螞蟻參股的錢塘徵信正式成立，個人徵信市場或迎三足鼎立格局

據國家企業信用信息公示系統顯示，2月5日，錢塘徵信有限公司（下稱“錢塘徵信”）完成工商登記，註冊地為浙江省杭州市西湖區，註冊資本為10億元。這也意味着繼百行徵信、樸道徵信後，我國第三家持牌個人徵信機構正式成立。

我國個人徵信市場長期由央行徵信中心主導，覆蓋人羣以傳統金融信貸記錄為主，而大量“信用白户”及小微企業主的需求未被充分滿足。

2024年11月11日，中國人民銀行發佈的《設立經營個人徵信業務的機構許可信息公示表》顯示，錢塘徵信有限公司獲得個人徵信業務許可，有效期至2027年11月8日。作為繼百行徵信、樸道徵信之後我國第三家市場化持牌個人徵信機構，錢塘徵信的落地標誌着我國徵信市場“政府+市場”雙輪驅動格局進一步深化，也為普惠金融與數據要素的高效應用注入新動能。

在股東方面，錢塘徵信由6家企業出資發起成立，3家為國有企業，3家為民營企業。

其中，浙江省旅遊投資集團有限公司為第一大股東（出資40100萬元，持股40.1%），螞蟻集團全資子公司浙江融信網絡技術有限公司出資29900萬元持股29.9%。其他持股股東分別為杭州溪樹企業管理合夥企業（有限合夥）（出資10000萬元，持股10%）、傳化集團有限公司（出資7000萬元，持股7%）、杭州市金融投資集團有限公司（出資6500萬元，持股6.5%）、浙江電子口岸有限公司（出資6500萬元，持股6.5%）。

浙江旅遊是浙江省省屬企業。企查查顯示，浙江旅遊的大股東浙江省人民政府國有資產監督管理委員會持股90%，浙江省財務開發有限責任公司持股10%。國資背景的浙江旅遊在錢塘徵信中佔據主導地位，這與百行徵信、樸道徵信的股權構成一脈相承。其中，百行徵信大股東中國互聯網金融協會持有36%的股份，樸道徵信大股東是北京市國資委旗下的北京金融控股集團，持股35%。

值得注意的是，與2021年錢塘徵信籌建申請時的浙江省旅遊投資集團與螞蟻集團並列持股35%相比，正式成立的錢塘徵信來自螞蟻的持股比例有所下降。

而在高管層面，央行去年11月核準的錢塘徵信董事、監事、高級管理人員任職資格包括陳隆、李臻、陳鑫春、聶正軍、陳亮、章靖忠、郭田勇、周升學、趙磊、程芝娟。其中，陳隆、陳鑫春來自浙江省旅遊投資集團有限公司，李臻、聶正軍來自螞蟻集團，其中陳隆曾在央行系統內任職時長超過20年，擁有豐富的行業經驗。

錢塘徵信表示，錢塘徵信各股東持股比例由股東按市場化原則平等協商確定。後續將按照市場化原則設立股東會、董事會、監事會和高級管理層，聘請具備專業性、良好聲譽的獨立董事，提升公司治理水平和社會責任擔當。

雖然直到2018年，我國才發放了第一張個人徵信業務牌照，但是個人徵信的行業市場化起源可以回溯到2015年。

2015年1月5日，中國人民銀行印發《關於做好個人徵信業務準備工作的通知》，要求芝麻信用管理有限公司、騰訊徵信有限公司等八家機構做好個人徵信業務的準備工作。個人徵信市場化進程正式開啓。

儘管最後八家機構均未通過審核，但最終他們以入股的形式組成了我國第一家個人徵信機構——百行徵信。

2018年2月，百行徵信獲得我國首張個人徵信業務牌照，個人徵信業務市場化取得實質性突破。按照央行關於中國徵信市場頂層設計，百行徵信通過市場化手段，與央行徵信中心錯位發展、功能互補，助力傳統金融，推動消費金融、小微金融和普惠金融的創新發展。

據百行徵信官網介紹，其主要專注於徵信、信用評估、信用評級、數據庫管理等業務，是一家從事個人徵信、企業徵信及相關產業鏈開發的信用信息產品與服務供應商。截至2024年10月底，百行個人徵信數據庫收錄信息主體總量超7.2億人，所有產品日均查詢量超1億筆。

2020年12月，樸道徵信獲批成立，成為中國第二家擁有個人徵信牌照的機構。彼時，央行表示，“批准樸道徵信有限公司個人徵信業務許可，這是根據黨中央、國務院有關決策部署，為增加徵信有效供給、積極推進我國徵信業市場化發展作出的決定。人民銀行將繼續堅持市場化、法治化和科技化的發展方向，推進徵信業供給側結構性改革。”

樸道徵信官網顯示，其致力於為金融機構和企業客户的高效業務決策、風險控制、新客羣及市場挖掘提供可信的判斷依據，為“信用白户”、科技和小微企業融資等金融服務提供重要支持，增加徵信市場有效供給。2024年1季度，樸道徵信各類產品累計調用量近350億次，較年初增長22%，同比增長2.5倍，累計收錄自然人超過5.9億人。

公開信息，截至2024年9月底，百行徵信累計收錄7.2億個人信息主體信息，樸道徵信累計收錄6.5億個人信息主體信息，百行徵信、樸道徵信分別累計服務法人金融機構900多家，2024年以來兩家機構查詢次數合計接近500億次。

那麼錢塘徵信的成立又有何政策含義？業內認為，錢塘徵信的成立不僅優化了市場供給結構，更順應了數字經濟時代對數據要素高效流通的需求。隨着其業務落地，我國個人徵信市場將邁向多層次、多元化新階段，為實體經濟發展提供更堅實的信用基礎設施支撐。

有行業人士告訴觀察者網，目前三家個人徵信持牌企業在地域層面分別覆蓋國內消費經濟和信用經濟最發達的地區，有互補性。其次，三家機構互相競爭，可以防止一家獨大，保持市場活力，有利於提供更好的徵信產品和服務，目前其他兩家徵信企業也對錢塘徵信表示了高度的關注和重視。