幣安發生了什麼？——《華爾街日報》
Dave Michaels
美國證券交易委員會週一正式起訴全球加密貨幣交易所幣安、其創始人趙長鵬及其美國關聯公司Binance.US。該民事訴訟指控他們"公然無視聯邦證券法"，並以犧牲投資者利益為代價中飽私囊。起訴書還指出幣安混用客户資金，使用户資產面臨風險。
由於幣安是全球最大加密貨幣交易所，SEC的訴訟引發廣泛關注。自幣安昔日競爭對手FTX交易所於去年11月崩盤以來，比特幣等加密貨幣領域一直處於監管風暴中心。檢方指控FTX欺詐用户。
SEC起訴幣安為何重要？
幣安面臨的主要風險是法院可能裁定其屬於無牌照經營交易所。補救措施可能是頒佈禁令，禁止幣安在美國提供交易服務——監管機構表示美國是該企業主要市場之一。
禁令將導致幣安難以在美國開展任何業務，除非其向SEC註冊並遵守證券法規——這正是幣安乃至整個加密貨幣行業長期抵制的。儘管訴訟可能持續數年，但這一結果或將引發全球加密貨幣市場震盪。
美國證券交易委員會（SEC）還要求法院施加雖未具體説明但數額可觀的罰款。
幣安作何回應？
幣安指責SEC提起訴訟是為了製造頭條新聞，並表示計劃在法庭上進行抗爭。該公司稱其曾試圖通過協商達成和解以避免訴訟。幣安表示將繼續運營，其大部分業務在海外。
除了幣安業務外，還有何利害關係？
SEC的訴訟是又一次——或許是SEC迄今最大規模的——試圖證明許多加密資產屬於證券的努力。迫使加密開發者和交易所向SEC註冊，將意味着採用包括投資者披露和禁止某些利益衝突在內的、華爾街必須遵循的高成本監管規定。
像幣安這樣的加密公司一直抵制這一步驟，認為SEC規則不適用於數字資產。但如果美國法院命令它們遵守，它們可能被迫服從——或完全轉移到海外。
這是針對幣安和趙長鵬的首個監管行動嗎？
不是，商品期貨交易委員會（CFTC）在3月成為首個起訴幣安和趙長鵬的聯邦監管機構。該民事訴訟正在芝加哥聯邦法院審理中。
CFTC的訴訟與SEC類似，但側重於加密衍生品的銷售。美國法律在很大程度上禁止提供衍生品，除非交易所在CFTC註冊。根據CFTC的説法，幣安也未能建立有效的恐怖主義融資和洗錢檢測程序。
幣安是否面臨其他法律挑戰？
據知情人士透露，司法部一直在調查幣安是否因未實施反洗錢計劃而面臨刑事指控。目前尚不清楚檢察官是否計劃起訴趙長鵬，但美國商品期貨交易委員會的起訴書稱他負責“所有重大戰略決策”，包括處理美國反洗錢規則。
這是否意味着趙長鵬也可能面臨刑事指控？
有可能。已破產的加密貨幣交易所FTX前負責人山姆·班克曼-弗裏德在同意從巴哈馬引渡到美國後，因檢察官指控其公司存在大規模欺詐行為而面臨美國刑事指控。
美國商品期貨交易委員會表示，趙長鵬居住在阿拉伯聯合酋長國，該國與美國沒有引渡條約。
幣安訴訟案對加密貨幣意味着什麼？
週二，美國證券交易委員會起訴了Coinbase，指控美國最大的加密貨幣平台違反規定，未註冊為交易所並接受聯邦機構監管。
週一的市場價格似乎反映出對加密貨幣市場未來的一些悲觀情緒，而幣安可能是該市場中最突出的參與者。
根據CoinMarketCap數據，幣安自有代幣BNB下跌近10%，比特幣下跌超6%，Coinbase股價跌幅超過10%。
但監管訴訟可能需要數年時間才能解決，而加密貨幣價格受投資者風險偏好、宏觀經濟和全球政治等無數因素影響，因此目前階段下結論還為時過早。
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