Vista的Alegeus正在與私人貸款機構洽談新債務 - 彭博社

包括 26North Partners 在內的一組私人信貸公司正在接近與 Vista Equity Partners 支持的 Alegeus Technologies 達成貸款協議，此前該軟件公司試圖通過新的槓桿貸款來再融資現有債務。

根據知情人士的説法，週四美國銀行公司擱置了對Alegeus的5.25億美元廣泛分銷 發行，這些人士要求匿名，因為細節是私密的。有些人表示，潛在投資者，特別是擔保貸款義務管理人——機構槓桿貸款的最大買家——對作為交易一部分的大額分紅融資持謹慎態度。

該員工健康福利軟件公司的直接貸款交易吸引的訂單超過了計劃借款的金額，並預計本月完成，知情人士表示。

在1.7萬億美元的私人信貸市場中，擁有歷史性現金儲備的 資金 正在從華爾街銀行那裏奪取市場份額。它們有時會搶佔已經在進行中的交易。今年早些時候，一組直接貸款人 提供 了3.85億美元的債務給Ribbon Communications Inc.，該公司在推出槓桿貸款銷售後。

Vista、26North和美國銀行的代表週四拒絕發表評論，而Alegeus未回應評論請求。

1.4萬億美元的美國槓桿融資市場在過去一個月也強勁反彈，垃圾評級公司希望在美國選舉前借款。

借款人今年已出售了有史以來最多的槓桿貸款用於分紅再融資，將現金交給公司的支持者，並允許私募股權公司將現金返還給投資者。因為傳統退出市場，如併購和首次公開募股，直到最近幾乎已經枯竭。

美國銀行在九月底推出Alegeus的廣泛聯合交易，承諾截止日期為10月1日。然而，該交易在本週早些時候仍處於發現階段，因為貸款方要求更強的保護措施。

一些潛在投資者對Alegeus對低利率的敏感性也表示擔憂。該公司從持有現金的利息賬户中產生一些收入，穆迪評級上個月表示“長期暴露於低利率環境仍然是Alegeus的信用風險”。

通過廣泛的聯合貸款，Vista試圖削減與現有私人債務相關的Alegeus的借款成本，併為分紅提供資金。此次再融資可能節省公司在貸款期間約7500萬美元的利息支出。

其他公司最近幾周也在聯合貸款市場尋求減輕私人債務，包括K2保險服務、Circor國際公司和Hanger公司。