，製造業與租賃和商貿服務業貸款餘額更高，但不良率僅為0.93%和0.97%。通過此次資產甩賣，廣州農商行預計將房地產貸款餘額降低21.6%，至415.89億元，短期內或能緩解不良率壓力。

合規問題屢屢暴露

資產質量惡化的同時，廣州農商行的合規問題屢屢暴露。2024年，該行累計收到36張罰單，總計罰款1447萬元，罰單數量和金額均位居全國農商行之首。其中，僅因違規貸款業務一項，便被罰800萬元。該行部分分支機構和高管也因違規行為受到處罰。

此外，2024年，廣州農商行兩名前高管因涉嫌嚴重違紀違法接受調查，進一步加劇了外界對其內部管理能力的質疑。

“踩雷”鴻達興業：減值風險使其雪上加霜

廣州農商行還因“踩雷”鴻達興業而面臨重大減值風險。其持有鴻達興業10.92%的股權，賬面價值11.68億元。然而，隨着鴻達興業債務危機爆發，股價暴跌，最終觸發強制退市規則。鴻達興業相關主體已被裁定破產，這意味着廣州農商行的這筆股權資產極有可能完全歸零。

面對盈利縮水、不良率攀升、違規問題頻發等多重挑戰，廣州農商行正試圖通過大規模資產處置實現自救。然而，這種“斷臂求生”的方式能否徹底解決其深層次問題，仍存疑問。在外部環境充滿不確定性、房地產行業信用風險持續暴露的情況下，該行未來的經營壓力依舊不容小覷。

廣州農商行的一系列“危機動作”，不僅是企業自身管理失衡的結果，也反映了當前區域金融機構在經濟轉型與行業調整中的深層次問題。如何在穩定經營的基礎上推進改革，防範化解重大風險，將是廣州農商行能否重拾輝煌的關鍵。金融市場正在拭目以待。（內容來源|商業晨刊）