房東阿德勒向投資者探討再融資昂貴債務 - 彭博社

德國房東阿德勒集團SA正在尋求重新融資其作為今年早些時候重組的一部分所借的高級債務，以降低其服務成本。

據知情人士透露，阿德勒正在考慮多種選項來降低其第一留置權債務的成本，包括利用資產銷售的收益償還部分債務。知情人士表示，它還接觸了投資者，以較低的利率重新融資部分債務，並要求匿名，因為該信息是私密的。

關於阿德勒選項的談判處於初步階段，可能不會導致達成協議。該房東的發言人拒絕發表評論。

阿德勒在5月份與大多數債券持有人達成了協議，以重新融資債務並增強流動性，此前該房東在通過物業銷售籌集足夠現金方面遇到困難。過去兩年中的第二次債務重組為房東贏得了時間，但在利率下降的環境中，其債務成本顯得昂貴。

作為重組的一部分，這家德國公司延長了債務到期日，將第二留置權票據轉換為次級永久票據，並通過增加其第一留置權債務引入了新資金。據知情人士透露，該債務以每年12.5%的利率累積實物支付金額，達到了11億歐元。

據知情人士透露，償還或重新融資是阿德勒正在考慮的選項。根據債務文件，阿德勒可以在不向投資者支付任何溢價的情況下，以面值提前贖回其債務。

這家房地產公司自從做空者Viceroy Research在三年前指控其欺詐以來一直面臨壓力，該公司對此指控堅決否認。在報告發布後，Adler努力尋找審計師來檢查其賬目。大約一年前，它任命了一位審計師。

Adler上個月發佈了截至2022年和2023年的合併財務報表和年度賬目。它還任命Thorsten Arsan為新的財務主管。