在裏夫斯的大日子前整理好你的財務狀況 - 彭博社

John Stepek

英國財政大臣瑞秋·裏夫斯

攝影師：傑森·奧爾登/彭博社

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3月26日前須知事項

您開始期待了嗎？畢竟距離英國下一場財政大戲僅剩七天。3月26日，財政大臣瑞秋·裏夫斯將在議會宣佈：“想先聽好消息還是壞消息？開個玩笑，其實根本沒有好消息。”

必須肯定的是（我此言非虛），裏夫斯顯然在竭力恪守承諾——本次僅為政策更新，一年多次（甚至兩次）預算案的時代已一去不返。

然時局維艱。儘管去年十月預算案強行通過大幅增税（上調僱主國民保險金），但無論從財政算術還是政治考量，裏夫斯都未給達標財政規則留足喘息空間。

她雖強硬表態嚴守財政規則，實則自陷險境。更具政治魄力的大臣或會借勢變局（平心而論變化確實巨大——德國重新武裝堪稱歷史轉折）改弦更張，徹底重啓財政計劃。

然而，正如我之前所説，這需要裏夫斯似乎不具備的政治手腕。當你花大量時間強調這些規則的重要性，並辯稱英國國債市場距離再次上演利茲·特拉斯時期的崩盤僅差幾十億英鎊時，這種操作尤為棘手。

這至少是她的同事、工作和養老金大臣莉茲·肯德爾昨天宣佈一項到2030年每年在福利體系節省50億英鎊計劃的原因之一。但單靠這一舉措很可能不夠。

儘管如此，顯然裏夫斯被自己不再加税的承諾束縛了手腳。例如有報道稱，她不會在本次聲明中調整現金ISA免税額度。相反，我們可能會提前瞭解她的考量方向，以及通過進一步"增效"改善公共財政狀況的承諾，而非立即實施變革。

善用免税額度

因此我們期待財政大臣能信守承諾，將這次聲明控制在政策更新範疇，而非又一份完整預算案。但無人知曉她暗藏什麼後手——坦白説，除非你是真正的國際流動人士（可惜我們大多數人都不是），否則無論哪種情況你都難有作為。

（不過如果你正在考慮獲取第二本護照，這個播客值得一聽）。

關於你的資金，我只能説：現在臨近財年結束，請儘量充分利用你的免税額。

我不僅指你的2萬英鎊ISA免税額或6萬英鎊養老金免税額（6萬是標準額度，可能因收入及往年未使用額度而異），儘管這些確實需要關注。

資本利得税（CGT）同樣重要。除非你是活躍投資者，否則可能很少關注這項税務。但如今免税額已降至僅3,000英鎊（兩年前還是12,300英鎊），且不可結轉。

若收益超過3,000英鎊，超額部分將按24%（高税率）或18%（基礎税率）徵税。因此有必要重視CGT規劃。

理想情況下，應將投資置於免税載體（ISA或養老金）中以規避CGT。也可採用"牀與ISA"策略——出售非免税資產實現收益（注意不超年度限額），再通過ISA買回以保護未來收益。

若不可行，可考慮在配偶間進行税務最優的資產分配，或利用虧損衝抵其他收益。

CGT規劃較為複雜，此處不贅述——遇到困難時可諮詢顧問——但請務必將其納入財務考量。

關於新資金投向的建議，不妨聽聽最近一期《梅倫談錢》節目中特洛伊資產管理公司塞巴斯蒂安·里昂的觀點——不過請記住，一如既往地做好自己的研究。

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