摩根士丹利牽頭的財團為X收購債務解綁資產負債表——彭博社
Aaron Weinman, Gowri Gurumurthy
摩根士丹利為埃隆·馬斯克收購推特提供了諮詢，牽頭融資並在參與的七家銀行中持有最大份額的債務。
攝影師：Gabby Jones/彭博社華爾街銀行終於擺脱了推特。
以摩根士丹利為首的銀行集團出售了與埃隆·馬斯克社交媒體平台（現更名為X控股公司）相關的最後一部分債務，該平台耗資440億美元，其中包括130億美元的債務。
銀行於週一成功出售了最後一批12.3億美元的債務部分，市場需求極為旺盛。
自2022年馬斯克收購以來，這些銀行一直揹負着約130億美元的債務。儘管銀行曾試圖在收購後立即出售融資，但投資者對價格望而卻步，並擔心馬斯克對內容審核規則的改變會嚇跑廣告商。
近幾個月來，X的財務狀況有所好轉。據彭博社報道，該公司收入激增，成本下降，並且得益於馬斯克與前總統唐納德·特朗普的密切關係，平台受益匪淺。
最新的一筆12.3億美元優先留置權貸款定價為固定利率9.5%，並以每美元98美分的折扣價出售，據一位知情人士透露，該人士要求匿名討論私人交易。
初步價格討論為97.5至98美分。據知情人士透露，債券需求已超過30億美元。
這筆新債旨在為利率高達14%、風險更高且成本更貴的第二留置權貸款進行再融資，彭博社報道。X公司預計通過此次再融資每年減少4300萬美元利息支出。
此次發債正值特朗普政府宣佈全面關税政策後，該政策曾導致槓桿資本市場新交易幾近停滯。隨着關税計劃調整，銀行和借款方正逐步重返市場，重點關注信用評級較高、受關税壓力較小企業的低風險貸款發債。
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投資者也認同該公司從廣告驅動平台向人工智能（通過X與xAI合併決策）及用户訂閲轉型的戰略。這個名為XAI控股的合併案，據彭博新聞社上週報道，正與投資者洽談約200億美元融資。
對於一家數月前貸款方還只能以面值約60美分價格競標、相當於重大市價損失的企業而言，這是驚人的逆轉。
摩根士丹利為馬斯克收購推特提供了諮詢，牽頭融資並在參與的七家銀行中持有最大份額的債務。X公司債務的持有者還包括美國銀行、巴克萊銀行、三菱UFJ金融集團、法國巴黎銀行、瑞穗金融集團以及法國興業銀行。
“如果我是摩根士丹利，我會高興得飄飄然，”前私募股權高管、約翰霍普金斯大學退休金融學教授傑弗裏·胡克表示，“作為貸款方，你還能指望比這更好的結果嗎？我想不出。你曾深陷深淵，但最終獲救了。”