保險公司與阿波羅、KKR購買抵押貸款，開創新局面 - 彭博社

Alexandre Tanzi

2024-05-21

美國人對經濟可能有惡化的看法，但根據美聯儲的年度調查，他們的個人財務狀況去年並沒有太大變化。

截至2023年10月，大約72%的成年人“在財務上至少還好”，與2022年的73%相比幾乎沒有變化，但低於2021年的78%高點，根據中央銀行週二發佈的《美國家庭經濟狀況與決策調查》。

能夠用現金或等值物支付400美元意外費用的美國人比例也與前一年幾乎沒有變化 — 大約有三分之二。

2023年底，72%的成年人在財務上至少還好

來源：美聯儲《美國家庭經濟狀況與決策調查》

注：該調查於2023年10月進行

表示自己在財務上比一年前更糟的成年人比例從2022年的35%下降到31% — 當時達到自2014年首次提出該問題以來的最高水平。

美聯儲的調查涵蓋了美國超過11,000名成年人及其家庭的財務狀況。自2021年中期通貨膨脹飆升至40年來的高點以來，家庭的抵抗力比許多經濟學家預期的要強。但即使通貨膨脹在去年有所減緩，越來越多的人開始因成本累積上升而陷入困境。

通貨膨脹繼續是2023年的頭號財政關注焦點，大多數人表示物價上漲使他們的財務狀況變得更糟。近年來生活成本累積激增是選民普遍認為唐納德·特朗普在11月總統選舉前的民意調查中在經濟問題上領先於喬·拜登的一個關鍵因素。優勢。

成年人是否能夠用現金或等值物支付400美元的緊急賬單

來源：美聯儲

美聯儲的調查還顯示家庭之間存在着明顯分歧。雖然近一半的受訪者可以支付2000美元的開支，但有18%的成年人表示他們目前只能用儲蓄支付不到100美元的最大緊急費用，14%的人表示他們可以承擔100至499美元的費用。17%的成年人表示在調查前一個月沒有完全支付所有月度賬單。

美國人僅憑儲蓄能夠承擔的最大金額

來源：美聯儲

住房是大多數家庭預算中最大的支出。雖然近三分之二的美國人擁有自己的住房，但財務限制導致許多人選擇租房而不是購房。大多數租房者表示他們無法負擔首付款。而拖欠房租的比例正在上升——2023年為19%，而2022年為17%。與此同時，每月房租的中位數上漲了10%，達到1100美元。

緊張的財務狀況可能導致一些房主沒有購買住房保險。至少有4%的房主沒有購買保險—而在那些沒有抵押貸款且不需要購買保險的人羣中，這一比例上升至13%。在南部低收入家庭中，收入不到5萬美元的房主中超過2成沒有購買住房保險。

許多人選擇租房而不是購房是因為財務狀況

來源：美聯儲

2023年的報告新增了有關兒童保育的數據。在調查時，生活在有13歲以下子女的家庭中，將近3成的父母使用付費兒童保育服務，每月平均花費800美元—對於每週需要20小時或更多幫助的家庭來説，花費則為1100美元。

每個月，父母通常在兒童保育上花費的金額佔住房費用的50%至70%，而住房費用通常是家庭的最大開支。

學生貸款還款去年在疫情期間暫停後恢復。總體而言，16%的借款人表示他們在2023年拖欠了學生貸款，與2019年相似。

但是在受訪者中存在重大差異。收入不到2.5萬美元的借款人中有近四分之一拖欠學生貸款，而收入超過10萬美元的人中只有7%。黑人和西班牙裔借款人報告的拖欠率也較高。

追求高收益的保險公司正在採取一種非傳統的策略：他們跳過抵押貸款支持的債券，直接購買基礎的整體貸款。

這是一個近幾年來迅速發展的趨勢。僅去年一年，根據Ellington Management Group的分析，保險公司將其住宅抵押貸款持有量增加了驚人的45%，約200億美元。